4-3基金投资.pdfVIP

经管系列选修课程 理 财 学 专题4 投资 2009-5-19 曹哓丽制作 1 专题4 投资 1.什么是投资？ 2.证券投资管理 2009-5-19 曹哓丽制作 2 （四）基金投资 1、入市准备 2、基金的运作 3、怎样买卖开放式基金 4、基金的收入、费用与分配 5、投资基金信息的分析 6、买卖基金的技巧 7、基金投资的误区 2009-5-19 曹哓丽制作 3 1、入市准备 （1）了解证券投资基金的概念 （2）投资基金的分类 （3）常见的基金术语 2009-5-19 曹哓丽制作 4 （1）证券投资基金的概念 什么是投资基金？ 什么是证券投资基金？ 2009-5-19 曹哓丽制作 5 什么是投资基金？ 投资基金是汇集众多分散投资者的资 金，委托投资专家（如基金管理人）， 由投资管理专家按其投资策略，统一进 行投资管理，为众多投资者谋利的一种 投资工具。 2009-5-19 曹哓丽制作 6 什么是证券投资基金？ 证券投资基金即基金发行人通过发行基 金单位，集中投资者的资金，由基金托 管人托管，由基金管理人管理和运用资 金，从事股票、债券等金融工具投资， 并将投资收益按基金投资者的投资比例 进行分配的一种间接投资方式。 2009-5-19 曹哓丽制作 7 基金与股票、债券的区别 *反映的关系不同 股票反映的是产权关系，债券反映的是债权债务关 系，而基金反映的是信托关系.ppt。 *资金投向不同 股票和债券筹集的资金主要投向实业，而基金主要投 向股票、债券等有价证券。 *风险、收益不同 股票收益取决于发行公司的经营效益，不确定性强， 有较大风险；债券收益取决于债券利率，债券利率一般是 事先确定的，投资风险较小；基金主要投资于有价证券， 投资选择灵活多样，从而使基金收益有可能高于债券，投 资风险又可能小于股票。 2009-5-19 曹哓丽制作 8 证券投资基金的优势 具有专家理财的优势 具有积少成多的优势 具有注重投资组合以分散风险的优点 （对投资基金组合的规定.ppt） 费用较为低廉的优点 2009-5-19 曹哓丽制作 9 （2）投资基金的分类－1 开放式基金 指该基金的总份数不固定，基金管理公司可 以根据经营需要追加发行基金的份数，投资 者可以按基金净值在国家规定的营业场所申 购和赎回。 封闭式基金 指发行总额事先确定，基金规模总数不变、 基金上市后投资者通过证券市场（一般是交 易所）转让、买卖的基金。 2009-5-19