正岩业投资企业(立说明书20110312)1.docVIP

上海正岩创业投资企业 （有限合伙） 基金设立说明书 发起合伙人（普通合伙人）：上海正岩投资管理有限公司 目 录 一、基金简介 1、设立目的 2、基金优势 3、基金概要 二、基金运作要点 1、基金管理结构图 2、投资程序 3、投资方向 4、投资偏好 5、投资理念 6、投资标准 7、投资服务 8、投资策略及风险控制 9、有限合伙人的利益保障 三、基金收益预测 四、投资风险揭示 五、合伙人入伙程序 六、合伙协议主要条款 上海正岩创业投资企业（有限合伙） 基金设立说明书 一、基金简介 根据《中华人民共和国合伙企业法》，上海正岩投资管理有限公司（以下简称：上海正岩）作为普通合伙人（GP），发起设立“上海正岩创业投资股权基金”（下称|“基金”或“创业基金”）——上海正岩创业投资企业（有限合伙）（暂定名，以工商注册为准），基金目标资募金额为5000万元～1亿元人民币（以下“元”指人民币），以有限合伙形式设立。 1、设立目的 集中所具备的项目源优势，汇聚实力投资机构或个人作为有限合伙人（LP）所具备的资金优势和实业优势，发挥上海正岩作为创业投资管理机构的专业经验优势，为合伙人谋求最大投资收益。 通过合伙基金的股权投资，解决中小企业在目前经济环境下发展资金不足、融资困难的问题，促进中小型、高科技、创新型企业的快速发展和改制上市。 2、基金优势 纯商业化运作 本基金采用有限合伙企业制，完全按照国际上通行的创投基金管理模式进行市场化运作。普通合伙人“上海正岩投资管理有限公司”执行合伙事务，有限合伙人不参与企业管理。 优秀GP全程管理 上海正岩是一家专业创业投资管理机构，为目标企业提供上市前融资、规范管理、改制上市等全方位投资服务，包括弥补目标企业在战略规划、规范管理、人力资源、财务管理、产品营销等方面存在的不足。上海正岩团队具有企业管理、金融服务、创业投资等优势背景，拥有丰富的创业投资经验、丰富的优质项目资源渠道。 3、基金概要 根据《中华人民共和国合伙企业法》，上海正岩投资管理有限公司（以下简称：上海正岩）作为普通合伙人（ＧＰ），发起设立“上海正岩创业投资股权基金”，实施股权投资和创业投资，参与、促进、他享优秀中小型目标企业的高速增长。 基金名称：上海正岩创业投资企业（有限合伙）[暂定名，以注册登记为准] 基金宗旨：聚合创投资金，投资优秀中小型目标企业，并分享其高速增长的价值 基金结构：有限合伙制人民币股权投资基金，其中上海正岩投资管理有限公司将担任基金的GP（普通合伙人），其他出资方为LP（有限合伙人） 注册地：上海市 管理公司：上海正岩投资管理有限公司 基金期限：5年（基本合伙期限3年+续存合伙期限2年） 基金类型：有限合伙型基金 基金规模：目标合伙金额5000万元～1亿元人民币（可以超额募集） 出资方式：以现金人民币认缴出资 基金出资人：有创业投资意愿的中国境内的机构和中国籍自然人 募集时间：合伙企业登记注册之日起3个月内募集到位，可根据实际募集情况提前中止募集 基金创立费：本期基金规模的0.5%（一次性收取） 基金管理费：本期基金规模的2%/年 业绩报酬：投资盈余的20%（投资盈余=投资收益-投资本金-运营成本） 基金托管费：基金由托管银行依照《合伙协议书》及《资金托管协议书》管理（争取低收费或零收费） 基金份额认购：最低出资额不低于人民币300万元 二、基金运作要点 1、基金管理结构图 GP：上海正岩投资管理有限公司 LP：实力投资机构或个人 2、投资程序 不符合投资程序的不投：任何项目需要经过严密、完善的投资程序。 数量导出质量：每年考察项目超过60个，平均每考察20个项目，仅有大约1个项目能获最终决策通过。 一点否决制：深入、细致、针对性地尽职调查，涉及目标企业的方方面面，不漏过任何一个疑惑点、关键点。当出现任何一个无法解释或无法解决的关键性问题点时立即否决目标项目。 三会制度：一个投资项目从进入视野到最终投资，要经过立项考评委员会（立项会）、风险控制委员会（风控会）、投资决策委员会（投决会）的三会把关。 一票否决制：每位投资决策委员会成员拥有一票否决权，确保投资项目尽可能安全稳健。 3、投资方向 主要投资方向：新材料、新能源、新IT（涉及移动互联网、传统互联网、数字电视网、物联网、新媒体、电子商务、通信及信息技术）、新体智（涉及大众身体健康和智力教育，包括医药、医疗、保健、生物技术、文化、教育、娱乐）； 次要投资方向：新服务、新农业、新环保、新制造（涉及产品升级换代或营销模式创新）。 4、投资偏好 重点投资PE项目（成熟型、上市快），兼顾投资VC项目（成长型、收益高），PE：VC＞8:2。 PE：主要投资于近2年内能够上市的企业，上