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证券投资基金销售基础知识;第一章 证券市场基础知识;第一节 证券与证券市场概述;1、证券的概念（关键点如：设定权利、持有人、特定权益等） 2、有价证券的概念（代表的权利、自由转让和买卖、虚拟资本的一种形式）：商品证券、货币证券、资本证券 3、有价证券的分类方法 4、有价证券的四个特征：期限性/收益性/流动性/风险性;1、证券市场的概念 实现了投资需要和筹资需求的对接 2、证券市场的概念与特征 价值/财产权利/风险直接交换的场所 3、证券市场的基本功能 筹资、投资功能 资本定价功能 资本配置功能 ;1、证券市场的层次结构 发行市场/交易市场 2、证券市场的品种结构 品种结构：股票市场/债券市场/基金市场/衍生品市场 3、证券市场的交易所结构 有形市场/无形市场 ;1、证券市场产生的三个原因 社会化大生产和商品经济发展；股份制发展；信用制度发展 2、证券市场发展历史 1）1602年荷兰的阿姆斯特丹为世界第一个股票交易所 2）1773年英国第一家证交所在“乔纳森咖啡馆”成立，1802年获英国政府正式批准，即伦敦证交所前身 3）1790年美国第一家证交所---费城证券交易所成立 3、证券市场发展现状与趋势 全球性变化主要体现在八个方面：投资证券化、投资者法人化、金融创新深化、金融机构混业化、交易所公司化、证券市场网络化、金融风险复杂化、金融监管合作化;1、中国证券市场发展的历史进程 1）第一阶段：萌芽期（1978-1992年） 1981年，发行40亿国债，拉开新一轮启动证券市场序幕 1984年7月，北京天桥百货公司登记注册，开创股票融资先河 1985年1月2日，第一家证券公司---深圳特区证券公司成立 1990年12月，上海证券交易所成立 1991年6月， 深圳证券交易所成立 1993年4月22日，国务院颁布“股票发行与交易管理暂行条例” 2）第二阶段：初步发展期（1993-1998年） 1993年，我国开始发行境外上市外资股 1995年，中国证监会加入证监会国际组织 ;;2、证券市场的对外开放 在5年过渡期内对外开放的主要内容包括： 1）外国证券机构可以（不通过中方中介）直接从事B股交易 2）外国证券驻华代表处可以成为所有中国证券交易所的特别会员 3）允许外国机构设立合营公司，从事国内证券投资基金管理业务，外资比例不超过33%，加入后3年内，外资比例不得超过49% 4）加入后3年内允许外国证券公司设立合营公司，外资比例不超过1/3 5）允许合资券商开展咨询服务及其他辅助性金融服务 ;证券市场参与者;第二节 证券的主要类型;1、股票的概念：发行人、证明权益、凭证 2、股票的法定形式和票面上需载明事项 纸面形式或规定的其他形式 载明事项有：公司名称、登记成立日期、股票种类、票面金额和代表的股份数、股票编号等 需要董事长签名、公司盖章 3、股票的性质 有价证券、要式证券、证权证券、资本证券和综合权利证券 ;4、股票的特征 收益性、风险性、流动性、永久性、参与性 5、股票的分类方法及具体类型;6、股票的分类 国家股 法人股 社会公众股 外资股 7、按照流通受限与否分类 2005年4月29日，证监会发布“关于上市公司股权分置改革试点有关问题的通知”;8、股票的价值;10、影响股票价格的主要因素 公司层面、宏观经济面、其他因素（战争、政治、经济等） 11、普通股股东享有的权利和应承担的义务 股东权利：公司重大决策参与权；公司盈余和剩余资产分配权；其他权利（如了解经营状况、转让股票、优先认股权等） 承担义务：遵守公司章程；依其所认购的股份和入股方式缴纳股金；一般不能退股；持有公司5%以上有表决权股份的股东，将其持有的股份进行质押的，应当自该事实发生之日起3个工作日内，向公司作出书面报告；公司控股股东在行使表决权时，不