中国国有商业银行创新风险管理研究.pdf

摘 要 20 1址纪80年代中后期，一方面，随着金融开放和自由化程度不断加深，中 国踏上了金融创新之路。在我们这样一个发展中国家，银行是金融业的支柱，而 国有商业银行又是金融创新的主体。这是由我国当前的现状决定的。首先，四大 国有商_k银行在金融市场上处于垄断地位，我国的金融创新必然主要表现为国有 商业银行的创新。其次，国有商业银行面临许多困境。一是国有产权形式单一， 所有权虎置而且不可转让。因国有商业银行长期受政府保护，效率低下，存在严 重的规模不经济，无法完全实现其法人财产权，不能形成有效的内部治理结构； 二是商比例的不良贷款率。截止2002年底，中、工、建的不良贷款率分别为 22．37％、25．52％、15．36％，由于历史包袱太重，农行的不良贷款率至今尚未公布， 估计还要高Ⅲ许多；三是银行业务结构单一，垄断地位不断下降；严格的分业经 营模式不但没有降低系统风险，反而可能进一步加大金融风险；最后，2001年 12月11号中国正式成为WTO的一员，国有商业银行面I临更加巨大的挑战。外资 银行已经开始利用其在跨国经营、创新能力方面的优势以及凭借其丰富的金融产 品、优质的服务和科学的经营管理机制，与国内银行争夺优质客户群和优秀人才。 因此，要了解中国的金融创新首先就必须对国有商业银行创新进行研究，这也就 是本文撰写的目的之一。 另一方面，目前我国经济、金融体制改革正在进行，许多关系尚未理顺，法 规管制乏力、死板，国有商业银行创新意识较为淡薄，金融工具种类较少，金融 市场不发达，金融服务和管理也比较落后，金融竞争不规范，在这样的背景条件 下丌展固有商业银行创新，往往易于出现金融风险。随着经营环境的不断变化及 银行间竞争的日益激烈，国有商业银行经营风险不断增大，风险管理就逐步上升 为其经营管理中的一个重要组成部分。银行创新风险就其性质而言属于增量风 险，在巨大的存量风险已是事实的情况下。增量风险的规避重于存量风险的化解。 因此，对国有商业银行创新的风险进行研究，寻求防范、化解的方法，具有重大 的现实意义。 本文的研究对象为国有商业银行创新风险，由于国有商业银行是银行业的主 体，在文中简称为银行创新风险。本文共分四部分，对国有商业银行创新风险进 行管理是本文的重点。 第一部分，银行创新的动因和现状。首先介绍了银行创新动因的一般理论一 一熊彼特的Pc模型，还特别介绍了符合我国国情的制度改革理论。强调了本文 的研究对象是改革开放以后我国国有商业银行所进行的创新活动。我国的银行创 新具有自身特殊的国际背景和深层次的国内原因。随着知识经济的兴起得到迅速 地发展，社会主义市场经济的确立、经济结构的调整为银行创新提供了一个基础 环境，科学技术的发展是银行创新的技术条件，管理法规的缺损提供了可行性， 金融风险的增加、金融竞争的加剧是其根本原因。其次，阐述了我国银行创新的 现状。银行创新包括银行制度创新、银行组织结构创新和银行业务创新三个方面， 通过对其现状的描述表明我国银行创新有待进一步发展。 第二部分，银行创新的风险性。银行创新产生了一些新的金融风险，降低了 金融系统的稳定性和安全性，影响了货币政策的实施效果，加大了中央银行的监 管难度。其次，着重提出银行创新所产生的风险种类及其特点。银行创新不仅增 加了原有的市场风险、信用风险、操作风险和法律风险，还产生了制度风险、经 营管理风险、表外风险、过度投机风险、伙伴风险、电子风险和国际风险等一些 新的J_)‘l,l硷。这些风险具有隐蔽性和累积性、突发性和加速性、扩散性和传染性的 特点，这就更增加了对国有商业银行创新风险进行管理的难度。 第三部分，我国银行创新风险管理。首先对银行创新风险管理的内涵进行论 述，探讨了国内外银行创新风险管理的理论与方法依据，表明我国目前银行创新 风险管理理论方面存在严重不足。其次。提出我国目前银行创新风险管理中存在 的问题：风险识别严重滞后；风险管理手段不合时宜：重视银行外部监管，轻视 银行内部控制，银行业自律和社会监督作用甚微；中央银行重视市场准入管理， 轻视持续管理和风险管理，监管重点不突出；重视人治，轻视法治。 第四部分，我国银行创新风险管理的对策。首先借鉴国外银行创新风险管理 的经验，介绍了目前国外银行创新风险管理的主要新方法：风险价值法、风险调 整的资本收益法、信贷矩阵、全面风险管理模式、资产组合风险。其次，提出了 具体的解决办法。第一，大胆引进新的风险管理技术RAROC。详细介绍了目前 国外银行