嘉实成长收益证券投资基金【荐】.docVIP

嘉实成长收益证券投资基金 2005年第四季度报告 一、重要提示 基金管理人的董事会及董事保证本报告所载资料不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。 　　基金托管人中国银行股份有限公司根据本基金合同规定，于2006年1月20日复核了本报告中的财务指标、净值表现和投资组合报告等内容，保证复核内容不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。 　　基金管理人承诺以诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产，但不保证基金一定盈利。 基金的过往业绩并不代表其未来表现。投资有风险，投资者在作出投资决策前应仔细阅读本基金的招募说明书。 本报告期为2005年10月1日起至2005年12月31日止。本报告财务资料未经审计。 二、基金产品概况 1.基金简称：嘉实成长收益基金（深交所净值揭示简称：嘉实成长） 2.基金代码：070001（深交所净值揭示代码：160701） 3.基金运作方式：契约型开放式 4.基金合同生效日：2002年11月5日 5.报告期末基金份额总额：1,845,966,498.80 份 6.投资目标：本基金定位于成长收益复合型基金，在获取稳定的现金收益的基础上，积极谋求资本增值机会。 7.投资策略：本基金通过精选收益型股票以及对债券类资产的稳健投资来实现“稳定收益”的目标；同时通过实施“行业优选、积极轮换”的策略，实现“资本增值”目标。 8.业绩比较基准：上证A股指数 9.风险收益特征：本基金属于中等风险证券投资基金，长期系统性风险控制目标为基金份额净值相对于基金业绩基准的值不超过0.75。在此前提下，本基金通过合理配置在成长型资产类、收益型资产类和现金等大类资产之间的比例，努力实现股票市场上涨期间基金资产净值涨幅不低于上证A股指数涨幅的65%，股票市场下跌期间基金资产净值下跌幅度不超过上证A股指数跌幅的55%。 10.基金管理人名称：嘉实基金管理有限公司 11.基金托管人名称：中国银行股份有限公司 三、主要财务指标和基金净值表现 (一) 主要财务指标 单位：元 主要财务指标 2005年10月1日至2005年12月31日 基金本期净收益 20,032,506.73 基金份额本期净收益 0.0107 期末基金资产净值 1,965,206,560.62 期末基金份额净值 1.0646 上述基金业绩指标不包括持有人认购或交易基金的各项费用，计入费用后实际收益水平要低于所列数字。 （二）基金净值表现 1.报告期基金份额净值增长率及其与同期业绩比较基准收益率的比较 阶段 净值增长率① 净值增长率标准差② 业绩比较基准收益率③ 业绩比较基准 收益率标准差④ ①-③ ②-④ 过去三个月 -3.33% 0.57% 0.57% 0.90% -3.90% -0.33% 2.自基金合同生效以来基金份额净值的变动情况，并与同期业绩比较基准的变动进行比较 嘉实成长收益基金累计份额净值增长率与同期业绩比较基准收益率的历史走势对比图 （2002年11月4日至2005年12月31日） 注：按基金合同规定，本基金自基金合同生效日起6个月内为建仓期。本报告期内，本基金的各项投资比例已符合基金合同第十八条（（二）投资范围和（六）投资组合比例限制）的规定： （1）投资于股票、债券的比例不低于基金资产总值的80%；（2）持有一家公司的股票，不得超过基金资产净值的10%；（3）本基金与由本基金管理人管理的其他基金持有一家公司发行的证券，不得超过该证券的10%；（4）投资于国债的比例不低于基金资产净值的20%；（5）本基金的股票资产中至少有80%属于本基金名称所显示的投资内容；（6）法律法规或监管部门对上述比例限制另有规定的，从其规定。 由于基金规模或市场的变化导致的投资组合超过上述约定的比例不在限制之内，但应在10个交易日内进行调整，并符合相应的规定。 四、管理人报告 1.基金经理简介 孙林先生，经济学硕士，证券从业经历7年。曾受聘于国泰君安证券公司从事证券投资工作。2000年10月加入嘉实基金管理有限公司工作，曾任基金泰和基金经理助理。 2、报告期内基金运作的遵规守信情况说明 在报告期内，本基金管理人严格遵循了《证券法》、《证券投资基金法》及其各项配套法规、《嘉实成长收益证券投资基金基金合同》和其他相关法律法规的规定，本着诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产，在严格控制风险的基础上，为基金份额持有人谋求最大利益。本基金运作管理符合有关法律法规和基金合同的规定和约定，无损害基金份额持有人利益的行为。 3、报告期内基金的业绩表现和投资策略说明 （1）行情回顾及运作分析 报告期内，通过动态跟踪宏观经济数据和货币政策，