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镍—守得云开见月明 ——2009年镍市场回顾及2010年展望 2009年对全球镍市影响最大的事情莫过于Vale inco公司位于加拿大Sudbury和Voiseys Bay的镍矿上工人罢工事件了。2009年7月13日，Sudbury镍矿的工人决定开始罢工，该镍矿2008年共生产了8.53万吨金属镍，占其全部金属产量的31%。在随后的8月1日，Voisey Bay镍矿也开始罢工，2008年该矿镍产量为7.75万吨，占Vale公司镍产量约28%。 Vale Inco公司在加拿大Sudbury和Voisey’s Bay地区的两处镍矿在持续了近5个多月的工人罢工之后，至今仍未有重启和谈的迹象。劳资双方就此僵局都不愿做出重返谈判桌的声明，并且罢工工人正在着手延长罢工，以求得更多相关部门的关注以及国际上的声援。 为期5个多月的罢工已导致全球市场的镍供应量下滑了10%，从而大大提升了镍的价格。美国中西部的镍价，受罢工影响，大涨了25%。有关人士认为，如果罢工延续至明年且不锈钢行业对镍的需求回暖，这将进一步加深市场供应的缺口从而推高镍价。另一方面，由于Vale Inco公司在新喀里多尼亚年产6万吨镍的建设项目遭遇不顺以致生产延迟，故此项目2009年的年产量尚不足2000吨。这将导致明年全球镍供应量从紧，从而进一步加快镍价的回升。 2.2中国不锈钢市场一枝独秀 据CRU数据显示，2009年全球不锈钢粗钢产量预计为2483万吨，同比减少6.1%，其中日本和欧盟的产量下滑幅度最大，分别为35%和27%，北美地区产量同比减少10%至174万吨。中国大陆的产量预计将增长29%至900万吨，中国台湾地区的产量预计为149万吨，同比增加15%。除此之外，全球其他主要不锈钢生产国家和地区产量均有不同程度下滑。2009年产量的预期下降将是不锈钢产量连续第3年下降。该机构数据显示，一季度全球不锈钢产量为501万吨，二季度为606万吨，三季度为723万吨，四季度预计为653万吨，全年将呈现两头低，中间高的走势。 据国际不锈钢论坛（ISSF）最新发表的报告，2009年第三季度，全球不锈钢产量达到706万吨，比上年同期增长了12.5%。世界不锈钢生产开始出现复苏。但纵观2009年前九个月，全球不锈钢产量却只有1790万吨，比2008年同期下降了15%。 与全球不锈钢生产普遍萎缩形成对照，中国的不锈钢生产却一直在快速增长。2009年1-9月份，中国的不锈钢产量达到660万吨，比2008年同期增加了19.1%。中国不锈钢产量占世界总产量的份额也从相应地从2008年的26%增加到2009年的37%。 据中国特钢企业协会不锈钢分会统计数据显示，今年前三季度，中国不锈钢粗钢产量同比增长37%，至657万吨。其中：300系产量为335万吨，同比增长36.4%；400系产量为192万吨，同比增长44.8%。受惠于重建库存和政府采购，二季度中国不锈钢厂趋于满负荷运转，但需求恢复低于预期以及供应过剩等因素导致自10月份以来产量再度放缓。前9个月，中国200系不锈钢产量同比增长29.4%，至131万吨。同时，表观消费量同比增长45.8%，至624万吨，进口量近100万吨，同比增长4.3%，出口量为47.68万吨，同比下降45.5%。 2009年前三季度全球镍需求较去年下半年强劲复苏。主要有两大原因：第一是镍用于不锈钢生产的“真实”使用量飙升（09年三季度不锈钢产量较一季度增加43%），二是中国表观需求量大幅增加（反映了投机性购买）。 四季度订单表明，当前全球大部分地区不锈钢产量出现下滑，致使镍购买需求减弱。因此，我们预计四季度全球镍需求量同比增加30%，但环比减少9%。1-3季度不锈钢需求回升造成产量过剩，不锈钢厂目前正在削减产量以重新调整市场供需平衡。有报告称，预计这轮减产将持续到2010年1季度。 今年中国不锈钢供应量增加尤为明显，2009年中国不锈钢供应与需求分别占全球的35%和38%，而去年则分别为26%和27%。不考虑中国今年的需求复苏，市场需求正面临着大幅下滑的危机，中国以外需求2009年将同比减少17%。 表2 2009年全球不锈钢产量 单位：千吨 　 2006 2007 2008 2009 Q1 Q2 Q3 Q4 全年 9297 8100.3 7815.9 1244.8 1423.3 1581.3 1469 5718.3 东欧 24 28.6 29.1 6 5.8 6.1 6.4 24.3 北美合计 2497.8 2170.5 1999.5 363.1 338.7 538.2 501.4 1741.4 巴西 527.4 433 453.9 46.9 79.3 101.7 106.6 334.4