第6章风险衡量资料精要.pptVIP

致命风险 严重风险 一般风险 第六章 风险衡量 第一节 风险衡量的基本概念 风险衡量（Risk Measurement），也称风险估计，就是对企业某一特定风险的性质、发生的可能性及可能造成的损失进行估算、测量。 风险衡量是风险的量化过程。 风险衡量是重“未来”，“过去”则是它的依据。 第一节 风险衡量的基本概念 第二节 风险衡量和概率分布 损失风险的衡量涉及三种概率分布： 一、每年的损失总额（或季、月） 二、每年损失发生的次数（损失频率） 三、每次损失金额（损失程度） 一、每年的损失总额 准确估计每年总损失金额的概率分布，能获得以下信息： 1.企业将遭受某种货币损失的概率； 2.“严重损失”将发生的概率； 3. 确定最大可能损失和最大可信损失； 4.期望总损失金额； 5.风险或可能结果中的差异。（标准差） 例：一家企业拥有一支5辆汽车组成的车队，每辆车的价值为10000元，衡量该车队因碰撞事故而遭受车辆损失的风险。 1、假设该车队每年的车辆损失总额的概率分布如下： 二、每年损失发生的次数（损失频率） 估计损失频率，即求损失次数的概率分配。 方法：泊松分布。 显著优点：只需估计事件发生的平均次数。 根据这一分布，事故发生r次的概率是 2、假定车辆每两年发生一次碰撞事故，求每年损失发生次数的概率分布。 三、每次损失金额（损失程度） 1. 每次事故损失额超过特定数值的概率； 2.期望值； 3.标准差。 3、根据历史资料，每次碰撞事故所造成的车辆损失的概率分布 解：⑴发生一次损失金额为500元的概率是： ⑵发生一次损失金额为1000元的概率是： ⑶发生二次损失金额为500元的概率是： ⑷发生二次损失金额为1000元的概率是： ⑸发生一次损失金额为500元和一次为1000元的概率是： ⑹没有发生损失的概率是0.80 因此，损失总额的概率分布是： 练 习 捷达运输公司在过去5年中平均每年发生30次撞车事故。风险经理经过分析，发现事故次数服从泊松分布。下一年发生40次事故的概率是多少？ 作 业 一、潜在损失频率 潜在损失频率是估计在一定时期内发生损失的次数。 二、潜在损失程度 潜在损失程度表示每起事故所发生损失的规模。是估计损失的严重性有多大。 三、最大可能损失 最大可能损失（maximum possible loss MPL）：在最坏的情况下，所会发生的最大损失。即某一风险单位在一次事故中遭受全部损失的价值。 四、最大可信损失 最大可信损失/可能的最大损失： * 第六章 风险衡量 企业风险管理 风险 风险管理的首要法则 不承担超过损失承受能力的风险 企业风险管理 第一节 风险衡量的基本概念 第二节 风险衡量和概率分布 风险衡量着重两个方面：损失频率和损失程度/幅度。 两者的概率分配决定了风险总损失分配。 一、潜在损失频率 二、潜在损失程度 三、最大可能损失 四、最大可信损失 求： ⑴假定保险费为500元，确定损失总额等于或超过保险费的概率； ⑵风险自担限额为5000元，确定能造成财务困难的损失总额的概率； ⑶确定最大可能损失和最大可信损失； ⑷损失总额期望值； ⑸标准差 损失总额 0 500 1000 2000 5000 10000 20000 概率 0.606 0.273 0.100 0.015 0.003 0.002 0.001 1.000 解： ⑴损失总额等于或超过保险费的概率为1－0.606＝0.394。 ⑵能造成财务困难的损失总额的概率为0.003。 ⑶最大可能损失为50000元；最大可信损失为20000元。 泊松分布应用的条件： 1. 至少要有50个单独面临损失的风险单位； 2. 每个风险单位受损概率相同，并小于十分之一。 m－平均数或期望值 e＝2.71828自然对数的序 r－事故发生次数 0.9982 碰撞事故次数 概率 解：该车队每两年发生一次碰撞事故，平均数m＝0.5，据泊松分布公式可得出下列概率分布： 每次事故损失额 500 1000 5000 10000 概率 0.900 0.080 0.018 0.002 1.000 求⑴每次事故损失额超过5000元的概率； ⑵期望值； ⑶标准差。 损失发生次数的概率分布 每次损失金额的概率分布 损失总额的概率分布 4、如果损失发生次数的概率分布和每次损失金额的