储户悲观情绪传染诱发银行挤兑的模型 - 暨南大学学报.PDFVIP

２０１５年第１期 暨南学报 （哲学社会科学版）　 总第１９２期 　　　　　 Ｎｏ．１　２０１５ ＪｉｎａｎＪｏｕｒｎａｌ（ＰｈｉｌｏｓｏｐｈｙａｎｄＳｏｃｉａｌＳｃｉｅｎｃｅｓ）　　　　　 ＳｕｍＮｏ．１９２  【金融研究】 储户悲观情绪传染诱发银行挤兑的模型 ———基于外部和内部影响因素的分析 陈建新 （广东工业大学　应用数学学院，广东　广州　５１０５２０） 　　［摘　要］　银行挤兑是银行的灾难性危机，储户的悲观情绪在储户间的交互传染是诱发银行挤兑的重 要因素之一。研究结果表明，不考虑外部因素的影响下，银行储户悲观情绪传染的状态取决于系统内部所有 银行储户的初始平均态度，如果考虑金融权威等外部因素的影响，其正确引导是可以缓解储户之间的悲观情 绪传染的。银行管理者为避免银行遭受挤兑，使银行始终处于良好的经营环境，可以从维护银行良好形象以 增强储户信心、保持银行良好的流动性储备以及尽快建立和完善存款保险制度等方面入手。 ［关键词］　银行挤兑；储户悲观情绪传染；外界因素影响；动力学模型 ［中图分类号］　Ｆ８３０．２　　［文献标识码］　Ａ　　［文章编号］　１０００－５０７２（２０１５）０１－００５３－０９ 一、引　言 银行挤兑是一种非常重要的经济现象，严重的银行挤兑将会给银行甚至整个银行系统带来毁 灭性的破坏。从历史的角度来看，自产生之日起，挤兑风险就是困扰银行的达摩克利斯之剑。例 如，美国在１９世纪初期到美联储成立之间就经历过１２次银行挤兑事件；有证据显示从２０世纪９０ 年代至今，在墨西哥、亚洲、阿根廷和俄罗斯也都发生过不同程度的银行挤兑事件；尤其近二十多年 来，伴随着金融管制的放松和经济全球化进程的加快，全球相继发生了一系列的银行危机和货币危 机，而挤兑造成的银行危机事件更是屡见不鲜。就目前发展趋势看，即使在尚未发生过银行挤兑事 件的国家，潜在的银行挤兑危机仍然困扰着世界各国银行（如ＣｏｕｎｔｒｙｗｉｄｅＢａｎｋ（Ｕ．Ｓ．），Ｎｏｒｔｈｅｒｎ ＲｏｃｋＢａｎｋ（Ｕ．Ｋ．），ＩＣＩＣＩＢａｎｋ（Ｉｎｄｉａ）），尤其在一些银行制度不健全的国家，如何采取措施预防 ① 银行挤兑仍然是棘手的问题 。在我国，虽然迄今为止，尚未发生过大规模的银行挤兑引发的经济 危机，但是银行挤兑事件也时有发生，例如，１９９８年２月海南发展银行的银行挤兑事件，２０００年３ 月的湖南某城市合作银行的银行挤兑事件以及发生在２００９年５月的重庆涪陵银行挤兑事件。 　［收稿日期］　２０１３－１２－０３ 　［作者简介］　陈建新（１９７７—），女，山东菏泽人，广东工业大学应用数学学院讲师，主要从事银行风险和供应链金融研究。 　［基金项目］　广东省自然科学基金项目《银行储户悲观情绪传染诱发银行挤兑机理的建模与仿真》（批准号：Ｓ２０１３０４００１４９２０）； 广东工业大学校博士启动基金项目《储户悲观情绪传染诱发银行挤兑机理的研究》（批准号： １３ＺＫ０１５５）。 　① ＣａｌｖｏＧｕｉｌｌｅｒｍｏ，“ＦｉｎａｎｃｉａｌＣｒｉｓｅｓａｎｄＬｉｑｕｉｄｉｔｙＳｈｏｃｋｓａＢａｎｋｒｕｎＰｅｒｓｐｅｃｔｉｖｅ”，ＥｕｒｏｐｅａｎＥｃｏｎｏｍｉｃＲｅｖｉｅｗ，Ｖｏｌ．５６，Ｎｏ．３（Ａｐｒｉｌ２０１２）， ｐｐ．３１７－３２６． ·５４· 　　 　　陈建新：　储户悲观情绪传染诱发银行挤兑的模型 ２０１５年１月　 正如“十八大”报告所说：银行业金融机构要始终把风险控制放在第一位，不断增强安全性、营利 性和流动性。基于此，再加上银行挤兑的巨大成本，研究银行挤兑的机理和触发机制具有重要的 意义。 二、文献综述 根据国外学者