新三板挂牌全程操作实务技术总结.docx

新三板挂牌全程操作实务最近一点时间，和律师同行交流新三板挂牌实务的过程中发现关于一个项目可行性判断还是比较集中的一个问题，其实在股转公司发布《全国中小企业股份转让系统业务规则（试行）》以及《全国中小企业股份转让系统股票挂牌条件适用基本标准指引（试行）》中已经有了比较明确的说明和解释，但是对于上述规则的细化理解我想在本文中再做一些特别提醒：一、新三板挂牌实务特别提醒1、企业须有2个完整会计年度(每年的1月1日至12月31日)的运营记录方可申请有新三板挂牌，也就是说如果2016年9月1日操作挂牌，企业成立时间不得晚于2014年1月1日。此外，如果公司成立于2014年1月1日，并且于2016年2月份完成2015年度财务报表审计，则可以直接申报新三板挂牌，无须等到2016年一季报出来后再申报，即最近一期财务报表不强制要求为季度、半年度或年度报表。　2、业务明确，是指公司能够明确、具体地阐述其经营的业务、产品或服务、用途及其商业模式等信息。3、公司可同时经营一种或多种业务，每种业务应具有相应的关键资源要素，该要素组成应具有投入、处理和产出能力，能够与商业合同、收入或成本费用等相匹配。4、在有限公司基本盈利，净资产稍微高于注册资本时实施股改，这样公司留存收益、资本公积金都少，自然人股东缴税负担轻。5、企业税收采用核定征收对挂牌的影响?(1)报告期最后一期必须采用查账征收；(2)报告期末公司已向税务部门足额缴纳税款；(3)税务部门出具报告期内无违法违规证明此外，还需要各中介机构发表如下意见：(1)公司实际控制人、控股股东出具承诺，承担可能的追缴税款和滞纳金；(2)会计师对报告期内财务核算是否健全、内控制度是否科学合理发表意见；(3)律师对合法合规发表意见；(4)主办券商对所有前面问题发表意见最近有一个已经挂牌的公司，可以去参考一下(831757)振华股份　　6、全国中小企业股份转让系统对申请挂牌公司是否设立独立董事未做强制要求，申请挂牌公司可根据自身企业特点制定相关规定。　　7、重大违法违规怎么理解?出自于《行政处罚法》;没有强制要求主管部门出文，对于违法违规，若处罚部门未出文确认，主办券商、律师可合理、依法说明不构成重大违法违规，合法、合理兜着，找依据;如果主办券商、律师根据相关法律法规不能说明的，需要主管部门出文的，那需要企业有把握去拿到相关不予处罚的批文。　　8、报告期内实际控制人可以变更，但要详细说明，最终落实到是否影响到持续经营能力。　　9、不强制要求企业在申报时提供环保、质检、安监等官方证明或核查文件，但需要企业日常经营应符合相关法律法规的要求，并做好相关信息披露工作。二、新三板审核要点(一)设立及历史沿革合法合规1、公司历次增资、减资等股本变化情况及履行的内部决议、外部审批程序，并就公司历次的增资、减资等是否依法履行必要程序、是否合法合规、有无纠纷及潜在纠纷。2、公司历次出资的缴纳、非货币资产评估和权属转移情况(如有)、验资情况，并就公司股东出资的真实性、充足性有无瑕疵。出资履行程序、出资形式及相应比例等是否符合当时有效法律法规的规定。公司是否存在任何出资瑕疵。3、公司历次股权转让是否依法履行必要程序、是否合法合规、有无纠纷及潜在纠纷。公司历次股票发行情况(如有)并就公司股票发行的合法合规性发表意见。　　(二)股东主体适格性、实际控制人、控股股东　　1、公司股东是否存在或曾经存在法律法规、任职单位规定不得担任股东的情形或者不满足法律法规规定的股东资格条件等主体资格瑕疵问题。　　2、公司的控股股东、实际控制人最近24个月内是否存在重大违法违规行为。　　(三)股权　　1、公司是否存在或曾经存在股权代持的情形，若存在，请核查股权代持的形成、变更及解除情况以及全部代持人与被代持人的确认情况，并对代持形成与解除的真实有效性、有无纠纷或潜在纠纷发表意见。　　2、公司是否存在影响公司股权明晰的问题以及相关问题的解决情况，以及公司现有股权是否存在权属争议纠纷情形。　　(四)董监高及核心员工1、现任董事、监事、高级管理人员是否存在不具备法律法规规定的任职资格或违反法律法规规定、所兼职单位规定的任职限制等任职资格方面的瑕疵，若存在，请核查具体瑕疵、解决情况和对公司的影响;　　2、现任董事、监事和高级管理人员最近24个月内是否存在受到中国证监会行政处罚或者被采取证券市场禁入措施的情形;　　3、公司董监高、核心员工(核心技术人员)是否存在违反竞业禁止的法律规定或与原单位约定的情形，是否存在有关上述竞业禁止事项的纠纷或潜在纠纷，若存在请核查具体解决措施、对公司经营的影响;　　4、公司董监高、核心员工(核心技术人员)是否存在与原任职单位知识产权、商业秘密方面的侵权纠纷或潜在纠纷，若存在请核查纠纷情况、解决措施、对公司经营的影响。　　(五)合法规范经营1、