第4章现金资产业务概论.ppt

一、现金资产的构成 现金资产：银行持有的库存现金以及与现金等同的可随时用于支付的银行资产。 狭义现金资产，仅指银行库存现金。 广义现金资产，即包括现金和准现金。从构成上来看, 四类资产属于银行现金资产的范畴： 现金资产是银行防范风险的第一道防线，构成银行的一线准备。 二、现金资产的作用 （一）保持清偿力 现金资产是为满足银行流动性需要而安排的资产准备。 保持银行经营过程中的债务清偿能力，维护银行信誉，保持客户信心，防范支付风险。 头寸是金融行业常用到的一个词，在金融、证券、股票、期货交易中经常用到。  比如在期货交易中建仓时,买入期货合约后所持有的头寸叫多头头寸,简称多头;卖出期货合约后所持有的头寸叫空头头寸,简称空头。商品未平仓多头合约与未平仓空头合约之间的差额就叫做净头寸。只是在期货交易中有这种做法，在现货交易中还没有这种做法。  当流动性供给超过流动性需求时，存在流动性盈余，此时银行有正的流动性缺口；当银行流动性供给小于其需求时，存在流动性赤字，银行有负的流动性缺口。 当银行面临负的流动性缺口时，就要及时进行资金调剂，补充其流动性；当银行面临正的流动性缺口时，就要决定如何将这些剩余流动性资金投资于盈利性资产。 流动性需求供给不匹配是商业银行日常经营的常态，准确预测流动性需求是银行进行现金资产管理的首要任务。 二、库存现金的日常管理 （一）影响银行库存现金的因素 现金收支规律 营业网点的多少 后勤保障的条件 与中央银行发行库的距离、交通条件及发行库的规定 商业银行内部管理 （二）银行库存现金规模的确定 1.库存现金需要量的匡算 银行库存现金是其为了完成每天现金收支活动而需要持有的即期周转金。匡算库存现金需要量主要应考虑如下两个因素： (1)库存现金周转时间 主要影响因素： 银行营业网点的分布状况和距离； 交通运输工具的先进程度和经办人员的配置； 进出库制度与营业时间的相互衔接情况等 ⑵库存现金支出水平的确定 测算现金支出水平，一方面要考虑历史上同时期的现金支出水平，另一方面，要考虑一些季节性和临时性因素的影响。在实际工作中。可用以下公式来计算现金支出水平： 即期现金支出水平=(前期平均现金支出水平×保险系数)×历史同时期平均发展速度 其中： 前期平均现金支出水平=前30天现金支出累计发生额/30 保险系数=标准差×置信概率度 标准差=√∑（每天现金支额－平均现金支出额）2 /30天 历史同期平均发展速度=考察年数－1√去年同月现金支出累计发生额/最高年份同月现金支出累计发生额 求出即期现金支出水平以后，将其与库存现金周转时间相乘，再加减一些其它因素，即为库存现金需要量。 2.最适送钞量的测算 银行最适的送钞量：占用库存现金和运送钞票所花费的费用之和应当是最小的。运用经济批量法来进行测算。其公式为： T=CQ/2+AP/Q 其中，T—总成本　　 A—一定时期内的现金收入(或支出)量　　 Q—每次运钞数量　　 P—每次运钞费用　　 C—现金占有费率　　 A/Q— 运钞次数　　 Q/2— 平均库存现金量　　 P·A/Q— 全年运钞总成本　　 C·Q/2—库存现金全年平均占用费 根据以上方程序，用微分法来求经济批量的总成本T为极小值时的运钞数量Q，以及以Q为自变量，求T对Q的一阶导数T’，则： T’=dt/ dQ=C/2－AP/Q2 令T=0，则C/2－AP/Q2=0 Q2=2AP/ C ，即 Q=√2AP/C 　　 3.现金调拨临界点的确定 现金调拨临界点=平均每天正常支出量×提前时间+保险库存量 保险库存量=（预计每天最大支出-平均每天正常支出）×提前时间 4.银行保持现金适度量的措施 要切实管好库存现金，使库存现金规模保持适度规模；加强银行内部管理，提高管理水平。 (1)应将库存现金状况与有关人员的经济利益挂钩 (2)应实现现金出纳业务的规范化操作 (3)要掌握储蓄现金收支规律 (4)解决压低库存现金的技术性问题 (5)要在压缩现金库存所需增加的成本和所能提高的效益之间进行最优选择 （三）严格库房安全管理措施　 严格库房的安全管理，在现金清点、包装、入库、安全保卫、出库等环节，采取严密的责任制度等，确保库房现金的无损。 四、同业存款的管理 （一）同业存款的目的 同业存款：商业银行在其它金融机构保持一定数量的活期存款。 银行一般都是双重角色，一方面它作为其它银行的代理行而接受其它银行的存放同业款，另一方面，它又是被代理行，将一部分资金以活期存款形式存放在代理行。这就形成了银行之间的代理行业务。 商业银行在其代理行保持一定数量的活期存款，主要目