2011年高级会计师考试辅导教程——第03章 股权激励.docVIP

第三章 股权激励 本章学习目标 ● 了解股权激励的方式和实施股权激励的条件 ● 掌握股权激励计划的拟订，包括激励对象、标的、时间、价格等因素 ● 熟悉股权激励计划的申报和审批，重点掌握股权激励计划的实施和终止 ● 能对实务工作中股权激励会计处理的正确性作出合理判断 ●了解股权激励确认与计量的基本原则，重点掌握股份支付会计处理方式 本章考试大纲变化 根据最新的企业会计准则讲解，股份支付的会计处理中，增加了对集团内股份支付的特别考虑。 考点列表 知识点 名称 相关阅读 学习建议 知识点链接 一 股权激励方式和条件 （一） 股权激励方式 掌握 知识点链接 （二） 实施股权激励的条件 掌握 知识点链接 二 股权激励计划的拟订 （一） 激励对象的确定 掌握 知识点链接 （二） 标的股票来源和数量 掌握 知识点链接 （三） 激励计划的时间要素 掌握 知识点链接 （四） 股权授予价格的确定 掌握 知识点链接 （五） 激励计划调整 掌握 知识点链接 （六） 股权授予及行权程序 掌握 知识点链接 （七） 公司与激励对象的权利和义务 熟悉 知识点链接 （八） 特殊事项的处理原则 熟悉 知识点链接 三 股权激励计划的审批和实施 （一） 股权激励计划的申报和批准 熟悉 知识点链接 （二） 股权激励计划的实施 熟悉 知识点链接 （三） 股权激励计划的终止 熟悉 知识点链接 四 股权激励会计 （一） 股权支付的确认和计量原则 重点掌握 知识点链接 （二） 股份支付的会计处理 重点掌握 知识点链接 考点详解 第一节 股权激励方式和条件 股权激励制度是现代企业制度的重要组成部分，是完善公司治理结构的重要环节。 股权激励主要是指上市公司以本公司股票为标的，对其董事、高级管理人员以及其他员工进行的长期性激励。其中，高级管理人员是指对公司决策、经营、管理负有领导职责的人员，包括经理、副经理、财务负责人（或其他履行上述职责的人员）、董事会秘书和公司章程规定的其他人员。 股权激励能够较好地将公司未来价值变化与经理人薪酬结合起来，是面向未来行为的激励，与以往基于会计业绩、关注过去的激励方式有本质的区别。 【要点提示】股权激励往往常被认为是支付给高管人员股权，其实股权激励主要是以公司股票为标的，股票可能是直接支付手段，也可能是一种计价基准，而最终给高管的报酬依赖于这种计价方式而已。因此，股权激励方式有多种，不同的企业可以根据自身特点来选择。考生需要掌握每一种激励方式的特点并能够判断具体的企业类型应适合什么方式。 一、股权激励方式 在我国，现阶段公司采用的股权激励方式主要有股票期权、限制性股票、股票增值权、虚拟股票、业绩股票等。公司应以股权激励机制为导向，根据实施股权激励的目的，结合本行业及本公司的特点确定股权激励方式。 1．股票期权 股票期权是指公司授予激励对象在未来一定期限内以预先确定的价格（行权价，Exercise Price）和条件购买公司一定数量股票的权利。激励对象有权行使这种权利，也可以放弃这种权利，但不得用于转让、质押或者偿还债务。 股票期权的最终价值体现在行权时的价差上，该权利的执行就是一种激励，是否起到完全的激励效果，则应由相关持有者是否通过努力提升公司股票价格而决定——因为如果股票未来的市价低于行权价，期权将毫无价值。 作为上市公司激励机制的股票期权不同于一般的期权。其具体表现为：作为上市公司激励机制的股票期权是单一的买入期权，不可转让交易。——原因是激励对象特定且具有严格的行权条件。 【要点提示】股票期权是当今国际上最流行的激励类型，其特点是高风险高回报，适合处于成长初期或扩张期的企业，如网络、高科技等风险较高的公司。 股票期权适合处于成长初期或扩张期的企业，适合资金紧缺型企业，可以再次融资。成长初期或扩张期，企业资金需求量大，采用股票期权模式，是以股票的升值收益作为激励成本，有利于减轻企业的现金压力。 例如，腾讯公司为有志于公司长期发展且绩效表现持续优秀的骨干员工提供公司股票期权，旨在让员工能分享公司业绩增长，使员工个人利益与公司发展的长远利益紧密结合在一起。 2．限制性股票 限制性股票是指公司为了实现某一特定目标，无偿将一定数量的股票赠与或者以较低的价格授予激励对象。只有实现预定目标（如股票价格达到一定水平），激励对象才可将限制性股票抛售并从中获利；预定目标没有实现，公司有权将免费赠与的限制性股票收回或者按照原来较低的授予价格回购。 我国上市公司（1）限制性股票与股票期权的本质区别在于股票期权是未来收益的权利，而限制性股票是已现实持有的、归属受到限制的收益；前者所起的主要作用是留住人，而后者往往可以激励人和吸收人。（2）限制性股票适用于成熟型企业