广东宝莱特医用科技股份有限公司剖析.PDFVIP

广东宝莱特医用科技股份有限公司 GUANGDONG BIOLIGHT MEDITECH CO., LTD. （住所：广东省珠海市高新区科技创新海岸创新一路2 号） 关于使用部分超募资金收购重庆多泰医用设备有限公司股 权及增资的可行性研究报告 二〇一三年一月 宝莱特：关于使用部分超募资金收购重庆多泰医用设备有限公司股权及增资的可行性研究报告 目 录 第一章 项目概要2 一、项目背景2 二、项目简介3 三、投资主体及收购目标3 第二章 投资计划7 一、投资总额7 二、投资价格的确认7 三、付款方式7 四、避免同业竞争和竞业禁止8 五、保证和承诺9 六、资金来源9 七、经营管理9 八、转让和增资完成后的股权结构 10 第三章 项目的必要性 11 一、符合公司战略发展的需要 11 二、避免公司主要产品集中的风险 11 三、有效提升公司品牌影响力 12 第四章 项目的可行性分析 13 第五章 项目效益分析 15 第六章 项目风险分析 16 一、产品注册的风险 16 二、市场推广的风险 16 三、产业政策变化的风险 16 四、管理的风险 16 第七章 报告结论 18 第1 页，共18 页 宝莱特：关于使用部分超募资金收购重庆多泰医用设备有限公司股权及增资的可行性研究报告 第一章 项目概要 一、项目背景 广东宝莱特医用科技股份有限公司（以下简称“宝莱特”或“公司”）是一 家集研发、生产和销售医疗器械为主的设备厂商。公司产品主要以医疗监护设备 为主，产品销售覆盖全国各省市以及远销国外超过80 余个国家和地区。此外， 公司一直致力于进入血液透析行业，目前拥有血液透析浓缩液耗材以及在研产品 血液透析设备。 公司于2012 年5 月7 日召开了第四届董事会第八次会议，会议审议通过了 《关于使用部分超募资金收购天津市挚信鸿达医疗器械开发有限公司股权及增 资的议案》，公司董事会同意以超募资金人民币 1,900 万元以股权转让及增资方 式收购天津市挚信鸿达医疗器械开发有限公司，具体内容详见公司 2012-015 号 公告。并于2012 年7 月12 日公告了《关于控股子公司完成工商变更登记的公告》 （具体内容详见公司2012-022 号），即宝莱特持有天津市挚信鸿达医疗器械开发 有限公司（以下简称“挚信鸿达”）的60%股权，为控股股东。 血液透析，临床意指血液中的一些废物通过半渗透膜除去。血液透析是一种 较安全、易行、应用广泛的血液净化方法之一。透析是指溶质通过半透膜，从高 浓度溶液向低浓度方向运动。血液透析包括溶质的移动和水的移动，即血液和透 析液在透析器（人工肾）内借半透膜接触和浓度梯度进行物质交换，使血液中的 代谢废物和过多的电解质向透析液移动，透析液中的钙离子、碱基等向血液中移 动。如果把白蛋白和尿素的混合液放入透析器中，管外用水浸泡，这时透析器管 内的尿素就会通过人工肾膜孔移向管外的水中，白蛋白分子较大，不能通过膜孔。 这种小分子物质能通过而大分子物质不能通过半透膜的物质移动现象称为弥散。 临床上用弥散现象来分离纯化血液使之达到净化目的的方法即为血液透析的基 本原理。 根据2011 年7 月在哈尔滨召开的中华医学会肾脏病学分会血液净化论坛报 告显示，我国不同病因的慢性肾脏病（CKD ）患者超过一亿，终末期肾病（ESRD ） 患者估计在100-200 万之间，每年进入透析治疗的人数增长率达10%，由于血液 第2 页，共18 页 宝莱特：关于使用部分超募资金收购重庆多泰医用设备有限公司股权及增资的可行性研究报告 透析率与社会经济发展水平密切相关，因此我国各地区ESRD 患者救治率极不平 衡。 目前根据