消费金融风口下的创业创新机会分析.docVIP

消费金融风口下的创业创新机会分析 　　摘 要：消费金融广阔的市场蕴涵着巨大的创业创新机会，吸引了众多创业者加入其中。消费金融领域将成为未来5―10年中国互联网金融领域最大的机会，是最大的创业创新风口之一。对消费金融的主要产品、业务模式和发展现状进行分析，指出在消费金融领域存在的各类创业创新机会。 　　关键词：消费金融；风口；创业；创新；分析 　　中图分类号：F832.2 文献标志码：A 文章编号：1673-291X（2016）17-0117-03 　　消费金融对刺激居民消费、促进消费需求增长、促进经济发展有重要作用。李克强总理在两会上提到：要在全国开展消费金融公司试点，鼓励金融机构创新消费信贷产品。消费金融成为下一个风口，众多企业纷纷向消费金融转型。消费金融市场变得异常火热，各类互联网消费金融公司应运而生，如美利金融、腾讯微粒贷、京东白条这样互联网消费金融平台的迅速兴起。消费金融广阔的市场蕴涵着巨大的创业创新机会，吸引了众多创业者加入其中。消费金融领域将成为未来5―10年中国互联网金融领域最大的机会，是最大的创业创新风口之一。 　　消费金融是指为消费者提供消费贷款的现代金融服务方式，消费贷款一般是指消费金融公司向借款人发放的以消费（不包括购买房屋和汽车）为目的的贷款。消费金融公司是“经银监会批准，不吸收公众存款，以小额、分散为原则，为境内居民个人提供以消费为目的的贷款的非银行金融机构”。 与商业银行相比，消费金融公司专注于提供无抵押、无担保的小额消费贷款，具有小、快、灵和更低的获客成本与更高的风控效率的特点。 与传统P2P模式的网贷平台相比，消费金融则是互联网金融领域的新蓝海，消费贷款正成为大部分人的主要消费方式，由于消费金融是依托消费场景，给借款客户实际提供的是“商品”（车、手机等）而非现金，风险要比传统P2P低得多。传统P2P借款动辄几十万、几百万，金额数量注定了其是一种风险较大的信贷产品，而个人消费金融单笔借款额更低、更分散。无论是对于企业，还是投资者来说，消费金融更安全。 　　基于消费者购买行为，消费金融包括住房消费金融、汽车消费金融、信用卡以及其他消费品消费金融；根据贷款期限不同，又分为短期消费贷款以及中长期消费贷款等形式；按接受贷款对象的不同，消费信贷又分为买方信贷和卖方信贷。其中，买方信贷是对购买消费品的消费者发放的贷款，如个人旅游贷款、个人综合消费贷款、个人短期信用贷款等；卖方信贷是以分期付款单证作抵押，对销售消费品的企业发放的贷款，如POS贷款等，按担保的不同，又可分为抵押贷款、质押贷款、保证贷款和信用贷款等，见表1。 　　（一）消费金融的主要产品 　　商业银行的个人消费贷款和信用卡是消费金融行业的核心业务类型，而消费金融公司和互联网生态的信贷消费场景也成为新的增长点，因其产品服务创新性强、目标客户更具普惠性。大数据显示，国内整体消费金融市场主流利率在6%―30%，略高于商业银行有抵押贷款；行业的坏账率在1%―10%，相比发达国家2.5%―7%波动更大，见表2。 　　（二）我国消费金融业务模式及格局 　　消费服务商是中国消费金融产业链的核心。中国消费金融服务商的主要参与机构包括银行、消费金融公司、电商和其他分期平台，见图1。 　　长期以来，我国的消费金融行业以银行消费信贷为主，商业银行通过信用卡和消费贷款（含抵押消费贷款及信用消费贷款）两大产品为消费者提供消费金融服务。 　　（一）消费信贷业务的发展 　　1981―1983年初，中国人民银行已经在6个省市的行、处、所开办了消费信贷业务，但业务量总体较小。1997年亚洲金融危机爆发后，我国经济出现了经济下滑和通货紧缩的势头，为了解决通货紧缩问题，政府鼓励发展消费信贷。1999年2月，中国人民银行发布了《关于开展个人消费信贷的指导意见》，正式要求以国有商业银行为主的金融机构面向广大城市居民开展消费信贷业务，以个人住房消费贷款、汽车消费贷款和助学贷款为主题的个人消费信贷业务在国内商业银行逐步开展起来。 　　（二）非银行机构的消费信贷起步较晚 　　相比银行机构，非银行机构的消费贷款在我国的起步较晚。2004年，HC（捷信）在北京设立代表处，正式进入中国市场。从2007年12月起，捷信启动在中国广州/佛山消费信贷业务。 　　（三）消费金融试点范围扩大 　　2008年美国金融危机效应迅速蔓延，对中国经济产生冲击。为扩大总需求，维持经济增长势头，2009年银监会下发《消费金融公司试点管理办法》，我国正式启动消费金融试点，北京、天津、上海、成都4个城市成为首批消费金融公司试点城市。到2010年，我国首批4家消费金融公司获批成立。 　　2013年9月，银监会发布新版《消费金融公司试点管理办法》，扩大消费金融公司试点城市范围名单，包括重