《主办券商内核工作指引（试行）》解读.pdf

《主办券商内核工作指引（试行）》 解读 挂牌业务部 2016 年8 月3 日 1 目 录 起草背景 条文解读 2 推荐挂牌审查现状 ? 2014年申报企业：1889家 ? 2015年申报企业：5091 家 （其中上半年1234家） ? 2016年上半年申报企业：2737 家 3 主办券商内核现状 主办券商内核现状 ? 应发现问题未发现 内核意见无关痛痒，未能体现公司真实问题 ? 已发现问题未解决 内核意见未充分落实即申报材料 ? 内核回复与披露信息不一致 公开转让说明书披露信息与内核意见回复存在矛盾 4 主办券商内核现状 机构设置不独立 人员配置不充足 内核履职不充分 5 推荐业务规则体系 现有规则体系 推荐业务 规则体系 推荐 信披 内核 《全国中小 《全国中小 《全国中小 《全国中小 《全国中小 企业股份转 企业股份转 企业股份转 企业股份转 企业股份转 让系统股票 让系统公开 让系统主办 让系统主办 让系统主办 挂牌条件适 转让说明书 券商推荐业 券商尽职调 券商内核工 用基本标准 内容与格式 务规定（试 查工作指引 作指引（试 指引（试 指引（试 行）》 （试行）》 行）》 行）》 行）》 6 起草原则与目标 审