第十章中央银行 金融学.pptVIP

延边大学国际经济与贸易系 第二篇 金融市场与金融中介 第十章 中央银行 第十章 目录 第一节 中央银行的产生及类型 第二节 中央银行的职能 第三节 中央银行的独立性问题 第四节 中央银行体制下的支付清算系统 第十章　中央银行 第一节　中央银行的产生及类型 一、中央银行建立的必要性 1.现代银行出现后的一个相当长的时期，并没有中央银行(central bank)。 2.中央银行建立的必要性主要有： ⑴银行券统一发行之所必要。因为： 第一，小银行信用实力薄弱。 第二，银行券需要在全国市场上流通。 ⑵建立全国统一的清算机构之所必要。 ⑶在经济周期发展过程中为商业银行提供最后流动性支持之所必要。 ⑷代表政府意志实施金融业管理、监督、协调之所必要。 2.这几方面的客观要求，是在长期发展过程中逐步提出并实现的。 二、中央银行的形成和发展 1.真正最早全面发挥中央银行功能的银行是英格兰银行。它成立于1694年；成立150年后，才基本垄断了货币发行权，迈出了成为中央银行的决定性的一步；1854年，英格兰银行成为英国银行业的票据交换中心；1872年它开始对其他银行负起“最后贷款者”的责任。并且由于它在发生金融危机时的特殊作用，使之具有了相当程度的全国金融管理机构的色彩。 2.19世纪到一战爆发前的一百多年里，出现了成立中央银行的第一次高潮。 3.一战结束后，面对世界性的金融恐慌和严重的通胀，1920年的国际经济会议上，要求各国尽快建立中央银行，以共同维持国际货币体制和经济稳定，从而推动了央行成立的第二次高潮。 4.二战后，一批经济较落后的国家独立后，也纷纷建立本国的中央银行。 三、国家对中央银行控制的加强 1.30年代的经济大危机，动摇了传统的认为经济自身能够达到平衡和稳定的观念。 2.在应运而生的凯恩斯经济理论的指导下，中央银行成为政府对宏观经济施以调节的重要工具之一。 3. 控制加强的表现： ⑴中央银行的国有化：战后，各国中央银行的私人股份，先后转化为国有；有些新建的中央银行，一开始就由政府出资。总之，各国中央银行实质上成为国家机构的一部分。 ⑵制定新的银行法：战后各国纷纷制定新的银行法，明确中央银行的主要职责就是贯彻执行货币金融政策，维持货币金融的稳定。 四、中央银行的类型 1.大致可归纳为四种类型： 单一型 复合型 跨国型 准中央银行型 （1）单一的中央银行制度： 指国家单独建立中央银行机构，使之全面、纯粹行使中央银行的职责。 又分为： 一元式中央银行制度 二元式中央银行制度 一元式中央银行制度： 这种体制是在一个国家内只建立一家统一的中央银行，机构设置一般采取总分行制。目前世界上绝大部分国家的中央银行都实行这种体制，我国也是如此。 二元式中央银行制度： 这种体制是在一国国内建立中央和地方两级中央银行机构，中央级机构是最高权力或管理机构，但地方级机构也有一定的独立权利。 这是带有联邦制特点的中央银行制度。属于这种类型的国家有美国、德国等。 以美国联邦储备体系为例： 全国划分为12个联邦储备区。 联邦储备委员会是整个体系的最高决策机构，是实际上的美国中央银行总行，直接对国会负责。 每个区设立一家联邦储备银行为该地区的中央银行。 （2）复合中央银行制度： 指一个国家没有设专司中央银行职能的银行，而是由一家大银行集中中央银行职能和一般存款货币银行经营职能于一身的银行体制。 这种复合制度主要存在于过去的苏联和东欧等国。我国在1983年以前也一直实行这种银行制度。 3.跨国中央银行制度： 是由参加某一货币联盟的所有成员国联合组成的中央银行制度。二战后，许多地域相邻的一些欠发达国家建立了货币联盟，并在联盟内成立参加国共同拥有的统一的中央银行。 如：欧洲中央银行： 1998年7月,一个典型的跨国中央银行———欧洲中央银行正式成立。它是欧洲一体化进程逐步深入的产物。 欧洲中央银行由两个层次组成： 一是欧洲中央银行本身； 二是欧洲中央银行体系。各国中央银行失去其独立性。 4.准中央银行： 指有些国家或地区只设置类似中央银行的机构，或由政府授权某个或几个商业银行，行使部分中央银行职能的体制。 新加坡、中国香港属于这种体制。 以香港为例： 1993年4月1日，香港成立了金融管理局，集中了货币政策、金融监管及支付体系管理等中央银行的基本职能。 又不同于一般的中央银行。比如发行钞票职能就是由渣打银行、汇丰银行和中国银行履行的。 票据结算所一直由汇丰银行负责管理。 五、中央银行的资本组成类型 1.全部资本为国家所有的中央银行， 如中国。 2.国家资本与民间资本共同组建的中央银行; 如:日本和墨西哥。 国家资本大多在50%以上，私股持有者不能参与经营决策。 3.全部股份非国家所有的中央银行；