2012年證券从业资格考试基础知识第六章重点笔记.docVIP

第六章证券市场运行 知识点601（P167-168）：证券发行市场。（判断、多选） ★证券发行市场通常无固定场所，是一个无形的市场。★作用： 1、为资金需求者提供筹措资金的渠道。 2、为资金供应者提供投资机会，实现储蓄向投资转化。 3、形成资金流动的收益导向机制，促进资源配置的不断优化。 证券发行市场由证券发行人、证券投资者和证券中介机构三部分组成。 知识点602（P169-171）：证券发行制度。（单选、判断、多选） ★证券发行制度分为： 1、注册制。实行公开管理原则。发行人只要充分披露了有关信息，在注册申报后的规定时间内未被证券监管机构拒绝注册，就可以进行证券发行，无须再经过批准。 2、核准制。是指发行人申请发行证券，不仅要公开披露与发行证券有关的信息，而且要求发行人申请报请证券监管部门决定的审核制度。实行实质管理原则。 我国规定，公开发行股票、公司债券和认定的其他证券，必须报证监会核准。★公开发行是指向不特定对象发行证券、向特定对象发行证券累计超过200人的及其他发行行为。上市公司发行证券，可以向不特定对象公开发行，也可以向特定对象非公开发行。非公开发行是上市公司采用非公开方式向特定对象发行证券的行为。 ★我国股票发行实行核准制。 我国股份公司首次公开发行股票和上市后公募增发采取对公众投资者上网发行和对机构投资者配售相结合的发行方式。★按规定，首次公开发行股票数量