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《国际金融》总复习 考试时间：2小时。闭卷。总分为65分。 题型：不定项选择（每题2分，共30分 ）、判断分析（每题5分，共20分）、分析题（三选一，15分）。 第一篇 国际收支与国际储备 ?第一部分：国际收支与国际收支平衡表的基本概念；国际收支差额的内涵，国际收支失衡的性质；国际收支失衡的原因分析。 1、国际收支、国际收支平衡表。请掌握国际收支平衡表的编制方法。 2、掌握三种国际收支差额：贸易差额、经常差额、综合差额。 3、国际收支失衡的性质：偶然性、周期性、收入性、货币性、结构性。 ?第二部分：国际收支市场调节机制及其局限性；政府的国际收支调节及政策措施；政府调节国际收支的一般原则。 1、价格－现金流动机制：（注意在金本位制度下的实现过程） 2、政府调节国际收支的手段： （1）可以从需求、供给和资金融通三个方面入手。从需求方面有：支出增减型和支出转换型两大类。支出增减型指紧缩的财政和货币政策；支出转换型包括汇率政策、补贴政策、直接管制政策。从供给方面有：适当的产业政策/科技政策以及制度变革；从资金融通方面有：动用外汇储备和从海外借款。 （2）注意政策搭配，保持内外均衡（这是研究国际金融最重要的意义）。米德冲突、丁伯根法则和蒙代尔的有效市场分类法则。 第三部分：国际收支调节理论：弹性论、货币论和吸收论。注意每种理论的代表人物、主要观点和局限性。 1、弹性论：局部均衡的分析方法，马歇尔勒纳条件和J曲线效应。只考虑了贸易收支而没有考虑资本项目。 2、吸收论：一般均衡的分析方法，国际收支逆差是由于总吸收大于总产出而造成的。应采取支出增减和支出转换型的政策搭配来降低逆差。 3、货币论：请注意其假设条件和基本推理过程，P54。 第四部分：国际储备的概念与作用；影响国际储备的主要因素；国际储备管理的基本原则。 1、国际储备：指由一国货币当局持有的各种形式的资产，并能在该国出现国际收支逆差时直接地或通过同其他资产有保障的兑换来支持国汇率。它包括：黄金、外汇、普通提款权和特别提款权。 2、影响国际储备的主要因素： （1）国际储备机会成本（2）外部冲击的规模和频率（3）汇率制度 （4）借用国外资金的能力（5）对外交往规模（6）金融市场的开放度 3、国际储备的管理：数量管理和结构管理。合适的数量：一国一年进口量的20％－40％。国际储备的多元化:四种储备资产之间以及各种储备货币之间需要保持适当的比例关系。 第二篇 外汇业务 第一部分：外汇与汇率的基本概念；汇率的标价方法；汇率的种类。 一、外汇与汇率的概念： 二、汇率的标价方法（ExchangeQuotation)： 确定两种不同货币之间的比价，先要确定用哪个国家的货币作为标准。由于确定的标准不同，于是便产生了几种不同的外汇汇率标价方法。 1、直接标价法（DirectQuotation）,又称为应付标价法。间接标价法（IndirectQuotation）,又称为应收标价法。 2、美元标价法又称纽约标价法，是指在纽约国际金融市场上，除对英镑用直接标价法外，对其他外国货币用间接标价法的标价方法。美元标价法由美国在1978年9月1日制定并执行，目前是国际金融市场上通行的标价法。 三、汇率种类 1、从制定汇率的角度来考察： 基本汇率（BasicRate）与交叉汇率（也称套算汇率）。 通常选择一种国际经济交易中最常使用、在外汇储备中所占的比重最大的可自由兑换的关键货币作为主要对象，与本国货币对比，订出汇率，这种汇率就是基本汇率。关键货币一般是指一个世界货币，被广泛用于计价、结算、储备货币、可自由兑换、国际上可普遍接受的货币。目前作为关键货币的通常是美元，把本国货币对美元的汇率作为基准汇率。 交叉汇率。制定出基本汇率后，本币对其他外国货币的汇率就可以通过基本汇率加以套算，这样得出的汇率就是交叉汇率，(GossRate)又叫做套算汇率。 2、从汇率制度角度考察： 固定汇率（FixedRate）、浮动汇率（FloatingRate）。 3、从银行买卖外汇的角度考察： 买入汇率（BuyingRate）、卖出汇率（sellingRate）。 买入卖出价是根据外汇交易中所处的买方或卖方的地位而定的。买卖价之间的差额一般为1%~5%左右，这是外汇银行的手续费收益。 中间汇率它是买入价与卖出价的平均数。报刊报导汇率消息时常用中间汇率。 4、从外汇交易交割期限长短考察： 即期汇率（SpotRate）、远期汇率（ForwardRate）。 远期汇率是以即期汇率为基础的,即用即期汇率的“升水”、“贴水”、“平价”来表示。其中，如果远期汇率比即期汇率贵，高出的差额称作升水（Premium）；如果远期汇率比即期汇率便宜，低出的差额称作贴水（Discount）；如果远期汇率与即期汇率相等，则没有升水和贴水，称