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基于超效率DEA批发零售上市企业绩效评价 　　内容摘要：本文以2009～ 2012年23家批发零售上市企业的数据为样本，选择流动资产等5个投入指标和主营业务收入等2个产出指标，应用DEA和超效率DEA方法，对批发零售上市企业经营绩效进行综合评价和生产规模效益分析。结果表明，我国批发零售上市企业的经营绩效已处于相对较高的水平，2012年的综合效率平均得分达到0.974，纯技术效率平均得分为0.981，规模效率平均得分为0.993；但从总体来看，DEA有效率偏低，2012年度23家批发零售上市公司中仅有13家达到 DEA 有效，占总体的比重为56.52%。最后根据 DEA 分析的结论，本文提出通过采取提高经营管理、灵活创新商业模式、持续推进技术创新等措施来提高上市企业经营绩效和实现资源优化配置的建议。 关键词：批发零售上市企业 绩效评价 DEA和SE-DEA 引言 随着连锁经营这种商业模式的迅速兴起，批发零售业迎来了10多年的黄金发展期，行业年增长甚至一度超过6成。然而，批发零售业现在不得不面对的事实是：高速增长的时代已经或即将成为历史。人力、租赁成本的上升、单价的下降、业绩的持续下滑、管理上短期内难突破的局限、电子商务对传统批发零售业的冲击，使得批发零售业的发展举步维艰。批发零售业惟有提高商业模式的灵活性和创新性，将粗放式的经营方式、规模优势和市场优势转化为效益优势和盈利能力，进一步完善信息化、供应链，包括在卖场环境、营销创新、品类管理上的继续深化，逐步过渡到追求效率、形成差异化特色，才能在严苛的市场中继续存在。因此，如何选择一种有效的方法评价零售上市企业的经营绩效，从而为企业制定出相应的策略来提高经营绩效，使其在市场上具有较强的竞争力，具有十分重要的意义。 零售业本质上是一个多投入、多产出的复杂系统，其经营绩效由投入、产出的相关数据决定。数据包络分析（Data Envelopment Analysis，DEA）DEA 方法特别适用于多投入、多产出的复杂系统，能够对决策单元的规模有效性和技术有效性同时进行评价，是评价上市零售企业经营绩效的有效方法。目前，在国内外研究中，评价企业经营绩效的常用方法是生产前沿面分析法，该方法一般从投入和导出两个方面分析衡量企业的效率，理论界将前沿分析法分为参数分析法和非参数分析法。其中非参数分析法中的数据包络分析法（DEA）不需事先确定固定的参数模型，可简化运算并避免主观因素影响，该方法在成本收益、资源配置、公共管理部门等诸多领域得到广泛的运用。在日益激烈的市场竞争环境下，零售上市企业如何安排其投入，以及如何采取针对性的管理以提高或改善企业产出效率将变得尤为重要。 为了合理、有效地对零售上市企业的经营绩效进行评估，建立零售上市企业生产效率评价指标体系，本文采用基于数据包络分析方法的超效率 DEA分析模型，通过对23家零售业上市公司的经营效益进行科学评价和研究，来探索目前零售企业的经营状况，为提高其经营效率，实现规模收益提供有益的建议，从而促进我国整个零售业的经济发展。 文献综述 近些年，对批发零售企业的投入产出经营绩效进行评价与研究的学者越来越多。如郭立宏、张武康采用DEA模型以营业收入和净利润指标来衡量零售经营的产出，以固定资产、存货、销售费用和应付职工薪酬指标来衡量零售经营的投入，分析了我国百货零售企业进入 21 世纪以来经营效率和全要素生产率变化情况；楼文高、冯国珍、杨雪梅（2010）根据2005-2008年长三角地区不同投资主体和所有制的批发零售企业的从业人员数等5个投入指标和销售总额等5个产出指标数据，应用DEA和超效率DEA 方法，对企业经营绩效进行综合评价和生产规模效益分析；束红，谢啸（2011）利用DEA模型对泛长三角地区批发零售业上市公司2007-2009年的技术效率进行测算和分析；潘春玲（2009）以经济学中的效率理论为基础，从DEA方法提供的模型入手，对宁夏市15家连锁零售企业的经营效率进行了实证研究。这些研究采用的指标、方法均有所不同，得出的结论也有较大差异，但它们均主要从省市的区域竞争力和投入产出效率的角度进行研究，而没有涉及不同投资主体、不同商业模式对经营绩效或竞争力的影响。 对此有研究认为，对零售企业经营绩效的综合评价涉及多个输入指标和多个输出指标，常用的主成分分析法或因子分析法等综合评价方法很难取得较好的效果和可靠的结论。而数据包络法（简称DEA）是目前较为成熟的针对具有多个输入指标和多个输出指标的系统进行综合评价的有效工具和建模方法，超效率DEA（SE-DEA） 方法又能克服传统DEA方法不能对DEA有效单元进行经营绩效排序和生产规模效率分析的弊端，是在相对效率评价概念的基础上发展起来的一种新的生产规模效益和系统分析方