重点行业财务报表分析祥解.pptVIP

* （二）编制该单位的资产负债表和利润表——资产负债表 案例2 项目 期末金额 项目 期末金额 流动资产 　 负债 　 货币资金 　 短期借款 　 应收账款 　 应付票据 　 存货 　 应付账款 　 其他应收款 　 其他应付款 　 流动资产合计 　 应交税金 　 固定资产 　 应付工资 　 固定资产原值 　 负债总计 　 减：累计折旧 　 所有者权益 　 固定资产净值 　 实收资本 　 在建工程 　 资本公积 　 固定资产合计 　 盈余公积 　 无形资产 　 未分配利润 　 无形资产 　 所有者权益合计 　 资产合计 　 负债及所有者权益总计 　 * （二）编制该单位的资产负债表和利润表——利润表 案例2 项目 期末金额 一、主营业务收入 　 减：主营业务成本 　 主营业务税金及附加 　 二、主营业务利润 　 减：营业费用 　 管理费用 　 财务费用 　 三、营业利润 　 加：投资收益 　 补贴收入 　 营业外收入 　 减：营业外支出 　 四、利润总额 　 减：所得税 　 五、净利润 　 * 第五部分 财务比率分析 * 重点指标：流动比率、资产负债率、销售利润率、资产利润率、应收账 款周转率，存货周转率。 财务比率分析 完整财务比率分析体系 流动性比率（短期偿债能力分析） 包括：流动比率 、速动比率 、现金比率 、营运资金 杠杆比率（长期偿债能力分析） 包括：资产负债率 、负债与所有者权益比率、负债与有形净资产比率、利息 保障倍数 效率性比率（营运能力分析） 包括：总资产周转率、固定资产周转率、应收账款周转率、存货周转率、资产 利润率、权益报酬率 盈利性比率（盈利能力分析） 包括：销售利润率 、营业利润率 、税前利润率 、净利润率 、成本费用利润率 * 财务比率分析 1、常用的短期偿债能力指标 流动比率=流动资产/流动负债×100%； 速动比率=速动资产/流动负债×100%； 现金比率=现金类资产/流动负债×100%； 营运资金=流动资产-流动负债 * 财务比率分析 2、常用的长期偿债能力指标 资产负债率=负债总额/资产总额×100% 负债与所有者权益比率=负债总额/所有者权益×100% 利息保障倍数=（利润总额+利息费用）/利息费用 * 财务比率分析 3、常用的盈利能力指标 销售毛利率=主营业务利润/主营业务收入净额×100% 销售利润率=利润总额/主营业务收入净额×100% 净利润率=净利润/主营业务收入净额×100% 资产报酬率=利润总额/资产平均余额×100% * 财务比率分析 4、常用的营运能力指标 应收账款周转率=主营业务收入净额/应收账款平均余额×100%； 存货周转率=主营业务成本/存货平均余额×100%； 总资产周转率=主营业务收入净额/资产平均余额×100%； * 财务比率分析 5、常用的成长能力指标 主营业务收入增长率=本年主营业务收入净额较上年增加值/上年主营业务收入 净额×100% 应收账款增长率= 本年应收账款余额较上年增加值/上年应收账款余额×100% 净利润增长率=本年净利润较上年增加值/上年净利润×100% * 财务比率分析 6、财务比率分析方法 横向分析 趋势分析 重点项目分析 杜邦分析 * 财务比率分析 7、盈利能力分析举例 通过对比两期或三期的财务数据分析相关指标变化的幅度和趋势，判断 企业的风险因素和变化趋势，供银行信贷决策参考。 项目 2007年 2008年 2009年 行业指标值 销售利润率（%） 25.54 19.45 19.50 营业利润率（%） 11.03 11.38 10.27 税前利润率（%） 11.03 11.38 10.27 净利润率（%） 11.03 11.38 10.27 成本费用利润率（%） 12.39 12.84 10.27 * 8、四个部分指标的应用 顺序：长期偿债能力、短期偿债能力、盈利能力、营运能力 企业和行业发展不同阶段的应用，创业期、成长期、成熟期、衰退期 银行贷款的具体分析。 ① 结构分析 银行借款与总资产、净资产、负债总额、流动资产的比较。 ② 经营分析 银行借款与主营业务收入、应收帐款变化额、应付帐款变