小波分析在证券分析中的应用.pdfVIP

第 卷第 期 中南工业大学学报 %% EG/ + %% ?G + 年 月 5 # # 5 5 = + ’?@ + ABC@D C?)E + @’D?BF + *H0 + 5 # # 5 小波分析在证券分析中的应用 袁修贵，侯木舟 （中南大学 应用数学与应用软件系，湖南 长沙 !##$%） 摘要：传统股市投资分析中的证券分析方法之一——— 法，利用 的移动平均值以确定证券的买卖时机，存在 !’( )* 着时滞性，对非平稳的股市信息分析不能及时、较好地刻画股市的基本变化趋势+ 作者根据证券投资理论，建立了 相应的证券投资分析数学模型，根据小波分析多尺度分析能力强的特点，利用小波分解提取反映股市基本变化趋 势的低频信息，改进了传统分析方法，建立了改进后的数学模型 该模型求解方便，同时与实际模型较好地逼近， !+ 具有时效性 此外，以路桥建设股票 个交易日的 和 值作为原始数据，用 作为工具进行计算，求解 + !# )* !’( ,-./-0 模型 + 结果表明：与传统分析方法相比，从模型 中能得到更多的买卖点信息，而且价差更大，效果显著，充分显 ! ! 示了小波分析在股市技术分析中的强大生命力+ 关键词： ；数学模型；小波变换；股票收盘价；买入信号；卖出信号 ,-./-0 中图分类号： 文献标识码： 文章编号： （ ） *$%# +1 ##231415 5##5 #3##%3#! 证券分析包括基本分析和技术分析 技术分析 辨率，在高频部分具有较高的时间分辨率和较低的 + 的方法有多种， 分析是其中之一 但它们都有 频率分辨率，所以被誉为“数学显微镜” ! ’( + + ［］ 一个共同的特点———基于平均或统计的方法 为了 定义 设 5 （ ），其傅里叶变换为 + ! !! # $ 从每天的交易数据中找出大盘或个股的大的变化趋 % （ ），满足允许条件 ! % 5 势，总要求 ，， 等的平均值 其中 就是收盘