基于供应链中小企业融资模式探究.doc

基于供应链中小企业融资模式探究 　　摘要：中小企业由于受到经济体制、经营规模等方面的限制，在复杂的国内外经济形势面前往往起伏波动，在有限的融资渠道下，其发展更是举步维艰，传统的融资制度与政策无法切实解决问题，要想打破中小企业的融资困境，必须加快融资模式改革。以供应链为基础的贸易融资能够有效中小企业融资难的问题，具有研究意义。文章客观地分析了中小企业的融资现状，极其供应链融资的特点，并根据企业资金不足出现的不同时期，提出了相应的融资模式，以供探讨。 关键词：供应链；中小企业；贸易融资 一、中小企业贸易融资现状与供应链融资特点分析 1、中小企业贸易融资现状分析 市场经济制度的实施推动了中小企业的发展，在我国范围内已经注册的中小企业已经占据整个注册企业的90%以上，为整个社会提供了广阔的消费品与服务项目，极大地推动了我国GDP的增长，带动了就业，也刺激了局部地区经济的发展和进步。总的来看，中小企业已经作为一支刺激经济发展，促进国家繁荣富强，维护社会稳定的不可或缺的经济力量。 虽然，中小企业的地位如此重要，然而，这只重要的经济力量却在发展过程中阻力重重，面临着内忧外患，特别是融资困境令人担忧。 第一，容易受到国内外客观形势的波动和影响。中小企业本身注册资金与经营规模都十分有限，再加上没有充分享受到国家的政策优惠，使得中小企业实力和竞争力不强，非常容易受到国内外客观经济形势的不良影响，例如：国际金融危机会使中小企业对外贸易量大减，受到来自于国内外大型企业的价格压制，使得利益低下，资金回收困难等，这都使得中小企业资金流动困难。 第二，很长时间以来，中小企业都面临着融资渠道狭窄、贷款与担保难等问题，特别在国内外经济形势波动起伏的状态下，银行等贷款金融系统都会适度地从紧信贷政策，这无疑为融资渠道原本有限的中小企业蒙上了阴影，在这种四面楚歌的情形下中小企业甚至会出现资金链断裂的困难。 为了解决中小企业贸易发展中的融资问题，就要拓展其融资渠道，然而，由于国际经济形势变化莫测，在机上贸易方式与结构的发展，使得以往的融资模式无法满足客观经济形势，中小企业必须在融资方式方面积极创新，经过多重选择与实践，实行以供应链为基础的贸易融资是一种较为实际、有效的方式和方法。 2、中小企业供应链融资的特点分析 供应链融资属于一种贸易融资组合，是银行参照企业供应链创造出的融资模式。银行将整个供应链中的企业经营作为突破口，积极控制供应链中的各个项目，例如：信息流、物流与资金流等等，以及建立同供应链中具备一定实力的企业的责任关系，来达到对整个贸易供应链企业提供融资服务。这种融资方式是参照国际贸易的发展特点发展起来的。 处于整个供应链中的企业大多数都是中小企业，供应链融资方式的主要融资目标也是中小企业，就是为了缓解中小企业融资难的问题。 不同于以往的贸易融资方法，这种融资方式的特征有：第一，将供应链中各个环节的联系为参考依据，设定一定的融资标准；第二，长期或短期的贸易融资都能照顾到位，具体的融资模式也更为宽泛；第三，使中小企业融资难题更受重视；第四，中小企业能够采取更为创新、变通的营销模式。 其中最显著的特征在于：融资方式不再局限于一个银行金融机构对应一家企业，而是变成一个银行金融机构服务多家企业。在整个链条中以一个最具实力的企业作为核心，同时配设其他分支小企业为主要的融资对象，各个中小企业是以链条中一员的整体方式参与进来。而且信贷机构是参考整体的贸易供应链来制定政策、方针。 基于以上的特征分析，可以看出供应链融资是一种科学的融资模式，能够切实解决中小企业的融资困境，发挥供应链整体竞争优势。因为通过这种融资方法，只要供应链某一环节的企业得到了金融系统的信贷支持，整个供应链就被带到起来，控制了融资成本，也增强了整个供应链企业的实力和竞争力。 供应链融资模式一方面能够缓解中小企业的融资困难，另一方面也使得银行减少了后顾之忧，因为银行可以打破某一个企业的融资合作限制，从供应链入手积极寻找更多的客户资源，使得银行朝着更为活力的方向发展。 二、 供应链融资服务的主要模式 资金流使企业得以持续经营的保障，可以说一个企业的流动资金状况会在很大程度上影响企业的生存，很多企业由于所从事的行业比较特殊，资金收支时间距离较长，也就是说资金回收较慢，这样就难免会使企业面临着流动资金短缺、资金量不足等问题，参照企业的经营规律来总结可以得出，企业的资金不足常常发生在三个时期，即物资采购时期、经营运转时期和商品销售时期。 在第一个物资采购时期，企业可能会面临着实力较强的供货商的催款，而且供货商所提供物品的价格的变化也会对采购企业形成冲击，使得采购企业面临着资金紧张的局面；第二个企业经营运转时期，