外汇交易原理与实务 习题答案 刘金波 外汇交易原理与实务 课后习题参考答案.pdfVIP

课后习题参考答案 第一章 外汇与外汇市场 一、填空题 1、汇兑 2 、即期外汇 远期外汇 3、比价4 、间接标价法 5、国际清偿 6、外币性 普遍接 受性 可自由兑换性 8、国家或地区 货币单位9、自由外汇非自由外汇（记账外汇）10、 贸易外汇 非贸易外汇 二、判断题 1、F 2 、T 3、F 4 、T 5、T 6、T 7、F 8 、F 案例分析：（将汇率改为8.27 ） 1、⑴5500/8.27=665.05 ＄ ⑵661.85*8.27=5473.5 ￥ 5500-5473.5=26.5 ￥ 第二章 外汇交易原理 一、翻译下列专业词语 1、买入2 、卖出3、头寸4 、大数5、交割日（起息日、结算日） 二、填空 1、汇率 交割日货币之间 2、高3、大 4 、止损位 5、买入价 卖出价6、大高 7、多头 8、空头 9、售汇 10、低 三、单项选择 1、A2 、C3、D4 、B5 、C6、A7 、B8 、D9 、C10、D 四、多项选择 1、ABCD 2 、BD 3 、ABCD 4 、ABCD 5 、 AC 五、判断题 1、T 2、F 3 、T 4、F 5 、T 案例分析与计算 1、买美元最好的价格是 丙、乙、丙、丙、乙、乙 报价有竞争力的是 丙、丙、丙、丙、乙、乙 2 、应比市场价格低。例如：101.40/45 买入价比市场价格低，可减少买入量，卖出价比市场价格低，可增加卖出量，从而减少美元 头寸的持有量。 3、应比市场价格低。例如：101.50/55 买入价比市场价格低，可减少买入量，卖出价比市场价格低，可增加卖出量，从而减少美元 头寸的持有量。 4、①C银行；1.4956②ABE银行均可；141.75 5、①D银行；0.7119②D银行；7.8072 6、买入价应比市场上最高报价高一些，卖出价应比市场最高价高一些，例如127.93/127.03。 因为现在美元头寸是空头，需要买入平仓，而市场上的预测是美元价格将要上涨，因此需要 买入价和卖出价都要高于市场价格，才能尽快买入美元，且不卖出美元。 7、买入价应比市场上最低报价低一些，卖出价应比市场最低价低一些，例如1.9501/1.9509。 因为尽管现有头寸持平，但市场上的预测是英镑价格将要下跌，做英镑空头将会有收益，因 此需要买入价和卖出价都要低于市场价格，才能尽快卖出英镑，且不买入英镑。 三、翻译与填空 1、37 2、7.1035 翻译略 第三章 即期外汇交易 1 一、填空题 1、现汇 现期 两个营业日 2、电汇汇率 3、外币买入价 4 、外币卖出价 5、央行与外汇银 行、外汇银行之间、外汇银行与客户 二、单项选择 1、A2 、C3、B4 、A5 、A 三、多项选择 1、BC2 、 ABD 3 、ABD 4 、ABD 5 、ABCD 四、判断 1、F 2 、F3 、 F 4 、F 5 、F 案例分析 1、CAD 与CHF 的套算汇率为 CAD/CHF=1.4990/1.8010//1.5010/1.7990=0.8323/0.8344 则银行应给客户0.8344 瑞士法郎/加拿大元 2 、美元对港币的信汇汇率为： 7.7060* （1-8%* （10-2）/360 ）=7.6923 7.7460* （1-8%* （10-2）/360 ）=7.7322 3、将外币报价改本币报价用外币卖出价则： 瑞士法郎改人民币为：100*2.9933=299.33 人民币 美元改人民币为：66*4.7339=312.44 人民币 故应接受瑞士法郎的报价 4 、能 按美元计价合德国马克：750*0.7056=529.2 万马克 按德国马克计价增加3%价款后折合美元为： 529.2*(1+3%)=545.076 万马克 545.076 万马克/0.7048=773.377 万$ 773.377 万-750 万=23.377 万$ 比原售价多收入23.377 万$ 。故同意 第四章 远期外汇交易 一、翻译下列专业词语 1、升水2 、贴水3、远期外汇交易4 、卖空5、买空 二、填空 1、固定交割期 择期 2 、畸零期远期交易3、时间期权弹性交割日 4 、银行营业日 5、直 接报价法 点数报价法 三、单项选择 1、A2 、C3、A4 、B5 、D6 、A7 、