风险监测与应对策略程序.ppt

基于战略与绩效的风险监测与应对策略 上海国家会计学院 余 坚 2009.10 讲师简介 余坚，上海财经大学会计学硕士、管理学博士。注册会计师。 工作经历：十年实务工作经验。曾任上海交通投资集团公司、上海城投置地集团公司等多家大型企业财务总监。。 研究领域：绩效与风险评估；财务筹划与预算。 工作单位：上海国家会计学院教研部 联系电话：02168085； 邮件地址：yujian@mail.snai.edu 通讯地址：上海市青浦区蟠龙路200号(201702) 讲义提纲 第一讲：背景知识：战略与绩效 第二讲：全面绩效衡量体系的构建与应用； 第三讲：什么是风险？风险主要思想归纳； 第四讲：COSO企业全面风险管理框架解析； 第五讲：风险识别、评估与应对技术解析； 第六讲：构建绩效与风险监测与预警体系； 案例分析 不确定性的世界 被誉为“管理圣经”的《追求卓越》一书风靡世界两年后，《商务周刊》以“谁还卓越？”为封面做出回应——在两年前还有优秀业绩、被作者称为“卓越”的企业，三分之一在两年后就出现了各种各样的危机。 在市场转折点来临时，大多数人的判断永远是错误的。 ——Barton·Biggs 人类关于风险的知识还停留在婴儿时期，既没有对如何定义风险指标达成共识，也缺乏大家都能接受的计算手段。尤其糟糕的是，我们老是假设过去发生的事能够可靠地指导我们在未来的行动。 —— Dembo Freeman 第一讲：战略与绩效 战略家门如何思考战略？ 看看，这些大棋局！ 众说纷纭的公司战略观点 战略其实很简单，它就是…… 战略、绩效、风险，三者之间复杂的互动关系 1.2 战略与绩效之关系战略决定行为，行为决定绩效 全局观与动态观 系统动力学的基本原理 结构原理：系统结构决定行为 反馈原理：反作用；互动关系 时滞原理：相互作用需要一个时间过程 驭使原理：快变量受控于慢变量 突变原理：非线性变化；累积效应 第二讲：全面绩效衡量体系的构建与应用 为什么战略难在执行？ 为什么财务指标难以做为理想的绩效指标？ 如何构建有效的绩效评估体系？ 2.1 为什么战略难在执行？ 研究发现，60%以上的战略实施以失败告终。 为什么战略难在执行？ 因为绩效难以评估为什么绩效难以衡量？ 因为绩效面向未来为什么风险难以控制？ 因为风险阻碍绩效 2.2 财务指标作为绩效指标是不全面的 投资领域： 为什么根据公开的财务数据来投资股票无法获利？ 战略实施领域： 为什么美国企业在于日本企业的竞争中败北？ 薪酬激励领域： 为什么根据财务业绩来激励高管存在致命的机制缺陷？ 因为，财务指标是： 2.3 如何构建有效的绩效评估体系？ 可供参考的框架: “国际标准化质量认证”框架（ISO） 日本“戴明质量奖”框架（日本科学家与工程师协会） 美国“鲍德里奇国家质量奖”框架 欧洲“卓越业务模范奖”框架（欧洲质量管理基金） 中国“全国质量奖”（《卓越绩效评价准则》国家标准） “平衡记分卡”框架 平衡记分卡（BSC）框架 多角度战略导向的综合平衡； 财务指标与非财务指标的平衡； 领先指标与滞后指标的平衡； 外部因素与内部因素的平衡； 短期目标与长期目标的平衡。 2.4 案例分析: 云南白药的战略、绩效与风险管理 案例（续）：公司发展沿革 1902年,云南名医曲焕章创制出伤科奇药“曲焕章万应百宝丹”,即后来的“云南白药”,该药功效以止血、消炎、镇痛为最,被誉为“中华瑰宝、伤科圣药”而声播海内外。 1955年,曲焕章之妻向政府献出秘方,云南白药开始批量生产； 1971年,在周恩来总理的指示下,云南白药厂正式成立,云南白药正式开始规模化、专业化生产； 1993年,云南白药向社会公众发行股票2000万股，并在深圳证券交易所上市。 1995年,云南白药被国家列为二十年保护期一级中药保护品种,这是目前国家对中药最高级别的保护,云南白药处方被列为国家机密…… 进入21世纪，公司进行了彻底的改造，百年老品牌焕发新活力。在以王明辉为首的新管理团队的领导下，公司理清了发展思路，大胆开拓市场，着力产品创新，取得了令人瞩目的成绩，连续十年保持快速发展。尤其是白药创可贴和白药牙膏的成功，成为本土品牌战胜洋品牌不可多得的经典案例。 案例（续）：公司发展战略 “稳中央，突两翼” 稳中央： 1）药品事业部——白药系列、天然药物、普药等。 突两翼： 2）透皮事业部——膏药、创可贴、气雾剂、急救包等医用品。 3）健康品