开放式基金营销业绩的影响因素权重分析和模型的构建.pdf

中文摘要 摘要：白中国第一只开放式基金(华安创新基金)于2001年9月成立并发行以 后，开放式基金迅速发展壮大，逐步取代了封闭式基金，成为了我国基金市场的主 要投资品种。截至2011年末，开放式基金的资产总规模已经达到2．5万亿，而 封闭式基金的资产总规模仅仅为l千亿。开放式基金市场的不断完善与发展，基 金公司数量的不断增加，带来了基金行业的剧烈竞争。怎样提高基金的营销业绩， 迅速抢占基金投资市场份额，并扩大基金规模。成为了各大基金公司关注的重点。 而研究影响营销业绩的诸多因素，也成为了一个重要的研究课题。 首先，本文回顾了前人在证券投资基金理论研究上的成果。总结了开放式基 金不同于一般商品的独有特点，认为开放式基金具有4个特点：“无形性”、“生 产和消费同步性”、“风险性”、“可赎回性。随后，本文总结了代表性的几个营 销理论，并分析了基金公司若干年来的发展状况。 接下来，本文结合基金行业的历史数据，假设一个模型，列出影响国内开放 式基金营销业绩的6个主要因素：“宏观环境因素”、“证券市场因素”、“分销渠 道因素”、“基金产品因素、“基金促销因素”、“基金品牌因素”。先验明6个主 要因素假设的合理性，接着在6主要因素中分别细致的列明了3个次要因素进行 深入分析。并针对3个次要因素进行重要性排序。 然后，本文用问卷调查的方式，请一些高校教授、基金公司营销部的经理、 基金公司投资部经理、资深投资专家对本文列出的一系列因素进行权重排序和补 充完善。接着运用SPSS软件对分析结果进行验证。 最后，本文根据模型的分析结果，对国内基金公司的营销提出了一些建议。 关键词：开放式基金；基金公司；营销策略；影响因素 分类号：F／13．50 Abs仃act ABSTRACT：Sincethefirst fundsin An Innovation open-endChina(Hua in established 2001．Closed-endfunds Fund)was September Gradually fund。Atthelastof201 totalsizeofthe replacedbyOpen-end 1，the open-end fund’Sassetshavereached2．5 totalassetsofthe trillion，while closed．end funds100billion．Withthecontinuous ofthe mode only improvementopen fundmarketand fund is development，theindustrycompetitionbecoming moreandmore fierce。Howto the ofthe improvemarketingperformance Fundto seizethemarketshareoffund the quickly investment，and expand fundsize．Becomethef