17例上市公司重大资产重组管理被否案例.doc

17例上市公司重大资产重组管理被否案例 南通锻压设备股份有限公司发行股份购买资产重组昨日被否，为2016年第19例重组被否。截至今年10月11日，“证监会”已召开75次工作会议，审议了201例重组事项，有条件通过96例，无条件通过86例，17例被否，通过率90.55%。17例被否案例中，有8例在6月17日重组新规开始征求意见之前，11例在其后。 　　证监会审核意见：申请材料未充分披露上市公司和标的公司实际控制结构及法人治理结构，标的资产的持续盈利能力存在不确定性，不符合《上市公司重大资产重组管理办法》第十一条第（七）款和第四十三条第（一）款的规定。 　　经查阅，证监会发布问题主要如下： 　　1．申请材料显示，本次募集配套资金总额预计不超过135,396.24万元，其中支付本次重组现金对价125,780万元，上市公司2014年末、2015年末资产负债率分别为19.89%、21.64%。请你公司： 　　结合上市公司完成并购后的财务状况、经营现金流、未来支出计划、融资渠道、授信额度、对比同行业资产负债率，补充披露本次交易募集配套资金的必要性。 　　结合上市公司目前股价，补充披露本次交易以锁价的方式发行股份募集配套资金对上市公司和中小股东权益的影响，是否存在损害中小股东权益的行为。请独立财务顾问核查并发表明确意见。 　　2．申请材料显示，本次重组预案披露后，公司控股