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第三章 财务分析与计划 财务分析指标 1.资金结构指标分析 （1）资金来源构成分析（资产负债表右半边） 各种负债和业主权益在总资产中所占比例①流动负债率☆＝流动负债／资金总额资金总额：负债+所有者权益反映：一年内将要偿还的负债所占比重②长期负债率☆＝长期负债／资金总额反映：简单衡量企业长期债务状况③资产自有率☆＝所有者权益合计／资金总额反映：企业自有资金保障程度 （2）资产结构分析（资产负债表左半边）各种资产在总资产中所占比例 ①流动资产占用率☆＝流动资产合计／资产总额企业能够直接变现获利的资产比重②固定资产占用率☆＝固定资产合计／资产总额企业固定资产投资规模和长远发展③其他长期资产占用率(一般越少越好)＝其他长期资产总额／资产总额企业的其他资产占有状况④流动资产与固定资产比率＝流动资产总额／固定资产总额 2.偿债能力分析指标 （1）短期偿债能力①营运资金＝流动资产-流动负债②流动比率☆＝流动资产/流动负债 传统理论：应保持在2∶1才有足够的短期偿债能力③速动比率☆＝速动资产/流动负债＝(流动资产-存货)/流动负债扣除理由：存货用来变现偿债的可能性较小 长期偿债能力 ①资产负债率☆＝负债总额/资产总额 ②产权比率☆＝负债总额/所有者权益总额⑤已获利息倍数☆＝EBIT（息税前利润）/利息总额设计理由：利息是每年应被优先、按时偿还的部分 3.资金运作效率分析指标 (1)总资产周转率☆