高林一期基金路演材料.ppt

高林一期股权投资基金简介 北京高林投资有限公司 2009年06月 目 录 什么是私募股权投资 私募股权投资（Private Equity） 私募股权基金的细分 私募股权基金的需求定位 私募股权基金回报比较 近期私募股权投资成功案例回报率 目 录 私募股权基金在全球范围的增长 私募股权基金在中国地区的发展 中国私募股权投资市场进入快速发展期 富有人群介入私募股权投资适逢其时 目 录 产品概要 产品结构 投资人与天津高林（投资团队跟投平台）出资认购基金份额，作为高林一期基金（有限合伙企业）的有限合伙人（LP），获取投资收益 北京高林作为高林一期基金（有限合伙企业）的普通合伙人（GP），负责管理资金进行股权投资并退出获利，提取管理费和业绩报酬 中信银行作为高林一期基金的托管人，负责托管基金财产，提取托管费 治理结构 投资理念及投资原则 投资范围及筛选标准 符合国家产业政策和环保政策的企业，禁止投资于国家禁止、限制投资的企业（如高污染企业、高能耗企业等） 满足上市条件的高速增长的成长型企业 拥有核心技术或不可复制商业模式的高成长型企业股权 具有增长潜力或管理改善空间的成熟企业股权 其他有增值潜力的股权项目 投资方式及未来现金流预期 1-3年投资投资期，3-5年的回收期 不作滚动投资，项目退出兑现收益及时分红至投资者 投资管理流程 投资管理流程清晰明确，具有较强的可操作性 风险控制 基金公司对投资管理人的投资决策进行监督 普通合伙人有专业的投资决策委员会，对项目投资进行决策 严控投资流程，靠制度和专业回避风险 跟投制度，投资团队会在法律法规允许的条件下跟进对项目企业的股权投资，跟投比例为10％ 目 录 关于北京高林 关于投资顾问团队 历史业绩 项目储备概述 储备项目1－建筑建材项目 储备项目2－装备制造项目 储备项目3－文化教育 储备项目4－数字电视项目 储备项目5－软件服务业项目 储备项目6－软件服务业项目 储备项目7－医药医疗项目 储备项目8－金属材料项目 3年后上市，锁定期1年，第5年逐步退出 退出计划 2008年总资产3.3亿元，净资产1.2亿元，销售收入3.6亿元，净利润4500万元。 财务状况 装备制造 所属行业 投资8000万元左右，股权占比35％左右 集特钢冶炼、大型锻造、大型热处理和重型机械制造为一体的大型民营企业，是国内中部地区装备制造业的重要基地。 公司具有年产优质特钢20万吨、年产优质锻件4万吨、年产以连铸机为代表的重型冶金设备及备件2万吨的能力，产品覆盖中国20个省市，并远销欧、美等国家和地区。 WHZY 项目名称 投资方案 公司概况 2年后上市，锁定期1年，第4年逐步退出 退出计划 2008年销售收入6200万，净利润3900万，年增长300%。 财务状况 文化教育 所属行业 投资约3000万元，股权占比10％左右 公司主营网络远程教育，核心服务内容包括：早期教育、从小学1年级至高中毕业的基础教育、职业教育、非学历高等教育和继续教育。目前公司已发展3000多个特许加盟连锁机构及独立承销商，学员到达400多万，曾获2008年中国十大“成长之星”，十大连锁教育企业品牌。 QDJY 项目名称 投资方案 公司概况 1年后上市，锁定期1年，第3年逐步退出 退出计划 2007年度及2006年度，公司营业收入分别比上年增长33.91%和15.39%，归属于母公司股东的净利润分别比上年增长95.40%和163.54%。2008年公司营业收入为1.06亿元，净利润为2983万元。 财务状况 数字电视 所属行业 投资约1000万元，股权占比4.5％左右 公司是专业从事数字电视系统产品研发、生产、销售和数字电视前端系统集成工程的高新技术企业，国内主要的数字电视系统设备供应商和集成商之一。自主研发除CA之外的全套数字电视前端业务系统和数字电视系列机顶盒产品，在国内外数字电视领域拥有四十余家大中型运营商用户。 SZJCSX 项目名称 投资方案 公司概况 2年后上市，锁定期1年，第4年逐步退出 退出计划 2006年至2008年的净利润分别为550万、2500万、5800万。 财务状况 软件服务业 所属行业 投资约10000万元，股权占比20％左右 公司是一家具备完整网络游戏研发和运营能力的高科技企业； 在国内网络游戏公司中（含上市公司），排名15强。目前公司运营着4款网络游戏，累计用户1000万人，其中忠实用户70万，付费用户15万， 同15家合作伙伴联合运营，整个网络覆盖超过3000万活跃用户。 CDMGC 项目名称 投资方案 公司概况 1年后上市，锁定期1年，第3年逐步退出 退出计划 公司总资产1.5亿，净资产8600万，公司2008年销售收入2.3亿，净利润2374万，年销售增长30%。 财务状况 软件服