山东丰源生物质发电股份有限公司公开转让说明书.pdf

山东丰源生物质发电股份公司 公开转让说明书 （申报稿） 主办券商 山东丰源生物质发电股份公司公开转让说明书 声 明 本公司及全体董事、监事、高级管理人员承诺公开转让说明书不存在 虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并对其真实性、准确性、完整性承担 个别和连带的法律责任。 本公司负责人和主管会计工作的负责人、会计机构负责人保证公开转 让说明书中财务会计资料真实、完整。 全国股份转让系统公司对本公司股票公开转让所作的任何决定或意见 ，均不表明其对本公司股票的价值或投资者的收益作出实质性判断或者保 证。任何与之相反的声明均属虚假不实陈述。 根据《证券法》的规定，本公司经营与收益的变化，由本公司自行负责， 由此变化引致的投资风险，由投资者自行承担。 1 山东丰源生物质发电股份公司公开转让说明书 重大事项提示 公司特别提醒需要投资者注意的重大事项： 一、原材料采购及其价格波动的风险 生物质发电损耗率高，发电标准煤耗高，热效率较低，是典型的“小电厂大 燃料”产业，公司近年来每年消耗农作物秸秆等原材料均超过30 万吨，保证燃 料的充足供应是生物质发电项目正常运行的前提。公司生物质发电主要原材料为 农作物秸秆，秸秆收购具有收集范围广、重量轻、体积大、不适合长距离运输等 特点，这就导致了其原材料收储的困难。同时，由于原材料生产具有较强的季节 性，为了保证连续发电，公司在原材料生产淡季必须确保较多的秸秆储存量。 生物质燃料运输半径决定了原材料的经济供给区域，供给区域内的农作物种 植面积构成了生物质燃料的供应基础，能够收集并用于销售的生物质才能形成有 效供给。为了引导原材料生产者开展麦秸、玉米秸等黄色秸秆及小品种燃料的采 集，必须制定合理的采购价格。采购价格既要满足激励原材料提供者收集运送燃 料的积极性要求，又要保证公司能够盈利。由于公司电力销售单价稳定，对毛利 率影响的主要因素就是原材料成本，而原材料成本主要取决于采购价格及其单位 燃烧值。 因此，原材料能否保证充足供应、原材料采购价格的波动将对公司经营的稳 定性和盈利能力造成重大影响。 二、租赁经营场地的风险 根据公司与关联方通达电力2014 年1 月1 日签订的《土地使用权租赁协议》， 公司租赁其土地 28.7 亩，土地租赁期为十年。公司在该宗土地上建造了包括主 厂房、化学水处理站和循环水泵房等重要经营场所，并已取得项目立项核准、施 工许可、消防验收等必要的批复文件，目前由公司实际控制并正常使用，但房屋 权证无法办理。 由于该土地使用权已于2013 年6 月抵押给中国农业银行股份有限公司枣庄 峄城支行，贷款合同到期日为2016 年6 月18 日且无法提前解除，因此土地使用 权暂时无法转让给公司。 2 山东丰源生物质发电股份公司公开转让说明书 虽然根据丰源集团和通达电力分别出具的《承诺函》，同意待前述房屋建筑 物所占用土地的抵押解除后，将该部分土地依法转让给公司，但前述房屋建筑物 未取得产权证书的情形存在一定瑕疵，公司经营的稳定性存在一定风险。 三、行业政策与税收优惠政策变动的风险 2006 年 1 月4 日国家发改委发布的《可再生能源发电价格和费用分摊管理 试行办法》（发改价格[2006]7 号）规定生物质发电项目补贴电价标准为每千瓦时 0.25 元。发电项目自投产之日起，15 年内享受补贴电价。2008 年8 月20 日财 政部、国家税务总局、国家发改委发布的《关于公布资源综合利用企业所得税优 惠目录 （2008 年版）的通知》（财税[2008]117 号）规定了利用农作物秸秆及壳皮 发电收入享受资源综合利用企业所得税优惠政策。2008 年12 月9 日财政部、国 家税务总局发布的《关于资源综合利用及其他产品增值税政策的通知》（财税 [2008]156 号），农作物秸杆、树皮废渣发电实行增值税即征即退的政策。 如果国家对生物质发电行业