绿色信贷支持金融创新与产业结构转型研究﹡摘要.PDF

绿色信贷支持金融创新与产业结构转型研究 总第 期 98 53 绿色信贷支持金融创新与产业结构转型研究﹡ 上海银监局绿色信贷研究课题组1 摘要：发展绿色信贷，加大对绿色经济、低碳经济、循环经济的支持力度，优化信贷资源 配置，支持金融创新与产业结构转型，促进经济和生态环境协调发展，是商业银行履行社会责 任的客观要求，也是加快自身转型发展的内在需要。本文对改革开放以来我国绿色信贷的政策 演进进行了研究梳理，总结了上海辖内银行业在绿色信贷领域取得的成效，分析了目前影响和 制约绿色信贷发展的内外部主要因素。在此基础上，本文从监管角度提出了建立银行业绿色信 贷行业标准、加强顶层设计、加大政策激励以及提高环境风险专业化管理能力等政策建议，以 进一步推动我国银行业转变观念，使绿色信贷在促进商业银行转型发展的同时，成为产业结构 优化升级和金融创新的助推器，促进经济、社会与环境的可持续发展。 关键词：绿色信贷；产业结构；金融创新；可持续发展 一、引言 推进生态文明建设，是银行业社会责任的重要组成部分。党的十八大报告提出，要把生态 文明建设放在突出地位，并融入经济建设、政治建设、文化建设、社会建设的各方面和全过程， 将生态文明建设提高到战略高度。面对新常态，加快经济发展方式转变、推动形成绿色低碳循 环发展新方式、实施可持续发展战略已经成为社会共识。生态文明建设对银行业的社会责任和 转型发展也提出了更高的要求。发展绿色信贷既是商业银行合理配置信贷资源、引导社会资金 流向、发挥金融调控作用、促进经济和生态环境协调发展、履行社会责任的客观要求，也是优 化自身信贷结构、加快转型发展的内在需要。 本文结构安排如下：第二部分，研究梳理了国内外绿色信贷研究状况以及改革开放以来我 国绿色信贷的政策演进；第三、四部分，总结了上海辖内银行业绿色信贷特点及其成效；第五 1 课题组组长：张光平；课题组成员 : 董红蕾、沈澍、孙小冬、周佳慧；执笔：董红蕾、沈澍。作者感谢 匿名审稿人意见，文责自负。 * 本文系上海市金融学会2015 年重点课题的部分研究成果，感谢上海市金融学会的支持。 2016 年第5 期 99 部分，分析了当前影响和制约绿色信贷发展的主要因素；第六部分，从监管角度提出政策建议。 二、绿色信贷研究及其在中国的政策演进 国内外关于绿色信贷方面的研究主要集中在环境金融以及可持续发展等方面。Jeucken （2001 ）分析了银行对待可持续发展从抗拒到接受，再到积极参与的理念转变过程，论述了金 融业与可持续发展之间的关系。Labatt （2014 ）研究了环境金融工具和管理体系，提出了金融 机构面临的环境风险以及如何有效应对等问题。曹洪军等 （2010 ）以节能减排为例，构建了一 个信贷总量指标与工业废水排放指标的关系模型，对信贷供给支持环境保护的有效性进行了量 化分析。陈柳钦 （2010 ）探讨了绿色信贷涵义，介绍了国内外绿色信贷的发展动态和银行具体 实践。何德旭等 （2007 ）介绍了国外银行的绿色信贷产品以及绿色信贷管理评估的一些做法。 在实践领域，1987 年，世界环境与发展委员会提出了可持续发展概念；1997 年，联合国 环境规划署金融自律组织发布 《金融机构关于环境可持续发展的声明》，得到国际银行业的积 极响应和大力支持；2002 年10 月，国际金融公司和荷兰银行在伦敦组织9 家商业银行召开会议， 提出了有关环境与社会风险的项目融资自愿性原则，即 “赤道原则”。截至2015 年3 月，全球 有80 余家金融机构正式宣布采纳赤道原则并成为其协会成员。“赤道原则”要求银行在项目融 资中审慎考虑环境和社会风险，强调环境、社会与企业发展的和谐统一，有力推动了商业银行 公司治理目标从早期的股东利益最大化向可持续发展方向的转变。 改革开放以来，我国逐步认识到保护环境的重要性，开始将环境保护理念引入到银行信贷 活动中，相继制定、出台了一系列绿色信贷相关政策来保护和利