等发行与承销多选复习6总结.docxVIP

多选题投资银行含义：狭义含义—着重指一级市场上的承销业务、并购和融资业务的财务顾问美国1864年的《国民银行法》就严厉禁止国民银行从事证券市场活动，1927年的《麦克法顿法》则干脆取消了禁止商业银行承销股票的规定20世纪80年代以来，美国金融业开始逐渐从分业经营向混业经营过渡，1999年11月《金融服务现代化法案》先后经美国国会通过和总统批准，成为美国金融业经营和管理的一项基本性法律，标志着美国乃至全球金融业真正进入了金融自由化和混业经营的新时代发行监管制度的核心内容是股票发行决定权的归属2003年12月28日，中国证监会颁布了《证券发行上市保荐制度暂行办法》，于2004年2月1日开始实施2006年1月1日实施的经修订的《证券法》在发行监管方面明确了公开发行和非公开发行的界限2008年3月，在首发上市中首次尝试采用网下发行电子化方式，标志着我国证券发行中网下发行电子化的启动2005年1月1日试行首次公开发行股票询价制度，标志着我国首次公开发行股票市场化定价机制的初步建立国内发行金融债券的开端为1985年由中国工商银行、中国农业银行发行的金融债券我国发行企业债券始于1983年，1993年8月，国务院发布了《企业债券管理条例》，规定企业债券的发行必须符合国务院下达的全国企业债券发行的年度规模和规模内的各项指标，并按规定进行审批2011年11月中国证监会启动创业板上市公司非公开发行债券的工作证券公司债券不包括证券公司发行的可转换债券和次级债券短期融资券的注册机构由中国人民银行变更为中国银行间市场交易商协会资产支持证券由银行业金融机构作为发起机构集合票据是指两个（含两个），10个以下具有法人资格的中小非金融企业在银行间债券市场以统一产品设计、统一券种冠名、统一信用增进、统一发行注册方式共同发行的，约定在一定期限还本付息的债务融资工具经营证券承销与保荐业务且经营证券自营、证券资产管理、其他证券业务中一项以上的，注册资本最低限额为人民币5亿元申请保荐机构资格条件：注册资本不低于人民币1亿元，净资本不低于人民币5000万元从业人员不少于35人，其中最近3年从事保荐相关的人员不少于20人符合保荐代表人资格条件的从业人员不少于4人3年不犯事个人申请保荐代表人资格应当具备的条件：具备3年以上保荐相关业务经历最近3年内在境内证券发行项目中担任过项目协办人未负有数额较大到期未清偿的债务目前，我国国债主要分为记账式国债和凭证式国债，凭证是国债通过商业银行和邮政储蓄银行的网点，面向公众投资者发行申请国债承销团成员资格的条件：注册资本不低于人民币3亿元或者总资产在人民币100亿元以上的存款类金融机构营业网点40个以上申请记账式国债承销团乙类成员资格：注册资本不低于人民币3亿元或者总资产在人民币100亿元以上的存款类金融机构，或者注册资本不低于人民币8亿元的非存款类金融机构凭证式国债承销团成员的资格审批由财政部会同中国人民银行实施，并征求中国银监会的意见证券公司承销业务的风险控制指标：经营证券经纪业务的，净资本不低于人民币2000万元经营证券承销与保荐、证券自营、证券资产管理、其他证券业务等业务之一的，其净资本不低于人民币5000万元经营证券经纪业，同时经营证券承销与保荐、证券自营、证券资产管理、其他证券业务等业务之一的，其净资本不低于人民币1亿元证券公司经营证券承销与保荐、证券自营、证券资产管理、其他证券业务中两项及两项以上的，其净资本不低于人民币2亿元净资本与各项风险指标准备之和的比例不得低于100%净资本与净资产的比例不得低于40%净资本与负债的比例不得低于8%净资产与负债的比例不得低于20%股份有限公司的设立可以采取发起设立或者募集设立两种方式，注册资本最低限额为500万元发起人可以用货币出资，也可以用实物、知识产权、土地使用权等可以用货币估价并可以依法转让的非货币财产作价出资，全体发起人的货币出资金额不得低于公司注册资本的30%股份有限公司资本三原则：1、资本确定原则 2、资本维持原则 3、资本不变原则股份的特点：1、股份的金额性 2、股份的平等性 3、股份的不可分性 4、股份的可转让性在我国，股份有限公司的组织机构一般为股东大会、董事会、经理和监事会股东大会的职权有决定权和审批权股份有限公司的股东指自然人、法人或其他组织独立董事是董事会的成员，由股东大会选举和更换上市公司向独立董事提供的资料，至少保存5年上市公司董事会可以按照股东大会的有关决议，设立战略、审计、提名、薪酬与考核等专门委员会公司合并可以采取吸收合并或者新设合并的方式公司解散的清偿顺序：公司财产在分别支付清算费用、职工的工资、社会保险费用和法定补偿金，缴纳所欠税款，清偿公司债务后的剩余财产，按照股东持有的股份比例分配上市公司在每一会计年度结束之日起4个月内向中国证监会和证券交易所报送