咨询工程师《宏观经济政策与发展规划》冲刺课件第讲 第五章第四节金融风险与监管年新版.doc

第四节金融风险与监管 一、金融风险 （一）概念 金融风险是指企业未来收益的不确定性。它直接与金融市场的波动有关。（三）主要表现 金融市场风险：由于金融市场因素的不利变动而导致的金融资产损失的可能性。其中，利率风险尤其重要。 信用风险：由于借款人或交易对手的违约而导致的损失的可能性。更一般地，信用风险还包括由于债务人信用评级降低，致使债务的市场价格下降而造成的损失。【】．．．．【】流动性风险：一种是由于市场交易不足而无法按照当前的市场价值进行交易所造成的损失。另一种是指现金流不能满足债务支出的需求，迫使机构提前清算，从而使账面上的潜在损失转化为实际损失，甚至导致机构破产。资金收支的不匹配包括数量上的不匹配和时间上的不匹配。流动性风险是一种综合性风险，它是其他风险在金融机构整体经营方面的综合体现。 运营风险：由于金融机构的交易系统不完善、管理失误、控制缺失、诈骗或其他一些人为错误而导致的潜在损失。 法律风险：交易对手不具备法律或监管部门授予的交易权利而导致的损失的可能性。法律风险还包括合规性风险和监管风险。 二、金融监管 （一）监管的形式 政府对金融市场实施四种形式的监管：①信息披露监管；②金融活动监管；③金融机构监管；④对外国参与者监管。（）我国的金融监管部门 在我国，银行业、信托业、证券业和保险业实行分业经营、分业管理。 主要承担银行和非银行金融机构、货币市场监管职责的机构是：中国