证劵从业基础考荡葱裸集.docVIP

PAGE  PAGE 25 证劵从业基础知识重要考点 1. 在市场经济条件下，资本市场有三大基本功能：筹资功能、资本定价功能和资本资源配置功能，其中资本资源配置功能是资本市场的核心功能。（无融资基本功能） 2. 金融市场的配置功能表现在三个方面：资源配置、财富再分配、风险再分配。（无收益） 3. 形成与公告价格是场内交易市场的功能。 4. 1987年，我国第一家专业性证券公司——深圳特区证券公司成立。 269. 1988年，财政部首次通过商业银行和邮政储蓄柜台销售了一定数量的国债。 5. 1997年东南亚金融危机中，国际炒家正是利用金融工程来设计精巧的套利和投机策略。 109. 从2002年5月1日开始，A股、B股、证券投资基金的交易佣金实行最高上限向下浮动制度。证券经纪商向客户收取的佣金（包括代收的证券交易监管费和证券交易所手续费等）不得高于证券交易金额的3‰，也不得低于代收的证券交易监管费和证券交易所手续费等。A股、证券投资基金每笔交易佣金不足5元的，按5元收取；B股每笔交易佣金不足1美元或5港元的，按1美元或5港元收取。 274. 中国人民银行于2003年开始发行中央银行票据。 6. 国务院于2004年1月发布了《关于推进资本市场改革开放和稳定发展的若干意见》，为资本市场新一轮改革和发展奠定了基础。 7、国务院批准，中国投资有限责任公司（简称中投公司）于2007年9月29日宣告成立，被为中国主权财富基金的发端。 8. 2008年全球金融危机中，房利美、房地美被美国政府接管，美国国际集团被国有化。 9. 2009年10月23日，创业板正式启动。 10、2010年3月31日深圳证券交易所、上海证券交易所接受券商的融资融券交易申报，融资融券交易正式进入市场操作阶段。 11. 全国性资本市场的形成和初步发展是在1993~1998年。 12. 新中国资本市场的萌芽期（1978-1992年）。1978年12月，以中国共产党第十一届三中全会的召开为标志，经济建设成为国家的基本任务。 13. 随着资本市场的发展，我国市场的资金结构和投资者结构的演化大体可以分为4个阶段：1990~1996年的内资散户时代、1996~2000年的内资机构投机时期、2001~2005年的内外资机构投资者多元化起步时期、2005年以后的内外资机构投资者多元化时期。 14、沪港通于2014年11月17日正式启动。 15. 股票在全国股份转让系统挂牌的公司（简称“挂牌公司”）为非上市公众公司，根据最新《非上市公众公司管理办法》，公众公司的定义是通过定向发行或转让，导致股东超过200人，或股票公开转让，股东人数可以超过200人，接受中国证券监督管理委员会的统一 16. 单一标位最低投标限额为0.2亿元，投标量最小变动幅度为0.1亿元，最高投标限额为30亿元。 57. 2012年9月20日，全国中小企业股份转让系统的挂牌公司在国家工商总局注册成立，注册资本30亿元。 17. 场外交易市场的功能包括：（1）拓宽融资渠道，改善中小企业融资环境；（2）为不能在证券交易所上市交易的证券提供流通转让的场所；（3）提供风险分层的金融资产管理渠道。 18、直接融资中的资金需求者可以根据自身的需要设计各类型的金融工具向市场出售。 19、直接融资的特点包括：直接性、分散性、差异性较大、部分不可逆性、相对较强的自主性。 20、在委托未成交之前，客户变更或撤销委托，在采用证券经纪商场内交易员进行申报的情况下，证券经纪商营业部业务员须即刻通知场内交易员，经场内交易员操作确认后，立即将执行结果告知客户。 21、通过金融中介的间接融资均属于借贷性融资，到期均必须返还并支付利息，具有可逆性。 22、出于维护金融稳定的需要，政府可成立或指定专门机构参与证券市场交易，减少非理性的市场震荡。 23、政府机构直接融资的方式包括：①财政资本金投入而获得的股权收益；②由财政投入一些城市基础设施项目而带动外资和民营资本的投入；③获得中央转贷的由中央政府发行的国内外政府债券；④向世界银行、亚洲开发银行等国际和地区金融机构贷款；⑤获得中央转贷的由中央政府向外国政府的贷款；⑥外国政府援助赠款。 24、企业（公司）直接融资主要有股票融资和债券融资两种方式。 25、根据我国《保险资金运用管理暂行办法》的规定，保险公司投资于未上市企业股权的账面余额，不高于本公司上季末总资产的5%；投资于不动产的账面余额，不高于本公司上季末总资产的10%；保险公司对其他企业实现控股的股权投资，累计投资成本不得超过其净资产。 26. 单个投资管理人管理的企业年金基金财产，投资于一家企业所发行的证券或单只证券投资基金，按市场价计算，不得超过该企业所发行证券或该基金份额的5%，也不得超过其管理的企业年金基金财产总值的10%。