系统重要性保险机构监管：监管框架和D-SII带来的挑战与机遇_dec2015年.pdfVIP

系统重要性保险机构 监管： 监管框架和D-SII带 来的挑战与机遇 2016年2月 本报告是普华永道“系统重要性保险机构监管体系”系列报告之二。在2015 年9月发布的《系统重要性保险机构监管体系：从G-SII到D-SII 的演进》报告 中，普华永道通过梳理系统重要性金融监管体系由国际到国内、由银行到非银 行金融机构的发展历程，分析了建立中国国内系统重要性监管体系（D-SII ）的 必要性，并对中国D-SII监管体系建设原则提出了建议。本报告将进一步对全 球系统重要性保险机构（G-SII ）监管框架和核心内容进行解读，对中国D-SII 监管框架的建设提出进一步建议，并分析对于国内大型保险机构（尤其是保 险集团）的挑战与机遇。 G-SII监管框架 基于国际保险监督官协会（IAIS）及金融稳定理事会（FSB ）对全球系统重要 性保险机构（G-SII）的监管要求，G-SII核心监管措施包括强化监管、有效恢复 与处置、资本要求和数据要求四个方面。 强化监控：要求G-SII通过更强化的集团管控架构、管控手段和管控力 1 度，来提高集团整体的风险应对和处置能力。 SRMP LRMP NTNI NTNI NTNI 根据IAIS 的研究，从系统性风险角度看，在金融危机中经营传统业务的保险 机构是风险的吸收者，而不是传播者。但一些经营非传统保险业务（如财务保 证保险）或非保险金融业务（如CDS、非对冲目的交易、衍生品交易等）的保险 集团与金融体系的其他行业联系紧密，易受金融市场波动的影响，有可能导 致、放大和传播系统性风险。因此如何通过管理NTNI业务的风险来降低机构 系统性风险是G-SII监管框架的重要内容。 2 有效恢复与处置： 2 恢复和处置计划（RRP） • • • • • NTNI RCP RSP