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案例分析3 【案例分析五】大额广告费支出带来高收益 案例介绍： 厦新电子股份有限公司1997年发生广告费41 767 471元，1998年l一6月发生广告费61 474 834．40元。1997年和1998年公司对大额广告费均列入“长期待摊费用”科目，采用分3年摊销的会计处理方法，其中1997年度广告费摊销额为3 480 622．58元，1997年度每股收益为0．366元；1998年度广告费摊销额为28 760459元，1998年度每股收益高达1．02元。 在1998年8月27日厦新电子股份有限公司董事会公告中明确指出：1998年中报对广告费采取分期摊销的做法，可能使本公司在未来经营期内承担一定的压力，给未来的生产经营提出了更高的要求。 案例背景： 厦新电子是我国在VCD、手机制造领域的著名企业。1981年，经厦门市经济特区管理委员会[1981]第036号文批准，由厦门市电子工业局和香港新利有限公司共同组建厦新电子有限公司。1996年3月，经厦门市经济体制改革委员会厦体改 [1996]080号文批准，厦新电子有限公司在对其主要经营性资产进行改组的基础上，与中国电子租赁有限公司、厦门电子仪器厂、厦门电子器材公司、成都广播电视设备(集团)公司、中国电子国际经济贸易公司等五家企业共同发起，筹建股份有限公司。1997年2月，厦门市人民政府以厦府[1997]57号文批复，同意设立厦门厦新电子股份有限公司。1997年5月13日，经中国证券监督管理委员会批准，向社会公开发行4000万股新股，并于1997年6月4日在上海证券交易所挂牌交易。 公司经营范围：声像电子产品及其他机械电子产品开发、制造；房地产开发与经营；旅馆；餐饮；批发零售建筑材料、百货、五金交电、包装材料、电子元器件、运输等。 熟悉厦新电子历史的人，都知道厦新电子是业绩大变脸的“高手”。1997年厦新电子在上海证券交易所挂牌上市，1998年每股净利润高达1．02元，1999年每股收益迅速下降至0．11元，随着2000年和2001年两年连续亏损，厦新电子戴上“ST”帽子，然而2002年每股收益又高达1．69元，2002～2003年共赚取净利润ll亿元。到了2005年，它又不行了，公司目前预计2005年全年业绩发生亏损。 资料来源： 1．“厦新电子股份有限公司董事会公告”，1998年8月26日《中国证券报》、《上海证券报》。 2．厦新电子股份有限公司1997年、1998年年报及审计报告。 3．上海证券交易所：《注册会计师说“不”——中国上市公司审计意见分析 (中)》，中国财经出版社2002年8月第l版。 依据及相关法规： 1．《企业会计制度》。 2．《关于执行{企业会计制度和相关会计准则有关问题解答》(财会[2002] 18号文)。 案例思考题： 1．大额广告费支出列入“长期待摊费用”核算，是否符合现行会计制度? 2．厦新电子1997、1998年的高收益是否与费用资本化、递延处理有关?这样的处理对公司以后年度收益是否会产生影响? 讨论与分析： 1．根据相关会计准则和会计制度对广告费的会计处理方法的规定和一般惯例，公司对这笔广告费的会计处理上有不当之处。 首先，《企业会计制度》规定，期间费用应当在发生时直接计人当期损益。企业为扩大其产品或劳务的影响而在各种媒体上做广告宣传所发生的广告费，应于相关广告见诸媒体时，作为期间费用，直接计人当期营业费用，不得预提和待摊。因为广告虽可为企业取得长期的效益，但很难确定哪个会计期间获得了多少效益，因此只能立即确认。 而“长期待摊费用”适合于那些支出在先、收益在后的费用，其确认是按其效用发挥的程度分批进行的，未确认的部分待效用发挥时再确认。一般认为，广告效应很难量化，失败的广告甚至可能带来负面效应；即使广告带来的正面效应可以量化，其受益期间亦难以确定，收入和费用难以配比。因此从稳健性原则出发，广告费宜在发生时一次性计人当期营业费用。 但是厦新电子的情况确实有点特殊，其新增广告费占当期净利润的80％，广告待摊费用余额甚至超过了当期净利润。如果全部计人当期营业费用，不仅经营成果大打折扣，甚至发生亏损，厦新电子的配股资格也将随之取消。在广告效用不确定的情况下，厦新电子却采用了高估收益、低估费用的做法。可见厦新电子将巨额广告费纳入“长期待摊费用”的做法是不符合谨慎性原则的。 其次，不可否认的是广告费具有一定的滞后效应和长期效应，因而我国会计制度中也允许在一定条件下广告费用可以资本化。我国财政部在2002年发布的《关于执行企业会计制度和相关会计准则有关问题解答》中规定：如果有确凿证据表明(按照合同或协议约定等)企业实际支付的广告费，其相对应的有关广告服务将在未来几个会计年度内获得，则本期实际支付的广告费应作为预付账款，在接受广告服务的各会计年度内，按照双方