公司理财与管理控制研究动态(DOC 34页).doc

公司理财与管理控制研究动态 Contemporary Research in Corporate Finance and Management Control 东北财经大学财务与会计研究中心公司理财与管理控制研究室　　编 目　　录 一、管理控制专题文献 3 基础理论 3 【基于管理控制程序的管理控制系统】 3 【管理控制向交易成本理论的发展】 4 【管理控制系统的概念框架】 5 业绩评价 6 【公司业绩评价的发展：经济附加值（EVA）出现之前的基准】 6 【以折现现金流量评估公司价值：十种方法和九种理论】 7 【员工持股计划】 7 预算管理 8 【转变预算管理模式　强化企业内部预算管理】 8 其他文献 9 【关于当前中国会计研究方法的思考】 9 【对上市公司会计信息生产模式转换的探讨】 10 【利益相关者会计行为分析】 11 【东北的病根：配置性资源断裂】 12 二、公司理财专题文献 14 基础理论 14 【公司理财理论发展历史纵览】 14 【现代投资组合理论与风险管理简史】 15 【企业财务管理理念的变化及创新】 17 【中国金融学面临的挑战和发展前景】 17 财务状况 18 【企业财务状况合理性探析】 18 【企业财务风险管理】 19 【上市公司财务预警模型——Y分数模型的实证研究】 20 公司治理 21 【公司治理研究的均衡观及其意义】 21 【构建我国公司治理与财务治理的现实思考】 21 【构建我国公司治理与财务治理的现实思考】 22 【构建我国公司治理与财务治理的现实思考】 23 【EVA理念与公司治理目标的优化】 24 【公司治理与注册会计师的独立性】 25 价值评估 26 【价值评估——证券分析、投资评估与公司理财】 26 【实物期权理论及在企业并购价值评估中的应用】 27 资本经营 28 【中国上市公司资产重组绩效研究】 28 【1999年—2002年中国上市公司MBO实证研究——兼论EMBO对国有企业改革的意义】 29 【公司并购创造价值的财务学分析】 30 其他文献 31 【知识经济时代更要加强房地产企业财务管理】 31 【谈中小企业发展的财务战略】 32 【经济体制改革理论的新发展】 33 【中国经济体制改革进行时】 33 【基于管理控制程序的管理控制系统】 管理控制的目的是使战略得以执行，从而实现组织的目标。因此，管理控制强调的是战略执行的控制，而战略执行过程控制是由确定标准、评价业绩、纠正偏差构成的管理控制系统。管理控制作为一个系统，它应是有规律地或重复地执行某一活动或某几项活动。从控制程序研究管理控制系统更有利于理解管理控制系统的基本做法。关于管理控制的程序，从管理控制的不同范畴、不同层次、不同角度去理解，往往会有所不同。由于我们已将管理控制界定在实现组织战略目标过程这一范畴，因此，管理控制程序通常包括战略目标分解、控制标准制定、内部控制报告、经营业绩评价、管理者报酬五个步骤，要完成每一步骤又涉及许多环节，从而形成管理控制程序系统的矩阵结构。 战略目标分解是管理控制的第一步。战略制定是决定组织目标和达成这些目标的战略的过程，也是战略选择的过程。当组织战略确定后，如何使组织目标及战略得以实现是管理控制的基本任务。战略本身是重大的和重要的计划；战略规划则是一个长期的战略计划，它决定组织将采取的方案和这一方案在接下来的一些年度内所需分配的资源数量；战略计划是为实现组织长远战略规划在短期内（通常一年）所采取的资源分配方案。在战略计划基础上制定管理控制标准是实施有效控制的重要环节。制定管理控制标准的具体环节包括：（1）明确组织目标影响因素或目标驱动因素；（2）找出影响战略目标执行的重要变量；（3）确定关键的风险变量作为控制点；（4）制定先进可行的管理控制标准。内部控制报告是对实际经济运行状况的真实计量与反映。内部控制报告的种类及内容应根据管理控制标准及要求而定。内部控制报告的编制应按控制标准、实际业绩、差异计量、差异程度、差异分析几个步骤进行，其关键是实际业绩计量与差异分析。差异分析的关键在于对差异原因进行分析，特别是分清可控差异与不可控差异，从而明确控制点。另外，根据差异程度确定控制程度是管理控制过程中的重要环节。经营业绩评价实际上也是控制业绩的评价。管理控制中的经营业绩评价更侧重于对管理者或控制者业绩的评价。目前，研究与应用较为普遍的经营业绩评价方法主要有三类：单一指标评价、指标体系评价和平衡计分卡评价。管理控制的效果只有与管理者的报酬相衔接才能保证管理控制的长期有效运行。从这点看，管理者报酬既是管理控制的终点，也是管理控制的起点。 （袁克利整理自《财务与会计》2003年第11期，作者：张先治） 【管理控制向交易成本理论的发展】 一个组织依靠许多个体为达成它们的目标所做的贡献。交易成本经济学认为管理控