芭田股份发行公司债募集说明书.pdfVIP

股票简称：芭田股份 股票代码：002170 深圳市芭田生态工程股份有限公司 （深圳市南山区科技园科苑路3 号4 楼－6 楼） 公开发行公司债券募集说明书摘要 保荐机构 （主承销商） （北京市朝阳区安立路66 号4 号楼） 二零一三年 月 日 深圳市芭田生态工程股份有限公司 公开发行公司债券募集说明书摘要 声 明 本募集说明书及其摘要依据《中华人民共和国公司法》、《中华人民共和国证 券法》、《公司债券发行试点办法》、《公开发行证券的公司信息披露内容与格式 准则第23 号——公开发行公司债券募集说明书》及其他现行法律、法规的规定，并 结合公司的实际情况编制。 本公司及全体董事、监事、高级管理人员承诺，本募集说明书及其摘要不存在 任何虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并保证所披露信息的真实、准确、完整。 公司负责人、主管会计工作负责人及会计机构负责人（会计主管人员）保证本 募集说明书及其摘要中财务会计报告真实、完整。 本募集说明书摘要的目的仅为向公众提供有关本次发行的简要情况，并不包括 募集说明书全文的各部分内容。募集说明书全文同时刊载于深圳证券交易所网站。 投资者在做出认购决定之前，应仔细阅读募集说明书全文，并以其作为投资决定的 依据。 1-2-1 深圳市芭田生态工程股份有限公司 公开发行公司债券募集说明书摘要 重大事项提示 一、公司最近一期末（2012年9月30 日）净资产为143,390.01万元，发行人拟发 行不超过54,000.00万元公司债券，本期债券发行后债券余额不超过公司最近一期末 净资产的40% ；公司最近三个会计年度（2009年-2011年）实现的年均可分配利润为 6,001.15万元（2009年、2010年、2011年合并报表中归属于母公司所有者的净利润的 平均值），预计不少于本期债券一年利息的1.5倍。 二、债券属于利率敏感性投资品种。受国民经济总体运行状况、国家宏观经济、 金融政策以及国际环境变化的影响，市场利率存在波动的可能性。由于本期债券期 限较长，可能跨越一个或一个以上的利率波动周期，市场利率波动可能使本期债券 实际投资收益具有一定的不确定性。 三、由于本期债券具体交易流通的审批事宜需在本期债券发行结束后方能进行， 公司将在本期债券发行结束后及时向深交所提出上市交易申请，但公司无法保证本 期债券上市交易的申请一定能够获得深交所的同意，亦无法保证本期债券会在债券 二级市场有活跃的交易。如果深交所不同意本期债券上市交易的申请，或本期债券 上市后在债券二级市场的交易不够活跃，投资者将可能面临流动性风险。 四、磷肥项目投资风险。由于基础化肥占公司复合肥产品的成本比例较高，且 基础化肥的价格波动较大，为降低生产成本、减小原材料价格波动给公司带来的经 营风险，公司计划在原材料基地扩大产能，并向上游拓展，完善产业链，具体投资 项目为210万吨/年高新磷肥及配套精细磷化工项目（以下简称“磷肥项目”）。该 项目拟投资总额68亿元，建设期预计为5-7年，项目建设完成后可每年生产210万吨 高新磷肥及120万吨工业级磷酸盐。 由于公司拟使用部分自有资金投资于磷肥项目，而该项目的投资金额较大，投 资回收期较长，项目建设存在一定的风险，具体如下：一、目前公司尚未取得土地 使用权，能否获得土地土地使用权以及获得的数量和时间仍存在一定的不确定性； 二、若公司无法筹资到足够的资金，后续项目无法顺利开展；如果产业政策调整及 外围环境产生重大不利变化，或未来市场需求环境、行业竞争情况发生不利变动， 可能会使得项目收益达不到预期，公司存在无法收回全部投资的风险。 1-2-2 深圳市芭田生态工程股份有限公司