商业银行现金资产与流动性管理.ppt

第八章 商业银行现金资产与流动性管理 第一节 商业银行现金资产概述 一、现金资产的构成 二、现金资产的作用 三、现金资产的特点 一、现金资产的构成 现金资产是银行持有的库存现金以及与现金等同的可随时用于支付的银行资产. 库存现金 在中央银行存款 存放同业存款 在途资金 库存现金 是指商业银行保存在金库中的现钞和硬币. 银行用来应付客户提现和银行本身的日常零星开支 经营原则：保持适度规模 在中央银行存款 商业银行存放在中央银行的资金，即存款准备金。 法定存款准备金：按照法定比率向中央银行缴存的存款准备金 超额准备金：广义：商业银行吸收的存款中扣除法定存款准备金以后的金额，即商业银行的可用资金；狭义：在存款准备金账户中，超过了法定存款准备金的那部分存款。 存放同业存款 商业银行存放在代理行和相关银行的存款。 为了便于银行在同业之间开展代理业务和结算收付。 在途资金 也称托收未达款，它是指本行通过对方银行向外地付款单位或个人收取的票据。 二、现金资产的作用 保持清偿力 保持流动性 三、现金资产的特点 频繁性 流动性 强制性 矛盾性 第二节 商业银行现金资产的管理 一、现金资产管理原则 二、库存现金的日常管理 三、存款准备金的管理 四、同业存款的管理 一、现金资产管理原则 银行现金资产管理的任务，就是要在保证经营过程中流动性需要的前提下，将持有现金资产的机会成本降到最低程度，作为银行经营安全性和盈利性的杠杆，服务于银行整体经营状况最优化目标。 总量适度原则 适时调节原则 安全保障原则 总量适度原则 银行现金资产的总量必须保持在一个适当的规模上 这个适当的规模是指由银行现金资产的功能和特点决定的，在保证银行经营过程中流动性需要的前提下，为保持现金资产所付出的机会成本最低时的现金资产数量。 适时调节原则 银行要根据业务过程中的现金流量变化，及时地调节资金头寸，确保现金资产的规模适度。 二、库存现金的日常管理 影响银行库存现金的因素 现金收支规律 营业网点的多少 后勤保障的条件 与中央银行发行库的距离、交通条件及发行库的规定 商业银行内部管理 二、库存现金的日常管理 银行库存现金规模的确定 库存现金需要量的匡算 最适送钞量的测算 现金调拨临界点的确定 银行保持现金适度量的措施 严格库房安全管理措施 库存现金需要量的匡算 银行库存现金是其为了完成每天现金收支活动而需要持有的即期周转金。 库存现金周转时间 库存现金支出水平的确定 库存现金周转时间 影响因素： 银行营业网点的分布状况和距离 交通运输工具的先进程度和经办人员的配置 进出库制度与营业时间的相互衔接情况等 库存现金支出水平的确定 历史上同期的现金支出水平 季节性和临时性因素的影响 即期现金支出水平=前期平均现金支出水平×保险系数×历史同期平均发展速度 前期平均现金支出水平=前30天现金支出累计发生额/30 保险系数=标准差×置信概率度 库存现金需要量=即期现金支出水平×库存现金周转时间+或-其他因素 最适送钞量的测算 在这个最适送钞量上，银行为占用库存现金和运送钞票所花费的费用之和应当是最小的。 T=C·Q/2+P·A/Q T：总成本 A：一定时期内的现金收入（或支出）量 Q：每次运钞数量 P：每次运钞费用 C：现金占有费率 现金调拨临界点的确定 现金调拨临界点=平均每天正常支出量×提前时间+保险库存量 保险库存量=（预计每天最大支出-平均每天正常支出）×提前时间 银行保持现金适度量的措施 应将库存现金状况与有关人员的经济利益挂钩 应实现现金出纳业务的规范化操作 要掌握储蓄现金收支规律 解决压底库存现金的技术性问题 三、存款准备金的管理 满足法定存款准备金要求 超额准备金的管理 满足法定存款准备金要求 法定存款准备金：根据商业银行存款余额，按照法定的比率向中央银行缴存的准备金。 滞后准备金计算法：对非交易性账户存款的准备金计算 同步准备金计算法：对交易性账户存款的准备金计算 超额准备金的管理 超额准备金：商业银行在中央银行准备金账户上超过了法定存款准备金的那部分存款。 准确测算需要量的前提下，适当控制其规模 影响超额准备金需要量的因素 超额准备金的调节 影响超额准备金需要量的因素 存款波动 贷款的发放与收回 其他因素对超额准备金需要量的影响（中央银行借款，同业往来，法定存款准备金，信贷资金调拨因素，财政性存款因素） 商业银行头寸调度的渠道和方式 同业拆借 短期证券回购及商业票据交易 通过中央银行融资 商业银行系统内的资金调度 出售其他资产 四、 同业存款的管理 同业存款的目的：主要为支付代理行代理费用 同业存款需要量的测算 使用代理行的服务数量和项目 代理行的收费标准 可投资余额的收益率