金融交易中买者自负原则的适用与展望 (1).pdfVIP

2014年第 8期 征 信 No．8 2014 总第 187期 CREDITREFERENCE SerialNO．187 【金融纵横】 金融交易中买者自负原则的适用与展望 胡大雁 (西南政法大学 经济法学院，重庆401120) 摘 要：买者 自负原则产生由来已久，其深受古典经济学理论的影响，最初应用于不动产领域。如今在新制度经济 学的背景下，买者 自负原则扩展到金融消费领域。在金融市场高度发展的今天，法律逐步强调对金融消费者的倾 斜性保护 ，买者 自负原则在我 国的一些效力层级较低的法律规范之 中的体现显得无关紧要。买者 自负原则作为市 场经济的一个基本原则，其适用条件和责任分配在金融消费者权益保护方面可以起到积极的作用。通过对买者 自 负原则的研究，使其可以在金融市场高度发展的今天更好的为金融消费者服务。 关键词：古典经济学；买者自负原则；金融消费者权益保护；新制度经济学 中图分类号：17830．91 文献标志码：A 文章编号：1674—747X(2014)08—0069—05 定了买者 自负原则在英国普通法中的地位。通过对 一 、 买者 自负原则的源流考辨 当时英国相关的法律研究，不难发现当时的英国更 买者 自负原则深受古典经济学理论的影响，崇 倾向于市场的自由发展，由买卖双方来 自行保护 自 尚“唯意志论”，秉持理性人的假设，反对国家干预 己的权益，追求一种 自我保护的原则。买者 自负原 经济生活，主张 自由放任原则的自由竞争的市场机 则在这种环境中产生出来，充分体现出古典经济学 制。买者 自负(CaveatEmptor)原则作为市场经济的 对当时市场交易的影响。古典经济学秉持 自由竞争 一 个基本原则，指的是从事购买行为的主体 自行承 的原则维护 自身利益，推崇的 “唯意志论”在英国的 担购人的风险及其损益。该原则是产生于普通法系 普通法中得到的肯定。最初的买者 自负原则则更多 的一项私法原则，对应的拉英文是 “CaveatEmptor”， 地被运用到农业生产的不动产交易。当时原始的土 对应的英文是 “LettheBuyerBeware”。该原则要求 地是不动产交易的主要对象，土地的交易价格比土 从事购买行为的主体在购买商品或接受服务时要慎 地上的建筑物更高。交易双方对建筑物的了解程度 重，对于由此产生的风险及损益由自己负责。秉承 不相上下，购买者在交易过程中能较为容易地调查 古典经济学中自由放任的原则 ，要求从事购买行为 和发现任何瑕疵，即买卖双方在了解建筑物的基本 的主体在市场交易中自行对 自己的行为负责。 状况方面机会均等，并在交易对象的价值与信息上 买者 自负原则的体现最早见于英国Chandelor 拥有相同的砍价权，购买者完全有能力独立调查建 v．Lopus案 ，当时古典经济学盛行的时代。该案奠 筑物的质量。因此，没有必要依赖销售者。 ①该案中，一位伦敦的珠宝匠以售价100英镑将一块声称是未经加工的 “牛胃石”卖给了一位商人。后者事后发现该石头 并无应有的功效，与普通的并无二致，于是诉至法院主张该珠宝匠违反了保证义务。法院最终驳回了原告的请求，认为被告的 言语仅仅是 “证实”这是一块 “牛胃石”，但是该 “证实”在法律上并不构成被告对该货物做 出的任何 “保证”，原告不能为此获 得司法救济。何颖：《金融交易的适合性原则研究》，《证券市场导报》，2010年第2期。 收稿 日期：2014—05—22 基金项 目：2012年国家社科基金重点项 目(12AFXO12)