中央银行学06详解.pdf

w 页码，1/5(W) 第六章 中央银行的支付清算服务 第一节 央行支付清算服务的产生与发展 一、央行支付清算服务的涵义 （一）结算(Settlement) 1．定义：指为实现因商品（服务）交易、金融活动、消费行为等引发的债权债务清偿及资金转移 而发生的货币收付行为。 2．结算的分类 （1）按支付工具：现金结算和非现金结算（转账结算）； （2）按地域：国内结算和国际结算。 3．银行在结算活动中的重要作用 （二）清算(Clearing) 1．定义：指通过一定的清算组织和支付系统，进行的支付指令的发送与接受、对账与确认、收付 数额的统计轧差、全额或净额清偿等一系列程序。 2．银行间双边清算和多边清算的比较 3．央行在银行间清算中的地位——最终清算人 （三）结算和清算的内涵比较 二、 央行的支付清算系统 支付清算体系 清算机构 支付(清算)系统 支付结算制度 同业间清算安排 （一）清算机构 1．定义：是为金融机构提供资金清算服务的中介组织，在各国支付清算体系中占有重要位置。在 不同国家有不同的组织形式：票据交换所、清算中心、清算协会等。 2．清算机构在经营者（私营或公营）和服务范围（地方、国内或国际）上存在差异。 3．清算机构一般实行会员制，会员必须遵守组织章程和操作规则，并交纳会员费。 4．央行在清算机构中的地位 （1）作为清算机构的主要成员直接参与支付清算活动（多数国家）； （2）不直接加入清算机构，但对其实行监督、审计，并为清算机构提供最终的清算服务。 （二）支付（清算）系统 1．支付（清算）系统的定义 是在既定的规则框架下，由提供支付服务的中介机构和专业技术手段共同组成，用以实现债权债务 清偿及资金转移的一种综合金融安排，亦称清算系统。 2．支付（清算）系统的重要意义 （1）为金融基础设施的核心，其运行效率对经济发展、金融稳定至关重要，其重要性随经济发展 而提升。 （2）其设计中应关注货币制度、价格体系的稳定性、法律框架和操作规程、支付系统的软硬件环 境等。这些也是不同国家及国内不同支付系统间存有差异的主要原因。 file://E:\2双学位\中央银行学\content\zyyhx_kcjy\020006_kcjy_ch06_.htm 2011/6/4 w 页码，2/5(W) （3）其运行关系到货币政策的实施效果，对稳定货币、稳定金融与稳定市场具有至关重要的影 响，央行对其建设与监督极为重视，并对其负有监督、运行和政策制定方面的责任。 3．支付结算制度 支付结算制度是关于支付结算活动的规则、操作程序、实施范围与标准等的规定与安排。 央行有义务根据国家经济发展状况、金融体系构成、金融基础设施及银行业务经营等，制定支付结 算制度，并根据经济与社会发展需要对其实施变革。 4．同业间清算安排 （1）定义：亦称行间清算或联行清算，是金融机构间为实现客户委办业务和自身需要所进行的债 权债务清偿和资金划转。它在一国支付清算体系中占有重要位置。 （2）央行在同业间清算中居于核心地位：不仅主持制定行间清算制度、设计行间支付系统结构与 运行模式、审核支付系统操作规程，还直接提供清算服务，并对清算机构及系统运行实施政策指导与监 督。 三、 支付(清算)系统的现代化发展 1970年代前，支付清算活动主要以手工操作为主，效率低下。 1970年代后，电子计算机和自动化技术的引用，极大地提高了