浅析资产传承与资产配置技朮分析.ppt

为什么要分离资产？ 企业资产 ≠ 个人资产 要保住个人资产，先将个人资产从企业资 产中分离。 充分利用法律规定：人寿保险金不被债务追偿。 两个案例给我们的启示与思考 保险节税的优势 一 、迅速将应收资产转为免税资产 二、 风险发生时所有的财产变遗产，而只有保险变财产 三 、保险 从法律上保护了您的资产不被清算 并免征遗产税与赠与税 1 退休安养 资产隐藏 免稅优惠 家族纷争 财富转移 每个人都要创建一条与生命等长的稳定的源源不断的现金流。 不是看你现在或者曾经拥有过多少财富而是在你最需要金钱的时候你有足够的财富可以从容不迫坦然面对，这才是真正的富贵人生。 感谢聆听 祝大家人生圆满 * * * 中国的企业家，似乎从来没有像现在这样扬眉吐气、雄心勃勃，想把企业做大做强，冲出国门走向世界。然而，“德隆王国”轰然倒塌，曾独领中国冰茶市场风骚的“旭日升”陨落了，再看看当年辉煌一时的三株、巨人、爱多、秦池、银广夏、沈阳飞龙、百龙矿泉壶、亚细亚等，现在几乎都已销声匿迹，成了历史名词。 * 集中股权投资退出管理不当 1998年，华尔街最负盛名的企业收购专家之一罗纳德·佩雷曼（Ronald Perelman）以15亿美元的价格将自己持有的户外用品制造公司科罗曼（Coleman）82%的股权卖给了上市公司、家居生活用品生产商上宾（Sunbeam）公司。为了不失去参与分享企业后续成长的机会，佩雷曼选择将其中6.8亿美元以Sunbeam的股票的形式接收。但是，在收购文件签署4天以后，Sunbeam对外发布信息称自己陷入了经营和财务危机，股票随之高台跳水。2001年Sunbeam申请破产保护时，佩雷曼所持有的1400万股Sunbeam股票仅值700万美元。2001年，佩雷曼将Sunbeam的财务顾问摩根士丹利诉上法庭，控告后者故意串通Sunbeam来欺骗自己的财产，并提出27亿美元的天价索赔。2005年5月，佩雷曼胜诉，摩根士丹利被判赔偿他近16亿美元，目前该案仍在上诉程序当中。拥有成长潜力有限的传统经济企业的人们而言，出售股权并放弃所有权时应以现金交易为最理想的选择。 民事责任管理不当 美国商会所属的司法改革研究所的调查显示，2004年美国小企业主为侵权诉讼制度付出了880亿美元的代价 税负管理不当 许多缺乏事先规划的富人留给继承人的教训同样是惨痛的。歌手“猫王”（Elvis Presley）1977年过世时留下了超过1000万美元的遗产，但在缴纳完遗产税并付完遗嘱认证和遗产分配费用以后，他的家人只继承了不到300万美元，财富缩水幅度超过70%。 现在热衷于到美国借壳上市的中国民营企业主为例，从他们将自己毕生创造的财富以企业资产的形式注入到一家美国的壳公司的那一刹那开始，他们的这些财富都适用于美国近50%税率的遗产税。除了美国注册的公司的股权以外，中国富人们以个人名义在美国购置的房地产等资产也适用于美国的遗产税。如果不进行周密的税务规划，这些富人们掉进美国的遗产税陷阱而遭遇巨大财富损失的结局只是迟早的问题。 家庭生活管理不当 对于那些事业上如日中天或功成名就的富人而言，离婚绝不只是意味着家庭的结束和财富的缩水 离婚让本来已经功成引退的通用电气前董事长和CEO杰克·韦尔奇不仅付出了过亿美元的经济代价，还让自己处心积虑建立的近乎完美的职业经理人形象毁于一旦。 * * 艺术品、珠宝、古玩投资 2004年哪个投资市场最红火呢？楼市、汇市、黄金？都不是，是艺术品市场。拍卖会上巨大的回报，使得越来越多的普通投资者开始涉足这个领域。 艺术品投资的最大特点在于它的投资对象不具有共性。在投资黄金的时候，同样重量的金条和金币的价格肯定是一样的。但是在投资艺术品上，同样是购买瓷器，细微的差别就会产生很大的价格差异，特别是价格越高的艺术品，对于品质的要求就越高，有时一个小缺陷，往往会使其价格只有无瑕疵者的十分之一 投资者本身心态的之外，最为关键的还是这个市场的信息是否对称。就像上面提到的二手房市场以及艺术品市场，其信息对于买方和卖方来说并不对称，而像股市、汇市以及黄金市场，每天都会有公开的交易，因此“纸上富贵”的现象并不多见。 黄金投资 不少购买者买入价格相对国内其它黄金产品价格是偏高的，但是到黄金上涨，投资者认为有利可图想出手时，却没有一家银行愿意按国际黄金的实时交易价格收购投资者手上的黄金产品，因而金价纵然升幅再大，对这些持有人而言，终归是一场纸上富贵 钻石投资 1980年以来的20年，是各类商品的大熊市，钻石也不例外。在1979-1980年的商品狂潮，当时一颗1克拉、净度IF、色泽D的钻石可以卖到36000美元———而今天同样的钻石，售价一般不会超过20000美元，如果再考虑通货膨胀，其实只相当于当年的10000美元左右。 2