中融隆晟1号结构化集合资金信托计划（优先A13级）.pdfVIP

01 风 险 控 制 中融-隆晟1号结构化集合资金信托计划（优先A13级） 信托计划概要 类型 主动管理型 信托目的 本合同项下的信托资金将由受托人纳入信托计划资金的范围，由受托人以自己的名义 集合管理、运用和处分，坚持稳健投资原则下获取利益最大化的理念，按照风险的权 重，主要通过投资股权、股权收益权等方式，将信托资金投向民生工程、能源等行业 的优质企业及项目，资金闲置期间，也可以债权、可转债、投资信托受益权的方式运 用信托资金，或以有限合伙人身份加入专门从事投资业务的有限合伙企业等方式间接 投资于优质企业及项目，或投资于其他低风险且收益稳定、风险可控的产品及项目， 以期为受益人获得良好的投资收益。 受托人 中融国际信托有限公司 （以下简称“中融信托”或“受托人”） 保管人 浙商银行股份有限公司北京分行 信托规模 以实际募集金额为准 信托期限 本信托计划预计存续期为8年，其中优先A13级信托资金封闭期限分为12个月、18个月， 封闭期届满可赎回。 受益人预期 年化收益率 封闭期为12个月： 封闭期为18个月： 300万≤认购金额＜1000万元，8.5%； 300万≤认购金额＜1000万元，9.5%； 1000万≤认购金额，9%； 1000万≤认购金额，10%； 利益分配 核算日后十个工作日内，分配收益（核算日为每满12个月及封闭期届满的次日） 募集期 每周二为申购开放日，如该日为非工作日，顺延至最近一个工作日。 受托人介绍—中融信托 中融信托在资产管理方面积累了相当成熟的经验，具有强大的整合资源能力和投资管理能力。至2013 年12月31日，公司管理资产总规模超过4882亿元，其中信托资产4,785.35亿元，自有资产96.88亿元。公 司净资产76.45亿元，净资本69.48亿元，净资本覆盖率143.81%，净资本盈余21.17亿元。公司拥有35,000 名高端自然人客户及980余家机构客户。2013年公司各项经营指标位居行业前列，其中收入48.98亿元，净 利润20.18亿元，均位居行业第二。 02 风控措施 ? 优先次级结构化设计 本信托计划整体采用优先、次级结构化设计，优先保障优先级委托人利益实现。信托计划成立时，优先 级委托人资金与次级委托人资金结构化比例为9：1。 ? 流动性支持 信托计划存续期间，次级受益人承诺，若发生包括但不限于如下情形时，受托人有权根据信托计划运 营情况向其发行次级信托单位，次级受益人应按照受托人的要求在规定期限内追加认购次级信托单位并交付 相应的信托资金：（1）任一核算日/赎回开放日/信托单位预计存续期限届满日/信托计划预计存续期限届满 日之前，受托人认为信托财产专户内的现金资产不足以支付对应的支付日预计应予支付本信托计划相关税费 、规费、信托费用、信托单位期间预期收益等款项时；（2）受托人调整信托计划项下优先级信托资金和次 级信托资金比例时； ? 受托人对企业进行监控 针对部分项目，受托人以委派董事、财务管理人员、现场监管人员等方式对目标公司的重大事项，包括 生产、销售、资金等重要方面进行控制，监督项目公司的经营运作，充分利用投资经验和运作能力，优化被 投资企业的经营管理。 部分资金运用模式 ? 1、XX 有限公司信托贷款项目 融资人：XX有限公司 融资方式：并购贷款 融资用途：为提升公司在区域内的实力及地位，升级并完善产业结构，收购A公司及B公司各49%股权。 融资规模：总规模60000万元，根据股权质押份额分三期支付。 融资期限：1年，1.5年，2年,根据信托计划现金流测算。 本金偿还：根据各期贷款不同期限的到期日，在到期日一次性偿还本金。 利息偿还：每半年偿还一次。 还款来源：XX公司的经营及投资收入。 风控措施：股权质押及第三方提供连带责任担保。 ? 2、XX股权收益权转让及回购项目 融资人：XX有限公司 融资方式：股权收益权 融资用途：项目投资，用于收购XX上市公司部分股票 融资规模：总规模20000万元 融资期限：1.5年。 03 风险揭示 ? 政策风险与市场风险 国家货币政策、财政税收政策、宏观政策及相关法律、法规的调整与变化将会影响本信托计划的设立及 管理，从而影响信托财产的