短期融资券业务操作流程.doc

第一章 总则 第一条 为规范我行短期融资券业务的开展，指导该业务的日常操作，防范经营和操作风险，根据中国人民银行《短期融资券管理办法》以及《中国光大银行短期融资券业务管理办法》特制定本规程。 第二条 本规程中所称短期融资券承销业务参见《中国光大银行短期融资券业务管理办法》有关规定。我行所开展的短期融资券承销业务应遵循本操作规程执行。 第二章 项目营销与立项 第三条 分（支）行客户经理应首先对于潜在发行人的整体状况进行内部评估，以确定项目的可行性和我行的资源投入。评估应主要涉及以下方面： 1、发行人是否接近或符合发行条件； 2、发行人的市场认可度； 3、发行人的经营和财务状况； 4、发行人的管理团队； 5、发行人的成长性与还债能力。 第四条 客户经理应向投行业务部提供立项所需的资料，由投行业务部根据所提供的资料进行初步审查，填写立项审批表（格式见附件），经公司业务部会签后，由投行业务部主管行领导审批，立项通过后方可启动客户授信申请工作。 第三章 客户授信 第五条 立项通过以后的项目，还需取得我行的统一授信，方可正式开始项目承销工作。 第六条 内部授信的申请由分（支）行客户经理通过我行CECM系统提交。授信种类包括短期融资券包销额度、短期融资券投资额度和短期融资券过桥贷款额度。由于目前CECM系统业务品种列表中暂无上述品种，分（支）行在上报授信额度时需选择“其它产品”。 1、短期融资券包销额度是指我行作为主承销商发行企业短期融资券时，在发行结束后将未售出融资券由我行认购的最大限额。该额度由投行业务部使用。 2、短期融资券投资额度是指我行作为投资者，对我行主承销的企业短期融资券进行自营投资的最大限额。该额度由资金部使用。 3、短期融资券过桥贷款又分为发行前过桥贷款和到期后过桥贷款两类。该额度由客户在需要时使用。 （1）发行前过桥贷款是指我行根据拟发行短期融资券企业的资金需求，在其短期融资券首次发行前提供的，约定在短期融资券发行结束后偿还的短期过桥性融资。 （2）到期后过桥贷款是指我行根据已经发行短期融资券企业的资金需求，在其短期融资券到期时提供的，约定在续发短期融资券结束后偿还的短期过桥性融资。 第七条 短期融资券业务审查坚持属地原则，由风险总监或区域审批中心审查审议后，由我行各级审批机构按权限进行审批。同时根据双线审批原则，试点分行以及非试点分行申报短期融资券专项额度时，由总行投行业务部在授信额度终审前出具业务条线审批意见；对于试点分行申报包含短期融资券产品的综合授信，仍执行目前双线审批的规定，可由总行公司业务部商投行业务部的基础上出具业务条线审批意见。业务条线审批意见应至少明确：发行人总发行额度，我行承销额度、申请授信的包销额度、过桥贷款额度以及授信期限等内容。 第八条 在采用全额包销或余额包销的承销方式下，应建立专项包销额度，最高按企业申请的年度待偿还余额的50%核定。如遇特大型的企业短期融资券承销，授信额度与企业申请的年度待偿还余额的比例可以适当降低，但须经主管行长审批。 第九条 短期融资券额度属内部授信额度，在获得包销额度后投行业务部即可承销拟发行的短期融资券。没有取得包销额度的企业不作为我行以包销方式承销的企业，但可考虑代销的承销方式。 第十条 对于我行主承销的短期融资券投资额度，由资金部根据资产负债委员会的年度风险资产总额限制，以及短期融资券外部评级要求，自行管理和使用。 第十一条 对于经我行CECM系统内部评级为A级以上的企业，各级审批机构在核定包销额度的同时，可以主动核定最高不超过承销额度30%的过桥贷款额度；对于经我行CECM系统内部评级为A级以下的企业，则应在需要时由分（支）行客户经理通过CECM系统提出过桥贷款授信申请，由各级审批机构可根据申请企业的需求和抗风险、承债能力等情况自动核定最高不超过承销额度30%的过桥贷款额度或投资额度，投资额度和过桥贷款额度可以串用。 如果出现特殊情况，过桥贷款额度需要超过上述最高上限的，由申请人商投行业务部事先提出特别申请，提交审批机构审议。 过桥贷款额度仍属内部授信额度，在企业实际需要启用该额度时应另行与我行签订过桥贷款协议。 第十二条 发行前过桥贷款授信的审批至少需符合下述条件： 1、短期融资券项目已经我行立项批准； 2、经投行业务部专业判断，该企业能在近期内发行短期融资券，并出具书面同意意见； 3、信贷审批机构认为需要的其它条件。 第十三条 到期后过桥贷款授信的审批至少需符合下述条件： 1、短期融资券续发工作已经启动，项目已经我行立项批准； 2、经投行业务部专业判断，该企业能在近期内成功续发新的短期融资券，并出具书面同意意见； 3、信贷审批机构认为需要的其它条件。 第十四条 由我行包销的短期融资券，如果在发行期结束仍有未销售完毕的短期融资券，并