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第十五章 产业分析方法与应用 产业分析日益成为投资家、行业和、政府官员、大企业的经营者、证券分析师、银行战略策划者的。产业分析报告结构行为绩效假说形成分析方法，。市场结构，主要有集中度、差别化、市场进入壁垒。 集中度 集中度分为绝对集中度（上分位数或H系数）和相对集中度。在指标选取上可以选择产量、员工人数、资产额，相应地分为生产集中度（销售额、附加值、生产量）、雇佣集中度和资产集中度。相对集中度用基尼系数计算，横轴代表企业占有率（从大到小）累积值，纵轴代表企业数量累积值，洛伦兹曲线，再计算两个面积之比作为相对集中度。用上分位数分析将产业分为表-1所示若干类型。 表1-1 市场集中度类型 集中度 C4 C8 寡占一型 75 寡占二型 65-75 85 寡占三型 50-65 75-85 寡占四型 35-50 45-75 寡占五型 30-35 40-45 竞争 30 40 例如日本1962年啤酒C4为100%，为寡占一型，美国1958年C4为29%，C8为45%为寡占五型。从市场集中度看，日本啤酒控制，而美国更倾向于竞争。 产品差异 产品差异包括物理特性、主观差异、服务、顾客知识、销售区域、销售活动，它是判断产品同质性的重要根据，主要用交叉价格弹性系数判断。如果该系数在一定范围内，则认为两个商品是同质的，企业的竞争性行为会产生相互影响。产品差异不仅是市场结构的影响因素，也是企业行为的变量，现在越来越多文献将产品差异看作是企业行为影响因素。 进入与退出壁垒 进入壁垒是指在位企业与进入企业所承担的成本差异。它的主要影响因素有：规模经济。这是影响进入成本的重要因素，经济规模水平越高，进入企业为最低产量所需要支付的投入越大，同时，经济规模越高，相对同一市场规模而言，进入的难度不断增大。必要的资本壁垒。这是进入市场资产投入，与行业资本密度有关。产品差别。技术差别越大，越难以模仿，越不容易进入。绝对费用和资源占有是指进入时所需要总费用和控制资源能力。政策法律取决于是否市场开放和允许公平竞争。退出壁垒是指由退出成本决定企业从市场上退出的障碍，退出成本有下列几项内容：资产专用性。专用性资产通常是能出售的资产，当企业退出市场时，这资产会变成沉没成本，包括资产重估损失和无形资产损失，如果一损失巨大，会阻碍企业退出市场解雇成本企业退出市场需要对员工支付解雇费用政策法律，即企业退出市场时所需要面对的政策法律困难。 根据壁垒的内容不同，壁垒的计量指标主要是：经济规模和市场总规模的比例必要资本量广告密度销售成本率交易准入制度。在这五项指标中，最重要的指标是经济规模的大小，对经济规模有三种方法衡量一是费用比较法，也称规模--费用拟合方法，即在该行业中找出成本不再下降的产量规模，作为经济规模；二是技术比较法，根据技术费用定额确定成本曲线，或者根据确定工艺的消耗定额来计算成本曲线，并通过成本曲线确定经济规模；三是适者生存法，竞争优胜的规模即是经济规模，通过计算各产业各个规模层的附加值在产业全部附加值中的比重，计算比重增长率，最高的规模层即是经济规模。 贝恩提出综合确定壁垒的方法，根据超额利润率确定。 π=（销售价-平均费用）/销售价 高壁垒：π10% 较高壁垒：π=6%-8%% 中等壁垒：π=2%-6%，即4%左右 低壁垒：π=1%-2% 市场行为 是指企业为了获得市场利益而采取的垄断或竞争行为，包括：企业采取的价格、销售、开发、投资、合谋策略，买者购买策略和行为，如合谋。 价格行为 包括价格竞争，即促进价格竞争行为和限制掠夺定价行为；价格协调，即价格协议和暗中合谋此外，广义的价格行为还包括价格歧视。 非价格行为包括产品政策、技术开发、销售活动等产品政策，主要是指稳定和开发市场的政策，即差别化政策；加强实力和应变能力的政策；协调企业关系政策。每一种政策都涉及到企业间的关系和企业竞争性行为。 技术开发：技术创新方向是产品创新，还是工艺创新；变换程度，是采取根本性创新，还是局部性创新；产品变换频率，创新的间隔时间；产品差异与价格联系；专利制度利用，利用他人专利自己专利的保护。销售行为，包括销售活动，如广告费用（绝对支出与密度）、媒介、广告内容，销售服务，订货、等待、包装、运输、安装、维修、结算和洽谈；销售组织，如批发、百货、仓储式商店、链锁店、超市、直销等；销售费用去向，如用于销售组织建立与完善（汽车）、广告（非耐用品）、直接推销活动。这些间接地影响着企业的市场份额，影响着企业间的竞争关系和企业间的相互地位。 组织调整行为 企业组织协调行为分为外部协调和内部协调，外部协调主要是卡特尔与企业行动合作。内部协调是指企业购并行为，进一步分为企业合并与企业集团。 企业合并的类型包括水平合并、垂直合并和混合合并，也包括吸收与新建合并，还包括准合并（股份合并）行