第四章 资产负债表分析：负债与所有者权益.pptVIP

扬州大学商学院 会计报表分析第三章 第四章 资产负债表分析：负债与所有者权益的解读与分析 4-1 负债概述 4-2 流动负债解读与分析 4-3 非流动负债（长期负债）解读与分析 4-4 所有者权益解读与分析 4-5 偿债能力（财务状况）分析 4-1 负债概述 负债：是指过去的交易、事项形成的现时义务，履行该义务预期会导致经济利益流出企业。 按偿还期的长短（流动性强弱）分为： 流动负债与非流动负债。 按偿还方式不同分为： 货币性负债与非货币性负债 按企业会计准则要求，资产负债表中的负债至少应当单独列示反映下列信息的项目： 4-2 流动负债解读与分析 一、流动负债形成的具体原因 1．筹集资金过程中形成的负债 2．结算过程中形成的负债 3．权责发生制下调整费用形成的负债 4．利润分配过程中形成的负债 二、流动负债的结构分析 （一）流动负债构成的内容 短期借款（*） 应付票据 应付账款 预收款项 应付职工薪酬 应交税费 应付利息 应付股利 其他应付款 预计负债 一年内到期的非流动负债 （二）流动负债的结构分析 采取结构百分比法分析不同流动负债项目的构成比例 并注意不同年份之间的纵向比较 三、需重点分析的项目 应付账款/应付票据 预收账款 其他应付款 4-3 长期负债解读与分析 一、长期负债的内容 长期借款 应付债券 长期应付款 专项应付款 二、长期负债的结构分析 采取结构百分比法分析 并注意不同年份之间的纵向比较 三、预计负债 什么是预计负债？ 预计负债,是指支出时间与金额不确定但符合负债确认条件的现实义务。 同时满足下列条件的，应确认为预计负债： 该义务是企业承担的现时义务； 履行该义务很可能导致经济利益流出企业； 该义务的金额能够可靠地计量 预计负债的性质：流动or 非流动？ 或有负债，指过去的交易或事项形成的潜在义务；或过去的交易或事项形成的现实义务，履行该义务不是很可能导致经济利益流出企业或该义务的金额不能可靠地计量。 或有负债在不能确认为确定负债的情况下，不在表内核算，只在会计报表的附注中予以披露。 ☆随着事态的发展，或有负债可能会成为预计负债。 判断：预计负债or或有负债？ 例1：甲公司与乙公司发生经济纠纷，调解无效。甲公司遂于20×6年12月8日向法院提起诉讼。至20×6年12月31日，法院尚未判决，但法庭调查表明，乙公司的行为违反了国家的有关经济法规。这种情况表明，对乙公司而言，一项现时义务已经产生。 20×6年12月24日，某单位全体员工发生食物中毒，而甲公司恰是食物提供者。中毒事件发生后，甲公司得知此事，并承诺负担一切赔偿费用。直到12月31日，事态还在发展中，赔偿费用难以预计。此时，甲公司承担了现时义务，但义务的金额不能可靠地计量 4-4 所有者权益解读与分析 一、所有者权益的内容 实收资本/股本 资本公积 盈余公积 未分配利润 （一）股本/实收资本增加的途径： 发行股票/投资者出资 分派股票股利 资本公积转增资本 可转换公司债券转换为股本 重组债务转换为股本 股本/资本形成后一般不得随意减少，除非特殊情况下减资或回购股份。 所有者权益： 实收资本（或股本） 资本公积 减：库存股 盈余公积 未分配利润 所有者权益合计 库存股对公司所有者权益的影响（l）库存股不是公司的一项资产，而是所有者权益的减项； （2）库存股的变动不影响损益，只影响权益； （3）库存股的权力受限 。 （二）资本公积的内容 主要包括两部分： 一是企业收到投资者出资额超过其在注册资本或股本中所占份额的部分； 二是会计准则规定不计入当期损益而直接计入所有者权益的利得与损失。 1.股（资）本溢价 2.权益法核算的长期股权投资 3.投资性房地产的转换差额 4. 可供出售金融资产公允价值的变动 4-5 偿债能力（财务状况）分析 短期偿债能力分析 长期偿债能力分析 一、短期偿债能力分析 （一）决定短期偿债能力的基本要素： 营运资金 营业循环速度 （二）分析短期偿债能力的常用指标 流动比率 速动比率 现金比率 应收账款周转率 应付账款周转率 存货周转率 1.流动比率分析 流动比率＝流动资产/流动负债 ＝（现金及现金等价物+应收账款+存货+预付费用） 流动负债 通常流动比率达到200％为最佳，但各行业间有出入 2.速动比率分析 速动比率（酸性测试比率/清偿比率） ＝速动资产/流动负债 其中，速动资产＝流动资产-（存货+预付费用） ＝现金类资产（现金及现金等价物+短期证券投资）+应收账款 存货预付费用及其他流动资产变现缓慢，缺乏稳定市场价值。因此，速动比率比流动比率更能反映企业的短期偿债能力 通常认为速动比率至少应维持