出口贸易业务及福费廷业务资料.pptVIP

福费廷业务概述 三、福费廷业务与国际保理业务的比较 比较项目 福费廷 国际保理 性质 综合性结算方式 基本内容 风险担保、贸易融资 服务手段 应收帐款购买 相同点 福费廷业务概述 比较项目 福费廷 国际保理 购买对象 资本品出口应收帐款 消费品出口应收帐款 融资比例 票面金额的100% 发票金额的80% 银行担保 进口地银行担保 无 融资性质 无追索权 无追索权或有追索权 融资期限 6个月以上10年以下 6个月内 其他服务 无 有 基本方式 跟单托收或信用证 O/A或D/A托收 风险转移或控制方式 二级市场转让、 辛迪加购买 核准信用额度 不同点 第二节 福费廷业务流转程序 福费廷业务的主要当事人 福费廷业务的流转程序 福费廷业务适用范围 福费廷业务目标客户 福费廷业务流转程序 一、福费廷业务的主要当事人 出口商(Exporter) 进口商(Importer) 包买商(Forfaiter) 包买商多为出口商所在国的银行或其附属机构，有时也可以是具有中长期信贷能力的大金融公司或专门的福费廷公司。 担保人(Guarantor) 担保人是应进口商的要求为福费廷业务中贴现的远期票据提供担保的机构。 福费廷业务流转程序 二、福费廷业务的流转程序 出口商与进口商银行贸易洽谈 进出口双方签订分期付款的贸易合同 开出商业票据 出口商备货、制单、装船发货 进口商申请银行担保 包买商买断债权凭证 包买商分期收回货款 福费廷业务流转程序 受理、调查、 分析 1 签订《福费廷融资合同》 客户不接受报价 报价 询价 融资发放，出具出口收汇核销联 2 出口交单 收到承兑电文 福费廷融资审批 福费廷融资确认 提交融资申请书 3 融资收回 涉外收入统计，国际收支申报 归档和分析 有关账务处理 以出口信用证为例 1.询价 2. 报价 7. 承兑电 4.签贸易合同、接证后出货 农行 出口商 开证行 包买商 进口商 3.签福费廷合同 5.交单 6. 对外寄单 8. 包买 9.到期付款 1.询价 2. 报价 7. 承兑电文 4.签贸易合同、接证后出货 农行 出口商 开证行 包买商 进口商 3.签福费廷合同 5.交单 6. 对外寄单 8. 包买 9.到期付款 福费廷业务流转程序 三、福费廷业务适用范围 远期商业本票 远期银行本票 远期汇票 远期票据 票面担保 保函担保 进口地银行承兑 福费廷业务流转程序 四、福费廷业务目标客户 使用远期信用证或迟期付款信用证方式结算的出口客户 进口商所在国家或地区风险较高，客户有规避开证行和国家风险的需要 收汇期限较长，影响客户资金周转及出口退税，客户有融资和美化财务报表的需求 在人民币升值预期下，需即期结汇，规避汇率风险 第三节 福费廷业务的成本 贴现息 选择费 承诺费 罚金 福费廷业务的成本 一、贴现息 福费廷融资的贴现息按照事先确定的固定利率收取。贴现率的高低是由进口国的综合风险数、融资期限长短、融资金额、担保银行信用评级和融资货币的筹资成本等决定。 贴现率由两部分组成：一是基本利率，一般为报价时(或签约时)相关货币的伦敦同业拆放利率，反映包买商的筹资成本；另一个是利差，反映包买商承担的风险及期望的收益。 福费廷业务的成本 贴现率一般分成直接贴现和半年复利贴现 1. 按直接贴现率计算的直接贴现净值 其中：NV为贴现净额，FV为票据面值，R为年直接贴现率，D为贴现天数。 福费廷业务的成本 2. 按半年复利贴现率计算的半年复利贴现净额 其中：NV为贴现净额，FV为票面面值，R为半年复利贴现率，N1为182天为一期的期间个数，N2为183天为一期的期间个数，STUB为剩余天数。 福费廷业务的成本 二、选择费 选择费又称选期费，针对选择期收取的费用。 选择期是指从包买商提出报价到与出口商签订包买协议之间的天数。这段时间，包买商可能承担利率或汇率变动的风险，因此要收取一定的费用作为风险补偿，该费用即为选择费。 选择期最长不超过1个月,一般只有几天，两天之内免收 福费廷业务的成本 三、承诺费（Commitment Fee） 承诺费又称承担费，是包买商针对承诺期所收取的补偿费用。 承诺期，亦称承担期，是指包买协议签订日到实际贴现日的一段时间，通常是1至6个月，最长可达18个月。 计算承诺费的公式为：承诺费 = 票面金额×年承诺费率×承诺期天数/360 福费廷业务的成本 四、罚金 如果出口商未能按期向包买商交出汇票，按规定需要支付给包买商一定金额的罚金，以弥补包买