互联网金融金融市场的冲击与启示--以余额宝为例.pdfVIP

互联网金融金融市场的冲击与启示 — — 以余额宝为例 ◆苏伟 (山西财经大学应用数学学院 山西 太原 03000(5) 【摘要 】去年6月13号，阿里巴巴推出一款全新的余额增值模式的 作，基金托管人保管的一种开放式基金，专门投向无风险的货币市 理财产品 “余额宝”在近一年的运作当中，截止2014年2月27日， 场工具。而余额宝只是电商进行购买货币资金的行为。作为银行 余额宝用户已经突破 8100万户，余额宝的规模 已经突破 10oo亿 业，其应该反思的是 自己为什么不能推出余额宝这样高流动性、高 元 ，成为 国内基金史上首只规模突破千亿 的基金 。在全球货 币基金 收益的理财新产品?是做不到还是不愿意去做，而让余额宝 “钻了 中排名 51位 ，这种利息高于银行存款 ，风险低于理财产 品，购买无 空子”?从这样的一种状况中，我们可以看到银行业的暴利空间。 最低限额，而且可以随时转入转 出的 “懒人理财”产品，对我国的金 余额宝类型的互联网金融反而是在给银行业一种启发，单纯的一 融市场，特别是对传统的银行业造成了重大的影响和冲击。本文就 款或几款产品不能够吸引客户离开银行转向新型理财方式，只有 余额宝产品的简介和特点，联系 目前银行业改革过程中暴露的弊 形成一定的“群聚效应”，提供足够多的备选产品方案选择的时候， 病，加之余额宝等类型的新型理财模式出现对银行业的影响做分 才会出现客户理财渠道的明显转移。但这种尝试有利于国内金融 析，并就该影响提出一定的关于银行业创新方面的恩考和启发。 创新的发展和倒逼银行产品和服务的创新。互联网的时代，加之手 【关键词 】余额宝 天弘基金 支付宝 互联网金融 商业银行 机等移动数据产品的普遍化，使得在网上进行的交易不需要门槛。 分析人士预测，正如阿里 自己声明的一样，阿里要做的不是传统的 商业银行，而是要直接迈向互联网金融时代商业银行一个重要的 一 、 引言 转型方向一基于大数据的资产管理平台。而这一趋势已经引起了 “余额宝”是阿里巴巴旗下的支付宝联合天弘基金推出的一款 国内银行的高度关注。 理财服务产 品，其本质是天弘增利宝的货 币基金，主要 的 目的是银 四、投资理财建议 行协议存款、短期债券等。余额宝的资金相对灵活，可以随时转入 余额宝这样的理财产品，对我们的公众的消费和投资产生了 转出，并且进入余额宝的资金在被确认为基金份额后，开始计算利 一 定的影响，其实就是对我们进行如何理财的一种教育。我们国人 息给存入的用户；转出的资金可用于与余额宝关联的支付宝的支 的理财观念也随着时代的发展而改变，原先也谈不上投资理财，而 付行为，包括网上购物、实现支付宝与支付宝和支付宝与银行之间 后是单纯的存储在银行，而后是定期存款和购买银行提供的理财 的转账业务，简单上手，方便快捷。 产品，总体来说我国居民的理财意识还是相对比较匮乏的，第一是 二、余额宝对银行业的冲击 因为缺乏相关的知识和实践经验；第二是因为缺少合适的投资渠 第一，余额宝的收益率比银行存款高，风险比理财产品低。根 道；第三是因为根深蒂固的传统理财观念的影响，偏好于把钱存在 据 目前国内货币基金的年化收益率，普遍在 3％至 4％之间，而在去 银行；第四是因为国内的金融市场尚不健全，相关的制度体系还没 年 6月 2O日支付宝官网给出的七 日年化收益达