浅谈我国中小企业银行融资难的问题.doc

浅谈我国中小企业银行融资难的问题 1、相关定义 1.1、融资租赁的定义及特征 2.2.1 融资租赁定义2.2.1 融资租赁定义 融资租赁(Financial Leasing)也被称作金融租赁,简单来说是指当企业缺乏资金的情况下 又需要购置新的机器设备等,此时,可选择不直接购买而通过融资租赁公司购买其认可的厂商生 产的设备,而后再将设备租赁给该企业,由该企业在规定期限内按约定金额支付租金的行为。在 租赁期间内,出租人保持对租赁物件的所有权,直至租期届满,按约定转移或不转移资产所有权, 因此契约即为融资租赁的本质。 根据我国财政部于 2006 年 2 月颁布的《企业会计准则第 21 号一租赁》第五条之规定,融资 租赁,是指实质上转移了与资产所有权有关的全部风险和报酬的租赁。其所有权最终可能转移, 也可能不转移。 同时,根据准则第六条规定,符合下列一项或数项标准的,应当认定为融资租赁: (一)在租赁期届满时,租赁资产的所有权转移给承租人。 (二)承租人有购买租赁资产的选择权,所订立的购买价款预计将远低于行使选择权时租赁 资产的公允价值,因而在租赁开始日就可以合理确定承租人将会行使这种选择权。 (三)即使资产的所有权不转移,但租赁期占租赁资产使用寿命的大部分。 (四)承租人在租赁开始日的最低租赁付款额现值,几乎相当于租赁开始日租赁资产公允价 值;出租人在租赁开始日的最低租赁收款额现值,几乎相当于租赁开始日租赁资产公允价值。 (五)租赁资产性质特殊,如果不作较大改造,只有承租人才能使用。 根据上述阐述,可将融资租赁的交易过程制图如 2.2 所示:(主要介绍直租和回租两种模式 ) 9 图 2.2 融资租赁交易过程 1.2、船舶融资租赁关系相关概念比较及银行法律地位的分析 一、普通融资租赁关系与船舶融资租赁关系 船舶融资租赁是普通融资租赁的一种形式,前者适用后者的诸多规则,亦符 合后者的多项法律特征。首先,二者均由三方当事人和两个合同构成。出租人与 承租人缔结的租赁合同,同时前一合同中的出租人由与第三人——出卖人签订买 卖合同。其次,出租人对租赁物的瑕疵担保方面均不承担责任。由于出租人一般 不涉及租赁物的领域,仅提供资金,租赁物的选择由承租人根据其自身的技能指 定。因此,即使租赁物出现瑕疵也不应当由出租人承担。再次,出租人对租赁物 均享有绝对物权,该物权可以有效对抗破产程序中承租人的破产受托人和其他债 权人,甚至包括经法院确认扣押该船舶或持有执行令状的债权人。 船舶买卖合同或船舶建造合同 买方(出租人) 卖方 ——银行——造船厂 船舶融资租 赁合同 承租人——船东 船舶融资租赁具有上述普通融资租赁所具有的法律特征,但其特有的制度与 领域具有专属性,如船舶优先权制度、船舶留置权问题、船舶登记问题等。船舶 8 作为船舶融资租赁的标的物,使其区别于融资租赁。船舶融资租赁具有融资成本 高、回报周期长、经营风险高以及融资方式多样化的特征。第一,船舶的价值本 身较高,船舶航运市场伴随科技的发展,船舶日益大型化,造价近亿美元的大型 集装箱船舶绝非少见。第二,船舶融资租赁的回报周期取决于船舶经营的收入, 船舶的经营收入需要每一次的航行完成。实务中,租期二十年左右的船舶融资租 赁合同很常见。船舶的所有权在船舶租期届满时,归承租人所有,一方面出租人 通过船舶经营的方式已经达到赢利的目的,另一方面出租人并不具备相关船舶经 营的专业知识,加之二十年左右的使用时间,导致船舶的使用价值大幅度下降, 回收不但不能取得较大利益,反而可能因为船舶使用年限较长需要维修保养而引 起巨额花销,使用年限到期需要拆解引起没必要的消耗。第三,经营风险高,是 由于船舶的特殊性决定的。船舶不同于普通融资租赁中租赁物为普通的大型生产 机械设备。船舶在海上航行,海水的腐蚀,触礁的危险,船舶的碰撞,暴风雨的 不期而至,都会引起船舶本身价值的贬损甚至灭失。战争风险、汇率风险更是无 法预测。第四,船舶融资租赁包括多种融资方式,如直接融资租赁、售后租赁、 转融资租赁、杠杆租赁等等。 二、衍生融资租赁关系 直接融资租赁即为最典型的船舶融资租赁模式,出租人根据承租人的授意购 买船舶,然后将其出租给承租人使用。出租人根据融资租赁合同的约定在租赁期 内收取租金。双方可以在融资租赁合同中约定购买条款,即承租人在船舶租赁期 间届满之时,以少额的资金购得船舶的所有权或者向出租人以低廉的租金续租该 船舶,继续经营船舶航运。 转融资租赁是指出租人按照承租人的指定与其他出租人签订租赁合同,租赁 船舶。此出租人在前一租赁合同中身份为承租人在后一租赁合同中又身为出租 人。转融资租赁中第一承租人缔结融资租赁合同的目的实为出租第二承租人。此 种形式的融资租赁一般会经过至少两道交易环节,每一环节的承租人为了从转融 资租赁中获