第02章财务报表粉饰与识别.pptVIP

第 2 章财务报表粉饰与识别 2.1 财务报表粉饰的动机与类型 2.2 财务报表粉饰的手法 2.3 财务报表粉饰的识别 2.4 通化金马综合案例分析 2.5 影响会计信息质量的几个问题 充分、透明的信息是资本市场有效运行的基础 从经济学的角度看，会计信息质量的高低直接关系到公平和效率。 （windowing dressing of financial statements）：是指公司管理层通过人为操纵，使财务报表反映“预期”财务状况、经营成果和现金流量的行为。 （financial statement fraud）：是指有意地、故意地错报或漏报重要事实，或者提供误导性会计数据，以及提供在与其他所有可获得的信息一并考虑时，可能导致阅读者改变或调整其判断和决定的会计数据(—ACFE)。 2.1　财务报表粉饰的动机与类型 业绩考核动机 信贷资金获取动机（海南华光骗贷案） 股票发行动机和上市资格维持动机 纳税筹划动机 政治利益动机 责任推卸动机 1.经营业绩粉饰 2.财务状况粉饰 3.现金流量粉饰 1.经营业绩粉饰 (1)利润最大化(profit maximization) (2)利润最小化(profit minimization) (3)利润均衡化(profit smoothing) (4)利润清洗(profit clean-up)或洗大澡(big-bath charges) 3.现金流量粉饰 (1)突击制造现金流 (2)混淆现金流量的类别 动机 2.2　财务报表粉饰的手法 1.操纵收入确认时间或确认虚假收入 2.利用虚拟资产高估利润(典型:东北制药) 3.期间费用资本化(典型:渝太白) 4.借助股权转让“炮制”利润 5.高估存货或应收账款调节利润 6.利用其他应收应付款 隐瞒亏损或隐匿利润 1.以资产重组为名，行会计造假之实； 2.通过关联交易，不当输送利益； 3.滥用“八项准备”，上演“洗大澡”闹剧; 4.随意追溯调整，逃避监管规定； 5.借助补贴收入，编造经营业绩； 6.利用兼并收购,玩弄数字游戏。 2.3　财务报表舞弊和粉饰的识别 关注预警信号是识别财务报表舞弊和粉饰的有效办法。 财务报表粉饰的征兆和留下的蛛丝马迹在会计记录和财务报表上的异常体现,就是预警信号(warning signs)。 CFE’s Classification Scheme 1.会计异常 2.内控缺陷 3.分析性异常 4.奢侈生活方式 5.异常行为 6.暗示与投诉 识别财务报表舞弊和粉饰的一般预警信号: 1.管理层面的预警信号 2.关系层面的预警信号 3.组织结构与行业层面的预警信号 4.财务结果和经营层面的预警信号 2.4　通化金马综合案例分析 2.5　影响我国会计信息质量的几个问题 1.公司治理结构问题 董事会和审计委员会 独立董事制度 2.注册会计师聘任制度问题 独立性 3.造假成本与造假收益的不对称性问题 民事赔偿制度 4.剥离和模拟等“创新”问题 5.资产重组和关联交易使会计“魔术”化问题 广电股份 波导股份 … The end 华中科技大学管理学院 * 社会资源的合理流动和配置效率 利益相关者之间的财富分配 2.1.1　财务报表粉饰的动机分析 2.1.2　财务报表粉饰的类型 ＊ 2.财务状况粉饰 (1)高估资产 (2)低估负债和或有负债 2.1.3　财务报表粉饰动机与类型的关系 类型 2.2.1　财务报表粉饰传统手法 2.2.2　财务报表粉饰现代手法 压力 机会 借口 舞弊 2.2.1　财务报表粉饰传统手法 2.2.2　财务报表粉饰现代手法 配股和增发与控股股东的双重效应 Fraud Corruption Asset Misappropriation Fraudulent Statements Conflicts of Interest Bribery Illegal Gratuities Economic Extortion Cash Fraudulent Disbursements Inventories and All Other Assets Bogus Revenue Timing Differences Concealed L E Improper Disclosure Improper Valuation 2.3.1　财务报表舞弊的类型与预警信号 主要有助于识别腐败和挪用资产的舞弊行为。 与一般舞弊(如行贿受贿、挪用资产等)相比，财务报表粉饰具有如下显著特征： 企业高管涉案； 上下串通或内外勾结； 打着企业利益的幌子； 后果更具破坏性。 2.3.2　财务报表粉饰的特征 2.3.3　财务报表舞弊