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外汇隔夜利息详细解析 在外汇交易中，对于交易者而言交易费用主要有点差、出入金手续费和手续费（佣金）以 及可能存在的隔夜利息；利润的来源除了交易所得以外，有时候也会有一部分隔夜利息的收 入，在乐乐做外汇模拟比赛的朋友也经常搞不清这个问题或算法，那么外汇交易中的隔夜利息 到底是什么？今天乐乐金融和大家聊聊。 正文 【隔夜利息的产生】 我们把资金存放在银行会产生存款利息，而从银行借款则会产生贷款利息。外汇交易买的 是货币对，买欧元/美元的时候，其实您是买入(存入)欧元，卖出(借入)美元以支付这项交 易。因此，每当隔夜时，就会存在隔夜利息。当然，如果你在同一个交易日建立并结清头寸， 那么便不会存在隔夜利息。 【隔夜利息是收入还是费用】 客户持单过夜的时候就会产生隔夜利息，隔夜利息有正有负的，正值的时候表示你可以获 得一定的隔夜利息，负值表示你需要支付一定的隔夜利息。为什么会有正负呢？ 每项外汇交易涉及两种货币，每种货币也都有本身的息率，当买入的货币息率高于卖出货 币的息率，你就可以赚取过夜利息( 「正数过夜利息」)。但是如果当买入的货币息率低于卖出 货币的息率，你就需要支付过夜利息( 「负数过夜利息」)。 所以隔夜利息可能令您的交易成本增加，也可能会让您的利润增加。 【隔夜利息计算时间】 隔夜利息的计算时间在不同的经纪商的网站上显示的是不同时区下的时间，主要是经纪商 的公司所在地是不一样的，但实际上都是一个点。 像迈肯司官网上显示的美国东部（纽约）时间下午5点，换算到北京时间上午5点；瑞讯银 行是欧洲中部时间23：00，换算到北京时间也是北京时间上午5点；GKFX每日会在英国时间晚 上10点结算，换算到北京时间是上午5点。 当然上面的这些都是夏时制，而冬时制的话就是北京时间上午6点。所以结算的时间的 话，夏时制（当前的话）的话会是北京时间上午5点，冬时制会是北京时间上午6点。 以夏时制算，在早上5时正建立的任何仓位都会视为持仓过夜，需要计算过夜利息。在早 上5:01建立的仓位待下一天才计算过夜利息;而在早上4:59建立的仓位则于下午5:00计算过夜 利息。 【隔夜利息的计算】 在隔夜利息的计算问题上，有的经纪商提供的是直接的金额，而有的经纪商提供的则是利 率， 直接金额的计算： 当日欧元美元的卖出和买入隔夜利息报价为：0.64-1.800, 那么表示： 当您的持仓头寸为卖出1手欧元美元，那您的交易账户将会获得$0.64美元 当 您的持仓头寸为买入1手欧元美元，那您的交易账户将需支付$1.80美元 利率的计算： 我们举个例子来说明一下：假设周一买入3手GBP/USD, 市场价是:1.7718/1.7722, 持仓过 夜至周二, 这里英镑是高息货币，美元相对英镑利息较低。比如利息差为Prmbuy0.42％（年利 息差）.则持有英镑的客户会赚取利息, 计算方式如下: 0.42%/360x10000x3手x1.7722x1天=$0.62 也就是年利息平均到天*对应的 账户资金*手数*买（卖）价*计息天数。 那么利率又从哪里来的？有的是由多家银行所提供的，依照利率掉期而来。通常即日是不 会变动的，然而在市场极端波动的时候，利率可能会在即日内出现变动。 【周三的3倍利率】 世界各地的大多数银行都在星期六及星期日暂停营业，因此这两天不计算外汇交易的持仓 过夜利息，但大部分银行仍然计算这两天的利息。基于这个原因，外汇市场上将在星期三过夜 的仓位计算三天的利息，所以在星期三持仓过夜，利息一般是在星期二持仓过夜的三倍。 为什么是周三呢？ 主要是由于依照国际惯例，外汇交易在2个交易日后结算。 周一：1天隔夜利息。周一交易，周三结算，周一持仓到周二，结算日为周三到周四，所 以要支付/收取1天利息。 周二：1天隔夜利息。周二持仓到周三，结算日为周四到周五，所以要支付/收取1天利 息。 周三：3天隔夜利息。周三持仓到周四，结算日为周五到下周一，所以要支付/收取3天利 息。 周四：1天隔夜利息。周四持仓到周五，结算日为下周一到下周二，所以要支付/收取1天 利息。 周五：1天隔夜利息。周五持仓到下周一，结算日为周二到周三，所以只要支付/收取1天 利息。 要注意的是有些经纪商上某些货币对的隔夜利息是周四算三天利息的。 【关于节假日】