绿大地2013造假案.docVIP

轰动资本市场的绿大地造假案 龙年岁末，昆明市中院对云南绿大地生物科技股份有限公司欺诈发行股票案作出一审判决。法院认定云南绿大地公司犯欺诈发行股票罪、伪造金融票证罪、故意销毁会计凭证罪，判处罚金1040万元，绿大地原董事长何学葵被判处有期徒刑10年，其他责任人员蒋凯西、庞明星、赵海丽、赵海燕等也分别被判处6年至2年零3个月不等有期徒刑及罚金。这是一次迟到的判决。尽管何学葵等人将为其当年的“冲动”付出代价，然而市场上认为判罚过轻的声音仍然不绝于耳。此案并未终结，2013年2月17日，在上诉截至期限之前，绿大地原董事长何学葵向云南省高级人民法院提起上诉，同时也将绿大地推向了暂停上市的悬崖边。 一、公司背景 绿大地始建于1996年，注册资本15108.71万元，主营业务为绿化工程设计及施工，绿化苗木种植及销售，是云南省最大的特色苗木生产企业。2001年，绿大地完成股份制改造，2007年12月21日，公司在深圳证券交易所中小板挂牌上市（现股票简称*ST大地，股票代码002200.SZ，下称“绿大地”），成为国内绿化行业第一家上市公司，云南省第一家民营上市企业。 二、董事长被捕 2011年3月日，绿大地(002200)发布公告称，公司实际控制人、董事长何学葵因涉嫌欺诈发行股票罪，于2011年3月17日被云南省公安厅直属公安局逮捕。何学葵被逮捕后，已“因个人原因”向绿大地提出辞职。这究竟是怎么一回事儿呢？这A股市场首例上市公司董事长因涉嫌欺诈发行股票而被批捕的案子事实上，在此次事件前，何学葵因涉嫌违规披露信息，在年3月和12月两度被调查。这是绿大地连续被证监部门调查后，审查工作的进一步升级。金融票证罪、故意销毁会计凭证罪，判处罚金1040万元；公司原实际控制人何学葵被判处有期徒刑10年，原财务总监蒋凯西、原财务顾问庞明星、原出纳主管赵海丽、原大客户中心负责人赵海艳等人分别被判处6年至2年3个月不等的有期徒刑并处相应罚金。 　　绿大地欺诈发行股票一案曾经由昆明官渡区人民法院审理，官渡区人民法院判决何学葵有期徒刑3年，缓期4年。2012年3月，昆明市中级人民法院做出裁定，撤销了官渡区人民法院对绿大地案的刑事判决，发回原审官渡区人民法院重新审理，致使绿大地一案再度“穿越”回了原点。 　　2012年5月7日，绿大地案在昆明市中级人民法院重审开庭。何学葵当庭翻供，并辩称之前的供述是诱供的结果。何学葵当庭不仅全盘否认公诉机关的指控，而且推翻了以前在侦查机关的供述。在昆明市中级人民法院开庭重审9个月之后，何学葵等嫌疑人均被加重判决。 何学葵控制绿大地时，在绿大地上市前和上市后都曾有过多次虚增资产的造假，先后通过注册和购买方式共计35家关联公司，进行虚增资产和收入。在被监管机构立案稽查后，又在短期内发布五度变脸的巨亏业绩报告。 三、绿大地公司遭立案调查 被实施退市风险警示 即公司股票起被冠以“*ST”标记，正式更名为“*ST大地”。此前绿大地委托审计其财报的中准会计师事务所披露信息表示，绿大地多个事项导致其财报数据无法审计，其中第一条便是“2010年12月30日，绿大地2001年至2009年度财务凭证和董事会会议记录等资料被公安机关调取。截至审计报告日，上述资料仍未退回。2011年3月17日，绿大地控股股东、原董事长何学葵因涉嫌欺诈发行股票罪被公安机关逮捕，目前案件正在侦查中”。这无疑是影响会计师事务所报告的重要因素。绿大地曾是被众多机构看好的明星公司，公司股价在2010年7月至10月的短短三个月时间就实现了翻倍。年下半年，绿大地与东方园林、棕榈园林一起都是A股市场的大牛股。其中绿大地年三季度涨幅66.74%，东方园林和棕榈园林分别上涨53.7%和87.04%。这三家主营绿化工程设计及施工，以及绿化苗木种植及销售的上市公司，也因此被称为“园林三剑客”。 然而，经历了诸多“丑闻”后，绿大地早已失去了当初的光环，自2010年底董事长何学葵股份被公安机关司法冻结后，公司股价即迎来连续跌停在一个月时间内从40元附近狂泻至21元左右。然而，这只是拉开了绿大地股价暴跌的序幕。年以来，该股股价再跌39.09%，就像掉进了一个无底洞。对投资者来说雪上加霜的是，2010年刚刚扭亏的绿大地，2011年一季度再度亏损1733万元，而且预计2011年上半年仍将亏损900万元到1400万元。 曾对绿大地表示看好的分析师均表示，已不再关注这只股票，并对于公司后期的生产经营状况感到担忧。券商对绿大地出具研究报告并大力推荐的时段集中在2010年，自2010年11月11日国都证券一份评级为“中性”的报告后，各大券商便不再对绿大地出具研究报告了。一度看好绿大地的某私募人士也无奈地表示：“我们私募公司曾看好绿大地而大举买入，之后内部出现了分歧，一位投资经理坚持看好绿大地毅然辞职了，我也认为绿大